اليوم سنلقي نظرة على شركة Air Products and Chemicals, Inc. ( NYSE:APD ) الراسخة. شهد سهم الشركة نموًا جيدًا في سعر السهم بنسبة 12% في بورصة نيويورك خلال الأشهر القليلة الماضية. وقد أدت مكاسب سعر السهم الأخيرة إلى تقريب الشركة من ذروتها السنوية. مع قيام العديد من المحللين بتغطية سهم الشركة ذات القيمة السوقية الكبيرة، فقد نتوقع أن أي إعلانات حساسة للسعر قد تم أخذها في الاعتبار بالفعل في سعر سهم السهم. ولكن ماذا لو كانت هناك فرصة للشراء؟ سنقوم اليوم بتحليل أحدث البيانات حول توقعات وتقييم شركة Air Products and Chemicals لمعرفة ما إذا كانت الفرصة لا تزال قائمة.

هل لا تزال شركة Air Products and Chemicals رخيصة؟

وفقًا لنموذج مضاعف السعر الخاص بنا، والذي يقارن بين نسبة السعر إلى الأرباح للشركة ومتوسط الصناعة، يبدو أن سعر السهم مبرر. لقد استخدمنا نسبة السعر إلى الأرباح في هذه الحالة لأنه لا توجد رؤية كافية للتنبؤ بتدفقاتها النقدية. يتم تداول نسبة السهم البالغة 17.75x حاليًا أقل قليلاً من نسبة نظرائه في الصناعة البالغة 21.99x، مما يعني أنه إذا اشتريت Air Products and Chemicals اليوم، فستدفع سعرًا مناسبًا لها. وإذا كنت تعتقد أن Air Products and Chemicals يجب أن تتداول في هذا النطاق، فلا يوجد مجال كبير لسعر السهم للنمو بما يتجاوز مستويات نظرائه الآخرين في الصناعة على المدى الطويل. علاوة على ذلك، يبدو أن سعر سهم Air Products and Chemicals مستقر تمامًا، مما يعني أنه قد تكون هناك فرص أقل للشراء بسعر منخفض في المستقبل الآن بعد أن تم تسعيره بشكل مشابه لنظرائه في الصناعة. وذلك لأن السهم أقل تقلبًا من السوق الأوسع نظرًا لبيتا المنخفضة.

كيف يبدو مستقبل شركة Air Products and Chemicals؟

قد يرغب المستثمرون الذين يبحثون عن نمو في محافظهم الاستثمارية في النظر في آفاق الشركة قبل شراء أسهمها. ورغم أن المستثمرين المهتمين بالقيمة قد يزعمون أن القيمة الجوهرية نسبة إلى السعر هي الأكثر أهمية، فإن فرضية الاستثمار الأكثر إقناعاً هي إمكانية النمو العالية بسعر رخيص. ورغم أنه في حالة شركة إير بروداكتس آند كيميكالز، من المتوقع أن تحقق نمواً سلبياً في الأرباح بنسبة -5.5%، وهو ما لا يساعد في بناء فرضية الاستثمار الخاصة بها. ويبدو أن خطر عدم اليقين في المستقبل مرتفع، على الأقل في الأمد القريب.

ماذا يعني هذا بالنسبة لك

هل أنت مساهم؟ يبدو أن APD تتداول حاليًا حول مضاعفات أسعار الصناعة، ولكن نظرًا لعدم اليقين بشأن العائدات السلبية في المستقبل، فقد يكون هذا هو الوقت المناسب لتقليل المخاطر في محفظتك. هل تعرضك الحالي للسهم مفيد لمحفظتك الإجمالية؟ وهل تكلفة الفرصة البديلة للاحتفاظ بسهم ذي توقعات سلبية مرتفعة للغاية؟ قبل اتخاذ قرار بشأن APD، ألق نظرة على ما إذا كانت أساسياتها قد تغيرت.

هل أنت مستثمر محتمل؟ إذا كنت تراقب سهم APD لفترة من الوقت، فقد لا يكون الوقت الحالي هو الوقت الأمثل للشراء، نظرًا لأنه يتداول عند مضاعفات أسعار الصناعة. وهذا يعني أن الفائدة من التسعير الخاطئ أقل. بالإضافة إلى ذلك، فإن توقعات النمو السلبية تزيد من خطر الاحتفاظ بالسهم. ومع ذلك، هناك أيضًا عوامل مهمة أخرى لم نأخذها في الاعتبار اليوم، والتي يمكن أن تساعد في بلورة آرائك بشأن سهم APD إذا تقلب السعر إلى ما دون نسبة السعر إلى العائد في الصناعة.

ضع في اعتبارك أنه عندما يتعلق الأمر بتحليل سهم ما، فمن الجدير ملاحظة المخاطر التي ينطوي عليها الأمر. وللمساعدة في هذا، اكتشفنا 3 علامات تحذيرية (يجب عدم تجاهل إحداها!) يجب أن تكون على دراية بها قبل شراء أي أسهم في Air Products and Chemicals.

إذا لم تعد مهتمًا بشركة Air Products and Chemicals، فيمكنك استخدام منصتنا المجانية لرؤية قائمتنا التي تضم أكثر من 50 سهمًا آخر يتمتع بإمكانات نمو عالية.

هذه المقالة التي نشرتها سيمبلي وول ستريت هي مقالة عامة بطبيعتها. نحن نقدم تعليقات تستند إلى بيانات تاريخية وتوقعات محللين باستخدام منهجية غير متحيزة فقط ولا تهدف مقالاتنا إلى تقديم نصيحة مالية. لا تشكل توصية بشراء أو بيع أي سهم، ولا تأخذ في الاعتبار أهدافك أو وضعك المالي. نهدف إلى تزويدك بتحليل طويل الأجل مدفوعًا بالبيانات الأساسية. يرجى ملاحظة أن تحليلنا قد لا يأخذ في الاعتبار أحدث إعلانات الشركات الحساسة للسعر أو المواد النوعية. ليس لدى سيمبلي وول ستريت أي موقف في أي من الأسهم المذكورة.