عادت شركة Appian (APPN) إلى دائرة اهتمام المستثمرين بعد ضغوط التداول الأخيرة، حيث أغلق سعر السهم عند 28.62 دولارًا أمريكيًا وسجل عوائد سلبية على مدار الأسبوع الماضي والشهر الماضي والأشهر الثلاثة الماضية والسنة الماضية والسنوات الخمس الماضية.

يشير انخفاض سعر السهم بنسبة 15.33% خلال 7 أيام وانخفاضه بنسبة 22.31% خلال 30 يومًا، إلى جانب انخفاض إجمالي عائد المساهمين بنسبة 12.74% خلال عام واحد وانخفاض إجمالي عائد المساهمين بنسبة 86.03% خلال 5 سنوات، إلى أن الزخم كان يتلاشى بدلاً من أن يتزايد لبعض الوقت.

إذا كانت تقلبات شركة Appian قد دفعتك إلى إعادة التفكير في تعرضك للبرمجيات، فقد تكون هذه لحظة جيدة لتوسيع قائمة مراقبتك لتشمل أسهم التكنولوجيا عالية النمو وأسهم الذكاء الاصطناعي كبدائل محتملة.

مع تحقيق شركة Appian نموًا سنويًا في الإيرادات إلى جانب خسارة صافية وانخفاض سعر السهم عن متوسط هدف المحللين، يجب أن نسأل: هل الضعف الأخير هو نقطة دخول، أم أن السوق يسعر بالفعل النمو المستقبلي؟

الرواية الأكثر شيوعًا: 31.2% أقل من قيمتها الحقيقية

مع إغلاق سهم Appian الأخير عند 28.62 دولارًا أمريكيًا مقابل تقدير القيمة العادلة البالغ 41.60 دولارًا أمريكيًا، فإن الرواية الأكثر متابعة تصور سعر اليوم على أنه خصم وترتكز هذه النظرة على النمو على المدى المتوسط وتحسين هامش الربح ومضاعف ربح محدد في غضون بضع سنوات.

يتزايد الطلب المؤسسي على تحديث التطبيقات وأتمتة سير العمل بشكل متسارع، حيث يُنظر إلى الذكاء الاصطناعي كعامل محفز يُخفض تكاليف التحديث وتعقيداته بشكل كبير. وهذا يُهيئ منصة Appian لزيادة اعتمادها، وتوسيع نطاق الصفقات، وتحسين نمو الإيرادات خلال السنوات القادمة.

هل تتساءل عن الافتراضات التي تحوّل الخسائر الحالية إلى أرباح مستقبلية؟ يكمن جوهر هذه القيمة العادلة في تراكم الإيرادات، وإعادة ضبط هامش الربح، ومضاعف القيمة. هل ترغب في معرفة كيف تتكامل هذه العناصر، عامًا بعد عام، لتصل إلى 41.60 دولارًا أمريكيًا وما بعدها؟

النتيجة: القيمة العادلة 41.60 دولارًا (أقل من القيمة الحقيقية)

ومع ذلك، فإن هذا يتوقف على قدرة Appian على الدفاع عن مكانتها في مجال البرمجة منخفضة الكود في مواجهة منافسيها من المنصات الأكبر حجماً وتجنب التباطؤ المطول الناتج عن الإنفاق الكبير على البحث والتطوير والمبيعات.

وجهة نظر أخرى: إدارة خدمات الأطفال والأسر تُشير إلى هامش أمان أضيق

بينما يرى الرأي السائد أن سهم Appian مقوم بأقل من قيمته الحقيقية بنسبة 31.2% عند قيمة عادلة تبلغ 41.60 دولارًا أمريكيًا، فإن نموذج التدفقات النقدية المخصومة لدينا يُظهر صورة مختلفة. ففي هذا النموذج، يبلغ سعر السهم 28.62 دولارًا أمريكيًا، أي أعلى من القيمة العادلة المقدرة بـ 26.87 دولارًا أمريكيًا، مما يشير إلى مبالغة طفيفة في التقييم بدلًا من خصم. وهذا يثير التساؤل: أي من الافتراضات التالية أقرب إلى رؤيتك لأداء Appian؟

يقوم موقع Simply Wall St بتحليل التدفقات النقدية المخصومة (DCF) لجميع الأسهم في العالم يوميًا ( راجع Appian على سبيل المثال ). نعرض لك كامل عملية الحساب. يمكنك متابعة النتائج في قائمة مراقبتك أو محفظتك الاستثمارية ، وتلقي تنبيهات عند حدوث أي تغيير، أو استخدام أداة فحص الأسهم لدينا لاكتشاف 873 سهمًا مقومًا بأقل من قيمته الحقيقية بناءً على تدفقاتها النقدية . عند حفظ أداة الفحص، نرسل إليك تنبيهات عند إضافة شركات جديدة مطابقة، حتى لا تفوتك أي فرصة استثمارية.

قم ببناء روايتك الخاصة عن منطقة أبيان

إذا لم تتوافق هذه النظرة على Appian تمامًا مع كيفية رؤيتك للأعمال، فيمكنك استعراض الأرقام بنفسك وتشكيل عرض مخصص في دقائق، بدءًا من "افعلها بطريقتك" .

تُعد تحليلاتنا التي تسلط الضوء على 3 مكافآت رئيسية وعلامتين تحذيريتين مهمتين قد تؤثران على قرارك الاستثماري نقطة انطلاق رائعة لبحثك في Appian.

هل تبحث عن المزيد من أفكار الاستثمار؟

إذا كانت الإشارات المتضاربة لشركة Appian تجعلك تفكر على نطاق أوسع، فهذه هي اللحظة المناسبة لتوسيع نطاق رؤيتك ووضع بعض المنافسين الجدد في الحسبان.

• اكتشف مبكراً أسماء الشركات ذات النمو المرتفع المحتمل من خلال فحص هذه الأسهم الرخيصة البالغ عددها 3529 سهماً والتي تتمتع ببيانات مالية قوية وتظهر بالفعل أسساً مالية أقوى من العديد من نظيراتها.
• استثمر في مجال الذكاء الاصطناعي من خلال هذه الأسهم الـ 24 الرخيصة التي تربط التعرض للذكاء الاصطناعي بسعر دخول أقل من أسهم شركات التكنولوجيا المعروفة.
• ركز انتباهك على الشركات التي يتم تسعيرها بأقل من قيمتها المقدرة من التدفق النقدي من خلال التركيز على هذه الأسهم الـ 873 المقومة بأقل من قيمتها الحقيقية بناءً على التدفقات النقدية قبل أن يدرك باقي السوق ذلك.

هذا المقال من Simply Wall St ذو طبيعة عامة. نقدم تعليقاتنا بناءً على البيانات التاريخية وتوقعات المحللين فقط، باستخدام منهجية محايدة، ولا يُقصد بمقالاتنا أن تكون نصائح مالية. لا يُشكل هذا المقال توصيةً بشراء أو بيع أي سهم، ولا يأخذ في الاعتبار أهدافك أو وضعك المالي. نهدف إلى تزويدك بتحليلات طويلة الأجل مدفوعة بالبيانات الأساسية. يُرجى ملاحظة أن تحليلنا قد لا يأخذ في الاعتبار آخر إعلانات الشركات الحساسة للسعر أو المعلومات النوعية. لا تمتلك Simply Wall St أي أسهم في أي من الشركات المذكورة.