يرجى استخدام متصفح الكمبيوتر الشخصي للوصول إلى التسجيل - تداول السعودية
حسنًا
تحليل المنافسين: تقييم أبحاث لام والمنافسين في صناعة أشباه الموصلات ومعدات أشباه الموصلات
لام للأبحاث -0.63%
لام للأبحاث LRCX | 163.26 | -0.63% |
وسط بيئة الأعمال سريعة الخطى والتنافسية للغاية اليوم، يعد إجراء تحليل شامل للشركة أمرًا ضروريًا للمستثمرين وعشاق الصناعة. في هذه المقالة، سوف نتعمق في مقارنة صناعية واسعة النطاق، وتقييم Lam Research (NASDAQ: LRCX ) مقارنة بمنافسيها الرئيسيين في صناعة أشباه الموصلات ومعدات أشباه الموصلات. من خلال تحليل المقاييس المالية الهامة، ووضع السوق، وإمكانات النمو، هدفنا هو تقديم رؤى قيمة للمستثمرين وتقديم فهم أعمق لأداء الشركة في الصناعة.
خلفية بحث لام
تعد Lam Research واحدة من أكبر الشركات المصنعة لمعدات تصنيع رقائق أشباه الموصلات، أو WFE، في العالم. وهي متخصصة في قطاعات السوق الخاصة بالترسيب والحفر، والتي تستلزم تراكم الطبقات على أشباه الموصلات والإزالة الانتقائية اللاحقة للأنماط من كل طبقة. تمتلك لام أعلى حصة سوقية في الحفر وتمتلك الحصة الثانية الواضحة في الترسيب. إنه أكثر تعرضًا لمصنعي شرائح الذاكرة لرقائق DRAM و NAND. وتعتبر من بين كبار العملاء أكبر شركات تصنيع الرقائق في العالم، بما في ذلك TSMC وSamsung وIntel وMicron.
| شركة | السعر/الربح | السعر/القيمة الدفترية | ملاحظة | العائد على حقوق المساهمين | الأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك (بالمليارات) | إجمالي الربح (بالمليارات) | نمو الإيرادات |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| شركة لام للأبحاث | 35.54 | 15.77 | 9.02 | 11.89% | 1.23 دولار | 1.8 دولار | -1.96% |
| ASML القابضة NV | 49.93 | 22.86 | 13.24 | 8.98% | 1.61 دولار | 2.7 دولار | -21.59% |
| شركة المواد التطبيقية | 25.29 | 10.01 | 6.97 | 9.67% | 2.15 دولار | 3.15 دولار | 0.24% |
| شركة جيش تحرير كوسوفو | 40.92 | 34 | 11.14 | 19.6% | 0.88 دولار | 1.37 دولار | -2.99% |
| شركة تيرادين | 57.90 | 9.29 | 9.35 | 2.53% | 0.1 دولار | 0.34 دولار | -2.87% |
| شركة انتجريس | 63.97 | 5.88 | 6.01 | 1.32% | 0.2 دولار | 0.35 دولار | -16.41% |
| شركة انفاس للطاقة | 57.25 | 16.38 | 8.55 | -1.69% | 0.01 دولار | 0.12 دولار | -63.73% |
| شركة أونتو للابتكار | 73.68 | 5.73 | 12.11 | 2.66% | 0.06 دولار | 0.12 دولار | 14.9% |
| شركة امكور للتكنولوجيا | 27.11 | 2.54 | 1.59 | 1.48% | 0.23 دولار | 0.2 دولار | -7.21% |
| شركة فورم فاكتور | 43.63 | 4.77 | 6.75 | 2.38% | 0.01 دولار | 0.06 دولار | 0.76% |
| شركة اكسيليس تكنولوجيز | 17.80 | 4.86 | 3.95 | 5.84% | 0.06 دولار | 0.12 دولار | -0.65% |
| شركة فوتونيكس | 12.42 | 1.63 | 1.88 | 3.52% | 0.1 دولار | 0.08 دولار | -5.37% |
| شركة ايه سي ام للأبحاث | 17.04 | 1.74 | 2.29 | 2.23% | 0.03 دولار | 0.08 دولار | 104.95% |
| شركة حلول بي دي اف | 596.33 | 6.10 | 8.35 | -0.17% | $-0.0 | 0.03 دولار | 1.35% |
| أنظمة اختبار Aehr | 18.40 | 5.36 | 9.22 | 24.09% | 0.0 دولار | 0.01 دولار | 119.49% |
| شركة إن تيست | 18.90 | 1.40 | 1.11 | 0.68% | 0.0 دولار | 0.01 دولار | -6.56% |
| متوسط | 74.7 | 8.84 | 6.83 | 5.54% | 0.36 دولار | 0.58 دولار | 7.62% |
ومن خلال دراسة أبحاث لام عن كثب، يمكننا تحديد الاتجاهات التالية:
مع نسبة السعر إلى الأرباح البالغة 35.54 ، وهي أقل بمقدار 0.48 مرة من متوسط الصناعة، يظهر السهم إمكانية النمو بسعر معقول، مما يجعله اعتبارًا مثيرًا للاهتمام للمشاركين في السوق.
ويمكن تداوله بعلاوة مقارنة بقيمته الدفترية، كما يتضح من نسبة السعر إلى الدفتر البالغة 15.77 والتي تتجاوز متوسط الصناعة بمقدار 1.78x .
مع نسبة السعر إلى المبيعات المرتفعة نسبيًا البالغة 9.02 ، وهو 1.32 ضعف متوسط الصناعة، قد يتم اعتبار السهم مبالغًا في قيمته بناءً على أداء المبيعات.
يبلغ العائد على حقوق الملكية (ROE) 11.89% وهو أعلى بنسبة 6.35% من متوسط الصناعة، مما يسلط الضوء على الاستخدام الفعال للأسهم لتحقيق الأرباح.
تعرض الشركة أرباحًا أعلى قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والإطفاء (EBITDA) تبلغ 1.23 مليار دولار أمريكي ، وهو ما يزيد بمقدار 3.42 مرة عن متوسط الصناعة، مما يعني ربحية أقوى وتوليد تدفق نقدي قوي.
ويبلغ إجمالي الربح 1.8 مليار دولار أمريكي وهو أعلى بمقدار 3.1 أضعاف من أرباح صناعتها، مما يسلط الضوء على ربحية أقوى وأرباح أعلى من عملياتها الأساسية.
يعد نمو إيرادات الشركة بنسبة -1.96% أقل بكثير مقارنة بمتوسط الصناعة البالغ 7.62% . ويشير هذا إلى انخفاض محتمل في أداء مبيعات الشركة.
نسبة الدين إلى حقوق الملكية
تساعد نسبة الدين إلى حقوق الملكية (D/E) على تقييم هيكل رأس المال والرافعة المالية للشركة.
إن النظر في نسبة الدين إلى حقوق الملكية في مقارنات الصناعة يسمح بإجراء تقييم موجز للصحة المالية للشركة وملف المخاطر، مما يساعد في اتخاذ قرارات مستنيرة.
فيما يتعلق بنسبة الدين إلى حقوق الملكية، تقارن Lam Research مع نظرائها الأربعة الأوائل، مما يؤدي إلى المقارنات التالية:
من بين أفضل 4 أقرانها، تم وضع Lam Research في المنتصف مع نسبة معتدلة من الديون إلى حقوق الملكية تبلغ 0.62 .
وهذا يعني ضمناً وجود هيكل مالي متوازن، مع نسبة معقولة من الديون وحقوق الملكية.
الماخذ الرئيسية
بالنسبة لشركة Lam Research، تعتبر نسبة PE منخفضة مقارنة بنظيراتها، مما يشير إلى احتمال بخس القيمة. إن نسب PB وPS مرتفعة، مما يشير إلى المبالغة في التقييم مقارنة بمعايير الصناعة. فيما يتعلق بالعائد على حقوق الملكية والأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك وإجمالي الربح، تُظهر Lam Research أداءً قويًا مقارنة بنظرائها في الصناعة. ومع ذلك، فإن نمو الإيرادات منخفض نسبيًا، مما قد يؤثر على التقييم المستقبلي.
تم إنشاء هذه المقالة بواسطة محرك المحتوى الآلي الخاص بـ Benzinga وتمت مراجعتها بواسطة أحد المحررين.
