أبسط طريقة للاستثمار في الأسهم هي شراء صناديق المؤشرات المتداولة. ولكن يمكنك تحقيق أداء أفضل من ذلك باختيار أسهم أفضل من المتوسط (كجزء من محفظة استثمارية متنوعة). على سبيل المثال، ارتفع سعر سهم شركة Broadwind, Inc. ( ناسداك: BWEN ) بنسبة 60% عما كان عليه قبل عام، وهو أفضل بكثير من عائد السوق الذي بلغ حوالي 13% (باستثناء الأرباح الموزعة) في الفترة نفسها. وهذا يُسعد المساهمين. كما أن أداء المساهمين كان جيدًا على المدى الطويل، بزيادة قدرها 52% في السنوات الثلاث الماضية.

لقد أثبت الأسبوع الماضي أنه مربح لمستثمري Broadwind، لذا دعونا نرى ما إذا كانت الأساسيات هي التي دفعت أداء الشركة على مدار عام واحد.

شركة Broadwind ليست مربحة حاليًا، لذا يعتمد معظم المحللين على نمو الإيرادات لمعرفة مدى سرعة نمو أعمالها الأساسية. عمومًا، يُتوقع من الشركات التي لا تحقق أرباحًا أن تحقق نموًا في الإيرادات سنويًا، وبمعدلات جيدة. ويرجع ذلك إلى سهولة استقراء نمو الإيرادات السريع لتوقع الأرباح، والتي غالبًا ما تكون كبيرة الحجم.

في العام الماضي، انخفضت إيرادات شركة Broadwind بنسبة 18%. ورغم ضعف نمو الإيرادات، حقق السهم عائدًا قويًا بنسبة 60% خلال الاثني عشر شهرًا الماضية. يمكننا ربط ارتفاع سعر السهم بنمو الإيرادات أو الأرباح، ولكن يبدو أن السوق كان يتوقع سابقًا نتائج أضعف، وأن المعنويات تجاه السهم آخذة في التحسن.

يمكنك رؤية كيفية تغير الأرباح والإيرادات بمرور الوقت في الصورة أدناه (انقر على الرسم البياني لرؤية القيم الدقيقة).

منظور مختلف

يسرنا أن نعلن أن مساهمي شركة برودويند قد حققوا عائدًا إجماليًا للمساهمين بنسبة 60% على مدار عام واحد. والجدير بالذكر أن خسارة إجمالي عائد السهم السنوية على مدى خمس سنوات، والبالغة 7% سنويًا، تُقارن بشكل سلبي للغاية بأداء سعر السهم الأخير. إن الخسارة طويلة الأجل تجعلنا حذرين، إلا أن مكاسب إجمالي عائد السهم على المدى القصير تُشير بلا شك إلى مستقبل أكثر إشراقًا. وبينما يجدر بنا مراعاة التأثيرات المختلفة التي قد تُحدثها ظروف السوق على سعر السهم، إلا أن هناك عوامل أخرى أكثر أهمية.

بالنسبة لأولئك الذين يحبون العثور على استثمارات رابحة، فإن هذه القائمة المجانية للشركات المقومة بأقل من قيمتها الحقيقية مع عمليات الشراء الداخلية الأخيرة، يمكن أن تكون الحل الأمثل.

يرجى ملاحظة أن عوائد السوق المذكورة في هذه المقالة تعكس متوسط عوائد السوق المرجحة للأسهم التي يتم تداولها حاليًا في البورصات الأمريكية.

هذه المقالة من سيمبلي وول ستريت عامة بطبيعتها. نقدم تحليلات مبنية على بيانات تاريخية وتوقعات محللين فقط، باستخدام منهجية موضوعية، وليست مقالاتنا بمثابة نصائح مالية. لا تُشكل هذه المقالات توصية بشراء أو بيع أي سهم، ولا تأخذ في الاعتبار أهدافك أو وضعك المالي. نهدف إلى تقديم تحليلات طويلة الأجل مُركزة على البيانات الأساسية. يُرجى العلم أن تحليلنا قد لا يأخذ في الاعتبار أحدث إعلانات الشركات المؤثرة على الأسعار أو البيانات النوعية. لا تملك سيمبلي وول ستريت أي حصص في أي من الأسهم المذكورة.