أصبحت شركة سكوربيو تانكرز (STNG) محط الأنظار بعد أن وضعت خطة لتجديد أسطولها تتضمن بيع العديد من سفن LR2، وإضافة سفن جديدة من مختلف فئات ناقلات النفط، وتوقيع اتفاقيات تأجير جديدة لمدة خمس سنوات.

تزامنت هذه التحركات في أسطول المركبات والتحول إلى وضع نقدي صافٍ مع عائد سعر سهم بلغ 13.99% خلال شهر واحد، وعائد سعر سهم بلغ 18.90% منذ بداية العام. يُعدّ إجمالي عائد المساهمين على مدى خمس سنوات مرتفعًا للغاية، وتشير هذه الأرقام مجتمعةً إلى أن الزخم قد ازداد مؤخرًا بدلًا من أن يتراجع.

إذا دفعك سهم شركة سكوربيو تانكرز إلى التفكير في طرق أخرى للاستثمار في التجارة العالمية وتدفقات الطاقة، فقد تكون هذه لحظة جيدة للنظر في أسهم الطيران والدفاع كمجال آخر من مجالات السوق للبحث.

مع وجود شركة سكوربيو تانكرز الآن في وضع نقدي صافٍ، وقيمة تبلغ 6، وسعر سهم يبلغ 59.08 دولارًا أمريكيًا أقل من متوسط السعر المستهدف للمحللين الذي يقارب 72 دولارًا، فإن السؤال الرئيسي بسيط: هل هذا تسعير خاطئ حقيقي، أم أن الأسواق تستوعب بالفعل النمو المستقبلي؟

الرواية الأكثر شيوعًا: 20.2% أقل من قيمتها الحقيقية

مع إغلاق سهم شركة سكوربيو تانكرز عند 59.08 دولارًا مقابل قيمة عادلة متوقعة تبلغ 74 دولارًا، فإن فجوة التسعير الحالية تثير تساؤلات واضحة حول التدفقات النقدية المستقبلية التي يتوقعها الإجماع.

يُتيح تحوّل الميزانية العمومية لشركة سكوربيو، مع انخفاض صافي الدين بمقدار 2.5 مليار دولار منذ أواخر عام 2021 وسيولة قوية حالية، للشركة مرونة استراتيجية للاستفادة من ظروف السوق المواتية، وتوظيف رأس المال بشكل انتقائي، والسعي لتحقيق عوائد مجزية للمساهمين (عمليات إعادة شراء الأسهم/توزيعات الأرباح). ويُعزى كل ذلك إلى دعم نمو الأرباح المستقبلية وإمكانية إعادة تقييم الشركة.

هل تتساءل عن هوامش الربح المستقبلية، ومسار الإيرادات، ومضاعف الأرباح اللازمة لدعم هذه القيمة الأعلى، وكل ذلك بخصم 8.98%؟ يُفصّل التقرير الكامل افتراضات محددة حول النمو والربحية والتقييم، والتي تتجاوز بكثير مجرد مقارنة نسبة السعر إلى الأرباح.

النتيجة: القيمة العادلة 74 دولارًا (أقل من قيمتها الحقيقية)

ومع ذلك، عليك أيضًا أن تزن المخاطر التي قد تنجم عن انخفاض دفتر طلبات ناقلات المنتجات بنسبة 20٪، إلى جانب أي انخفاض هيكلي في الطلب على المنتجات المكررة، مما قد يضغط على الأسعار والهوامش وارتفاع نسبة السعر إلى الأرباح لعام 2028.

اصنع قصتك الخاصة عن ناقلات سكوبيو

إذا نظرت إلى هذا الأمر وشعرت برأي مختلف، أو أردت فقط اختبار افتراضاتك الخاصة مقابل البيانات، يمكنك بناء رؤية كاملة في غضون دقائق. افعل ذلك على طريقتك.

تُعد تحليلاتنا التي تسلط الضوء على 3 مكافآت رئيسية و3 علامات تحذيرية مهمة قد تؤثر على قرارك الاستثماري نقطة انطلاق رائعة لأبحاثك حول شركة سكوربيو تانكرز.

هل تبحث عن المزيد من أفكار الاستثمار؟

إذا لفت انتباهك مشروع "سكوربيو تانكرز"، فلا تتوقف هنا. استغل هذه اللحظة لتوسيع قائمة مشاريعك التي تتابعها واختبار تفكيرك في مواضيع أخرى.

• اكتشف الشركات الناشئة الواعدة من خلال فحص هذه الأسهم الصغيرة البالغ عددها 3531 سهماً والتي تتمتع ببيانات مالية قوية وتظهر بالفعل ميزانيات عمومية وأساسيات أقوى مما قد يتوقعه العديد من المستثمرين.
• استهدف المواضيع طويلة الأجل في مجال الأتمتة والتعلم الآلي من خلال مراجعة هذه الأسهم الـ 24 الرخيصة في مجال الذكاء الاصطناعي والتي تتوافق مع وجهة نظرك حول كيفية تأثير التكنولوجيا على الأرباح المستقبلية.
• ركز على السعر مقابل التدفق النقدي من خلال التحقق من هذه الأسهم الـ 863 المقومة بأقل من قيمتها الحقيقية بناءً على التدفقات النقدية التي قد تقدم تقييمات مختلفة عما تراه في المؤشرات الرئيسية.

هذا المقال من Simply Wall St ذو طبيعة عامة. نقدم تعليقاتنا بناءً على البيانات التاريخية وتوقعات المحللين فقط، باستخدام منهجية محايدة، ولا يُقصد بمقالاتنا أن تكون نصائح مالية. لا يُشكل هذا المقال توصيةً بشراء أو بيع أي سهم، ولا يأخذ في الاعتبار أهدافك أو وضعك المالي. نهدف إلى تزويدك بتحليلات طويلة الأجل مدفوعة بالبيانات الأساسية. يُرجى ملاحظة أن تحليلنا قد لا يأخذ في الاعتبار آخر إعلانات الشركات الحساسة للسعر أو المعلومات النوعية. لا تمتلك Simply Wall St أي أسهم في أي من الشركات المذكورة.