لفتت شركة NetScout Systems (NTCT) انتباه المستثمرين بعد آخر تحديث ربع سنوي لها، والذي أظهر نمو صافي الدخل والأرباح للسهم الواحد على أساس سنوي، إلى جانب رفع توقعات الأرباح للسنة المالية 2026 وتحسن معنويات المحللين.

بعد تجاوز الأرباح التوقعات ورفع التوقعات المالية لعام 2026، ارتفع سعر سهم شركة NetScout Systems بنسبة 1.97% خلال الثلاثين يومًا الماضية، مقارنةً بانخفاضه خلال التسعين يومًا الماضية بنسبة 2.70%. في الوقت نفسه، يشير إجمالي عائد المساهمين خلال عام واحد، والبالغ 11.05%، إلى تقدم أكثر استقرارًا على المدى الطويل، على الرغم من تذبذب الأداء على المدى القصير.

إذا دفعك هذا التحديث الخاص بالأرباح إلى التفكير في إلى أين قد تقود اتجاهات البيانات والأمن، فقد يكون من المفيد فحص 33 سهمًا في مجال البنية التحتية للذكاء الاصطناعي كنقطة انطلاق لأفكار محتملة أخرى.

مع ارتفاع توقعات الأرباح، وحصولها على درجة قيمة 4، وتداول أسهمها بنحو 11% أقل من متوسط السعر المستهدف للمحللين، وخصم جوهري مُشار إليه يبلغ حوالي 44%، فهل لا تزال شركة NetScout مهملة أم أنها تُسعّر بالفعل في النمو المستقبلي؟

الرواية الأكثر شيوعًا: 11.7% أقل من قيمتها الحقيقية

مع إغلاق أسهم شركة NetScout Systems عند 27.44 دولارًا مقابل تقدير القيمة العادلة الذي يحظى بمتابعة واسعة النطاق والبالغ 31.09 دولارًا، فإن الوضع الحالي يركز على مقدار الوزن الذي يجب وضعه على أرباحها وملف التدفق النقدي الخاص بها في ظل معدل خصم قدره 8.08٪.

تُحقق الشركة نجاحًا ملحوظًا في تنويع قاعدة عملائها، حيث لا تتجاوز إيرادات أي عميل 10% من إجمالي الإيرادات، مع توزيع متوازن بين السوق الأمريكية (54%) والأسواق الدولية (46%)، مما يُقلل من مخاطر تقلبات الإيرادات ويدعم مسارًا أكثر استقرارًا للإيرادات. تُحقق NetScout تدفقات نقدية حرة قوية (71.7 مليون دولار أمريكي في الربع الأول)، وتتمتع بوضع سيولة ممتاز (أكثر من 540 مليون دولار أمريكي نقدًا واستثمارات، بدون ديون)، وتُجري عمليات إعادة شراء أسهم نشطة. تُتيح هذه العوامل مجتمعةً دعم المزيد من الاستثمار في البحث والتطوير، وعمليات الاستحواذ المُربحة، أو عمليات إعادة شراء أسهم إضافية، مما يُؤثر إيجابًا على ربحية السهم وقيمة المساهمين.

هل تتساءل كيف تتضافر توقعات النمو المتواضعة نسبيًا، وافتراض هامش ربح من رقمين، ومضاعف أرباح مستقبلية أعلى، لدعم فجوة القيمة العادلة هذه؟ يربط السرد الأكثر شيوعًا بين هذه العناصر الثلاثة بطريقة لا تتضح من الأرقام الرئيسية. إذا كنت ترغب في معرفة مسار الأرباح وإعادة تقييم القيمة التي يستند إليها هذا الرأي، فستجد القصة الكاملة حيث تتضح هذه العناصر أخيرًا.

النتيجة: القيمة العادلة 31.09 دولارًا (أقل من القيمة الحقيقية)

ومع ذلك، فإن هذه الفجوة تعتمد بشكل كبير على استمرار نمو الذكاء الاصطناعي والحوسبة السحابية، في حين أن المنافسة وضغوط الأسعار وتوحيد البنية التحتية لتكنولوجيا المعلومات قد لا تزال تؤثر سلباً على الأرباح ومضاعف الربحية.

قم ببناء سرد أنظمة نتسكاوت الخاصة بك

إذا كنت ترى الأرقام بشكل مختلف أو تفضل ببساطة استعراض البيانات بنفسك، يمكنك إنشاء عرض مخصص في غضون دقائق باستخدام "افعلها بطريقتك" .

تُعد نقطة البداية الجيدة هي تحليلنا الذي يسلط الضوء على مكافأتين رئيسيتين يتفاءل بهما المستثمرون فيما يتعلق بشركة NetScout Systems.

هل تبحث عن المزيد من أفكار الاستثمار؟

إذا كنت جاداً في تحسين محفظتك الاستثمارية، فلا تكتفِ بشركة واحدة. دع البيانات تكشف لك عن أفكار جديدة تتوافق مع أولوياتك.

• استهدف فرص القيمة من خلال فحص 52 سهماً عالي الجودة مقوم بأقل من قيمته الحقيقية، والتي تجمع بين أساسيات قوية وأسعار أقل من تقييمنا للجودة.
• أعط الأولوية للمرونة من خلال فحص 82 سهمًا مرنًا ذات درجات مخاطر منخفضة والتي تحقق نتائج جيدة في فحوصات المخاطر لدينا وقد تساعد في استقرار عوائدك الإجمالية.
• تفوق على الآخرين من خلال مراجعة قائمتنا التي تحتوي على 24 جوهرة غير مكتشفة عالية الجودة، والتي تصنفها قائمتنا على أنها أسماء مميزة ذات اهتمام أقل.

هذا المقال من Simply Wall St ذو طبيعة عامة. نقدم تعليقاتنا بناءً على البيانات التاريخية وتوقعات المحللين فقط، باستخدام منهجية محايدة، ولا يُقصد بمقالاتنا أن تكون نصائح مالية. لا يُشكل هذا المقال توصيةً بشراء أو بيع أي سهم، ولا يأخذ في الاعتبار أهدافك أو وضعك المالي. نهدف إلى تزويدك بتحليلات طويلة الأجل مدفوعة بالبيانات الأساسية. يُرجى ملاحظة أن تحليلنا قد لا يأخذ في الاعتبار آخر إعلانات الشركات الحساسة للسعر أو المعلومات النوعية. لا تمتلك Simply Wall St أي أسهم في أي من الشركات المذكورة.