لماذا أصبحت شركة Virtus Investment Partners محط أنظار المستثمرين اليوم؟

لفتت شركة Virtus Investment Partners (VRTS) الأنظار مؤخراً بعد فترة من الأداء المختلط لأسهمها، حيث حققت مكاسب طفيفة خلال الشهر الماضي إلى جانب تحركات أضعف خلال الأشهر الثلاثة الماضية والسنة الماضية.

عند إغلاق نهائي عند 170.27 دولارًا، يقف مدير الأصول الذي يتخذ من الولايات المتحدة مقراً له في ظل مؤشرات القيمة المقاسة، بما في ذلك درجة القيمة 3 ورقم الخصم الجوهري الذي توفره بعض النماذج بنسبة 19.24٪.

يتناقض العائد الأخير لسعر السهم خلال شهر واحد، والذي بلغ 2.21%، مع انخفاض سعر السهم بنسبة 7.41% خلال ثلاثة أشهر، وانخفاض إجمالي عائد المساهمين بنسبة 15.03% خلال عام واحد. يشير هذا إلى تباطؤ الزخم، حتى مع تركيز بعض المستثمرين على مؤشرات التقييم الحالية.

إذا كنت تقارن شركة Virtus بأسماء مالية أخرى، فقد يكون من المفيد أيضًا توسيع نطاق بحثك ليشمل الأسهم سريعة النمو ذات الملكية الداخلية العالية للحصول على المزيد من الأفكار التي قد تناسب أسلوبك.

مع انخفاض أسعار الأسهم خلال العام الماضي، ولكن تشير بعض النماذج إلى خصم جوهري بنسبة 19.24% وفجوة متواضعة فقط عن السعر المستهدف، يجب أن تسأل: هل هذه فرصة قيمة حقيقية، أم أن السوق يسعر بالفعل النمو المستقبلي؟

نسبة السعر إلى الأرباح البالغة 8.4x: هل هي مبررة؟

بنسبة سعر إلى ربحية تبلغ 8.4 مرة وسعر إغلاق نهائي قدره 170.27 دولارًا، تبدو شركة Virtus Investment Partners أرخص من العديد من الشركات المنافسة التي تتمتع بمضاعفات أرباح أعلى بكثير.

تقارن نسبة السعر إلى الأرباح سعر السهم الحالي بربحية السهم. وبالنسبة لشركة إدارة أصول مثل فيرتوس، فإنها تعطي مؤشراً سريعاً على كيفية تقييم السوق لتدفق أرباحها.

هنا، يتم تداول أسهم الشركة عند 8.4 أضعاف الأرباح، بينما يبلغ متوسط قطاع أسواق رأس المال الأمريكية ومتوسط مجموعة الشركات النظيرة 25.6 ضعفًا و24.6 ضعفًا على التوالي، وهو أعلى بكثير. هذه فجوة واسعة تشير إلى أن السوق يمنح شركة فيرتوس مضاعف أرباح أقل من الشركات المماثلة.

في ضوء ذلك، يشير نموذج التدفقات النقدية المخصومة (DCF) الخاص بموقع Simply Wall St حاليًا إلى أن أسهم شركة Virtus تُتداول بخصم 19.2% عن قيمتها العادلة المقدرة بـ 210.83 دولارًا. وهذا يُقدم منظورًا آخر لقصة انخفاض نسبة السعر إلى الأرباح.

النتيجة: نسبة السعر إلى الأرباح 8.4x (مقومة بأقل من قيمتها الحقيقية)

ومع ذلك، عليك أيضًا أن تأخذ في الاعتبار انخفاض الإيرادات السنوية بنسبة 3.6٪ وضعف إجمالي العائدات لمدة عام واحد وثلاثة أعوام كإشارات محتملة للضغط على القصة.

زاوية أخرى لقيمة الفضيلة

رغم أن نسبة السعر إلى الأرباح البالغة 8.4x توحي بأن أسهم شركة Virtus Investment Partners تبدو رخيصة مقارنةً بمتوسط القطاع البالغ 25.6x ونظيراتها البالغة 24.6x، إلا أن نموذج التدفقات النقدية المخصومة لدينا أكثر وضوحًا، إذ يشير إلى خصم بنسبة 19.2% عن القيمة العادلة المقدرة بـ 210.83 دولارًا أمريكيًا. فهل هذا هامش أمان أم فخٌّ خفيّ؟

يقوم موقع Simply Wall St بتحليل التدفقات النقدية المخصومة (DCF) لجميع الأسهم في العالم يوميًا ( راجع Virtus Investment Partners على سبيل المثال ). نعرض لك كامل عملية الحساب. يمكنك متابعة النتائج في قائمة مراقبتك أو محفظتك الاستثمارية ، وتلقي تنبيهات عند حدوث أي تغيير، أو استخدام أداة فحص الأسهم لدينا لاكتشاف 868 سهمًا مقومًا بأقل من قيمته الحقيقية بناءً على تدفقاتها النقدية . عند حفظ أداة الفحص، نرسل إليك تنبيهات عند إضافة شركات جديدة مطابقة، حتى لا تفوتك أي فرصة استثمارية.

بناء سردك الخاص حول شركاء الاستثمار في فيرتوس

إذا نظرت إلى الأرقام وتوصلت إلى استنتاج مختلف، أو كنت تفضل ببساطة اختبار البيانات بنفسك، فيمكنك إنشاء عرض كامل في غضون دقائق قليلة باستخدام "افعلها بطريقتك" .

تُعد تحليلاتنا التي تسلط الضوء على مكافأة رئيسية واحدة و3 علامات تحذيرية مهمة قد تؤثر على قرارك الاستثماري نقطة انطلاق رائعة لأبحاثك حول شركة Virtus Investment Partners.

هل تبحث عن المزيد من أفكار الاستثمار؟

إذا توقفت عند سهم واحد فقط، فإنك تخاطر بتفويت فرص أخرى تناسب أهدافك بشكل أفضل، لذا استمر في توسيع نطاق بحثك من خلال عمليات فحص الأسهم المركزة.

• اكتشف القيمة المحتملة من خلال فحص هذه الأسهم الـ 868 المقومة بأقل من قيمتها الحقيقية بناءً على التدفقات النقدية التي يتم تداولها حاليًا بأسعار تعتبرها بعض النماذج أقل من قيمتها المقدرة من التدفقات النقدية.
• استغلّوا الفرص التقنية القوية من خلال التركيز على هذه الأسهم الـ 24 الرخيصة المرتبطة ارتباطاً وثيقاً باتجاهات الذكاء الاصطناعي.
• عزز تركيزك على الدخل من خلال تصفية هذه الأسهم الـ 12 الموزعة للأرباح والتي تزيد عوائدها عن 3٪ والتي قد تساعدك في بناء ملف تعريف عائد نقدي أكثر استقرارًا.

هذا المقال من Simply Wall St ذو طبيعة عامة. نقدم تعليقاتنا بناءً على البيانات التاريخية وتوقعات المحللين فقط، باستخدام منهجية محايدة، ولا يُقصد بمقالاتنا أن تكون نصائح مالية. لا يُشكل هذا المقال توصيةً بشراء أو بيع أي سهم، ولا يأخذ في الاعتبار أهدافك أو وضعك المالي. نهدف إلى تزويدك بتحليلات طويلة الأجل مدفوعة بالبيانات الأساسية. يُرجى ملاحظة أن تحليلنا قد لا يأخذ في الاعتبار آخر إعلانات الشركات الحساسة للسعر أو المعلومات النوعية. لا تمتلك Simply Wall St أي أسهم في أي من الشركات المذكورة.