شهدت أسهم مجموعة بريفيا هيلث (PRVA) مؤخرًا تحركًا في سعر السهم بعد أن حذرت مجموعة يونايتد هيلث من انخفاض توقعات الإيرادات وثبات معدلات الدفع في برنامج ميديكير أدفانتج، وهي صدمة على مستوى القطاع أثرت سلبًا على أسهم مقدمي خدمات الرعاية الصحية.

عند سعر سهم يبلغ 23.22 دولارًا أمريكيًا، شهدت مجموعة بريفيا هيلث ضغوطًا في الأشهر الأخيرة، حيث أظهر عائد سعر السهم خلال 90 يومًا انخفاضًا بنسبة 4.44%، بينما أظهر إجمالي عائد المساهمين على مدى 3 سنوات خسارة بنسبة 10.55%. يشير هذا إلى تراجع الزخم الأخير، على الرغم من أن إجمالي عائد المساهمين على مدى عام واحد بنسبة 1.62% لا يزال إيجابيًا بشكل طفيف.

إذا كانت عناوين الأخبار القطاعية تدفعك إلى إعادة تقييم انكشافك على قطاع الرعاية الصحية، فقد تكون هذه لحظة جيدة للبحث خارج نطاق مجموعة بريفيا هيلث والنظر إلى أسهم الرعاية الصحية كأفكار محتملة.

مع تداول أسهم PRVA بسعر 23.22 دولارًا أمريكيًا، وقيمة تبلغ 4، وخصم جوهري مُشار إليه يبلغ حوالي 42٪ وخصم يقارب 35٪ عن أهداف المحللين، عليك أن تسأل: هل هذه فرصة حقيقية، أم أن السوق يُسعّر بالفعل النمو المستقبلي؟

الرواية الأكثر شيوعًا: 25.7% أقل من قيمتها الحقيقية

مع إغلاق سهم مجموعة بريفيا الصحية عند 23.22 دولارًا مقابل القيمة العادلة المتوقعة البالغة 31.25 دولارًا، فإن الرأي الأكثر متابعة يرى فجوة كبيرة تستحق الفهم.

إن التحول على مستوى الصناعة نحو الرعاية القائمة على القيمة، مع ما يرتبط بها من وفورات مشتركة ورسوم إدارة الرعاية، يمكّن شركة Privia من تنمية حياة المرضى المنسوبة إليها القائمة على القيمة بمعدل مكون من رقمين وتوسيع هوامش الربح مع نضوج اتفاقيات تقاسم المخاطر، مما يؤثر بشكل إيجابي على الأرباح ونمو الأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك على المدى الطويل.

هل ترغب في معرفة ما يكمن وراء فجوة التقييم هذه؟ يركز التحليل على نمو الإيرادات، وزيادة هوامش الربح، وتوقعات الأرباح المستقبلية التي تفترض مزيجًا ربحيًا أكثر ثراءً مع مرور الوقت. هل تتساءل عن التوقعات الأكثر تأثيرًا في حسابات القيمة العادلة، وكيف ترتبط بهامش الربح الصافي الضئيل الحالي؟

النتيجة: القيمة العادلة 31.25 دولارًا (أقل من القيمة الحقيقية)

ومع ذلك، يمكن أن تتغير هذه القصة إذا ظلت تكاليف العمالة في مجال الرعاية الصحية مرتفعة، أو إذا أدى اندماج شركات التأمين والمستشفيات إلى تضييق الشروط التي يمكن أن تحققها شركة Privia مع شبكة أطبائها.

قم ببناء سردك الخاص بمجموعة Privia الصحية

إذا لم تتناسب قصة القيمة العادلة هذه مع الطريقة التي ترى بها شركة Privia، فيمكنك استعراض نفس البيانات، واختبار الافتراضات، وبناء وجهة نظرك الخاصة في غضون دقائق قليلة، بدءًا من "افعلها بطريقتك" .

تُعد نقطة البداية الجيدة هي تحليلنا الذي يسلط الضوء على 4 مكافآت رئيسية يتفاءل بها المستثمرون فيما يتعلق بمجموعة بريفيا هيلث.

هل تبحث عن المزيد من أفكار الاستثمار؟

إذا كنت جادًا في بناء محفظة استثمارية أقوى، فلا تكتفِ بسهم واحد. استخدم أداة Simply Wall Street Screener لاكتشاف فرص جديدة الآن.

• استهدف إمكانية تحقيق الدخل من خلال فحص هذه الأسهم الـ 14 التي توزع أرباحًا بنسبة تزيد عن 3٪ والتي قد تناسب المستثمرين الذين يبحثون عن عوائد نقدية منتظمة إلى جانب استقرار الأعمال.
• اكتشف اتجاهات النمو مبكراً من خلال الاطلاع على هذه الأسهم الـ 25 الرخيصة التي تعمل في مجال الذكاء الاصطناعي.
• ابحث عن احتمالية وجود خلل في التسعير من خلال مراجعة هذه الأسهم الـ 868 المقومة بأقل من قيمتها الحقيقية بناءً على التدفقات النقدية التي قد يتم تداولها بأقل مما تشير إليه تدفقاتها النقدية.

هذا المقال من Simply Wall St ذو طبيعة عامة. نقدم تعليقاتنا بناءً على البيانات التاريخية وتوقعات المحللين فقط، باستخدام منهجية محايدة، ولا يُقصد بمقالاتنا أن تكون نصائح مالية. لا يُشكل هذا المقال توصيةً بشراء أو بيع أي سهم، ولا يأخذ في الاعتبار أهدافك أو وضعك المالي. نهدف إلى تزويدك بتحليلات طويلة الأجل مدفوعة بالبيانات الأساسية. يُرجى ملاحظة أن تحليلنا قد لا يأخذ في الاعتبار آخر إعلانات الشركات الحساسة للسعر أو المعلومات النوعية. لا تمتلك Simply Wall St أي أسهم في أي من الشركات المذكورة.