يرجى استخدام متصفح الكمبيوتر الشخصي للوصول إلى التسجيل - تداول السعودية
حسنًا
مقارنة مجموعة UnitedHealth مع المنافسين في الصناعة في مجال مقدمي الرعاية الصحية وصناعة الخدمات
يونايتد هيلث إنك +1.52%
يونايتد هيلث إنك UNH | 341.84 | +1.52% |
في عالم الأعمال اليوم الذي يتغير بسرعة وتنافسية عالية، من الضروري للمستثمرين وعشاق الصناعة تقييم الشركات بعناية. في هذه المقالة، سنقوم بإجراء مقارنة شاملة للصناعة، وتقييم UnitedHealth Group (NYSE: UNH ) مقابل منافسيها الرئيسيين في صناعة مقدمي خدمات الرعاية الصحية. من خلال تحليل المقاييس المالية الهامة، ووضع السوق، وآفاق النمو، فإننا نهدف إلى تقديم رؤى قيمة للمستثمرين وإلقاء الضوء على أداء الشركة داخل الصناعة.
خلفية مجموعة يونايتد هيلث
تعد UnitedHealth Group واحدة من أكبر شركات التأمين الصحي الخاصة، حيث تقدم مزايا طبية لحوالي 53 مليون عضو على مستوى العالم، بما في ذلك 5 ملايين خارج الولايات المتحدة اعتبارًا من منتصف عام 2023. باعتبارها شركة رائدة في خطط التأمين التي يرعاها أصحاب العمل والتوجيه الذاتي والمدعومة من الحكومة، حصلت UnitedHealth على نطاق واسع في مجال الرعاية المدارة. إلى جانب أصول التأمين الخاصة بها، أدت استثمارات UnitedHealth المستمرة في امتيازات Optum الخاصة بها إلى إنشاء عملاق لخدمات الرعاية الصحية يشمل كل شيء بدءًا من الفوائد الطبية والصيدلانية وحتى توفير رعاية المرضى الخارجيين والتحليلات لكل من العملاء التابعين والعملاء الخارجيين.
| شركة | السعر/الربح | السعر/القيمة الدفترية | ملاحظة | العائد على حقوق المساهمين | الأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك (بالمليارات) | إجمالي الربح (بالمليارات) | نمو الإيرادات |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| شركة يونايتد هيلث جروب | 31.24 | 5.43 | 1.26 | -1.61% | 1.84 دولار | 23.0 دولارًا | 8.56% |
| شركة سينتين | 15.22 | 1.53 | 0.27 | 4.41% | 1.96 دولار | 4.64 دولار | 3.9% |
| شركة مولينا للرعاية الصحية | 19.13 | 4.59 | 0.57 | 6.91% | 0.47 دولار | 1.22 دولار | 21.87% |
| شركة هيلث إكويتي | 120.88 | 3.28 | 6.73 | 1.31% | 0.08 دولار | 0.17 دولار | 12.21% |
| شركة بروجيني | 44.92 | 4.56 | 2.49 | 3.0% | 0.02 دولار | 0.06 دولار | 7.62% |
| متوسط | 50.04 | 3.49 | 2.52 | 3.91% | 0.63 دولار | 1.52 دولار | 11.4% |
ومن خلال التحليل الشامل لمجموعة UnitedHealth Group، يمكننا تمييز الاتجاهات التالية:
تشير نسبة السعر إلى الأرباح البالغة 31.24 أقل بكثير من متوسط الصناعة بمقدار 0.62 مرة إلى انخفاض القيمة. وهذا يمكن أن يجعل السهم جذابًا لأولئك الذين يسعون إلى النمو.
ويمكن تداوله بعلاوة مقارنة بقيمته الدفترية، كما يتضح من نسبة السعر إلى الدفتر البالغة 5.43 والتي تتجاوز متوسط الصناعة بمقدار 1.56x .
مع نسبة السعر إلى المبيعات المنخفضة نسبيًا والتي تبلغ 1.26 ، وهو 0.5x متوسط الصناعة، يمكن اعتبار السهم مقيم بأقل من قيمته بناءً على أداء المبيعات.
تتمتع الشركة بعائد أقل على حقوق المساهمين بنسبة -1.61% ، وهو أقل بنسبة 5.52% من متوسط الصناعة. ويشير هذا إلى عدم الكفاءة المحتملة في استخدام حقوق الملكية لتوليد الأرباح، وهو ما يمكن أن يعزى إلى عوامل مختلفة.
تعرض الشركة أرباحًا أعلى قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والإطفاء (EBITDA) تبلغ 1.84 مليار دولار أمريكي ، وهو ما يزيد بمقدار 2.92 مرة عن متوسط الصناعة، مما يعني ربحية أقوى وتوليد تدفق نقدي قوي.
ويبلغ إجمالي الربح 23.0 مليار دولار أمريكي وهو أعلى بمقدار 15.13 مرة من أرباح صناعتها، مما يسلط الضوء على ربحية أقوى وأرباح أعلى من عملياتها الأساسية.
يعد نمو إيرادات الشركة بنسبة 8.56% أقل بكثير مقارنة بمتوسط الصناعة البالغ 11.4% . ويشير هذا إلى انخفاض محتمل في أداء مبيعات الشركة.
نسبة الدين إلى حقوق الملكية
تعد نسبة الدين إلى حقوق الملكية (D / E) مقياسًا مهمًا لتقييم الهيكل المالي وملف المخاطر للشركة.
إن النظر في نسبة الدين إلى حقوق الملكية في مقارنات الصناعة يسمح بإجراء تقييم موجز للصحة المالية للشركة وملف المخاطر، مما يساعد في اتخاذ قرارات مستنيرة.
عند تقييم UnitedHealth Group إلى جانب أفضل 4 أقرانها من حيث نسبة الدين إلى حقوق الملكية، تظهر الأفكار التالية:
تمتلك UnitedHealth Group نسبة دين إلى حقوق ملكية أعلى تبلغ 0.85 مقارنة بأكبر 4 أقرانها.
ويشير هذا إلى مستوى أعلى من المخاطر المالية حيث تعتمد الشركة بشكل أكبر على الأموال المقترضة. قد ينظر المستثمرون إلى هذا باعتباره مصدر قلق محتمل.
الماخذ الرئيسية
بالنسبة لمجموعة UnitedHealth، فإن نسبة مكرر الربحية منخفضة مقارنة بنظيراتها، مما يشير إلى احتمال بخس القيمة. نسبة PB مرتفعة، مما يشير إلى أن المستثمرين على استعداد لدفع علاوة على أصولها. نسبة PS منخفضة، مما يشير إلى وجود صفقة محتملة على أساس الإيرادات. ويشير انخفاض العائد على حقوق المساهمين إلى انخفاض الربحية مقارنة بنظيراتها، في حين يشير ارتفاع الأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك وإجمالي الربح إلى أداء تشغيلي قوي. قد يكون انخفاض نمو الإيرادات مصدر قلق للآفاق المستقبلية في صناعة مقدمي وخدمات الرعاية الصحية.
تم إنشاء هذه المقالة بواسطة محرك المحتوى الآلي الخاص بـ Benzinga وتمت مراجعتها بواسطة أحد المحررين.
