• في فبراير 2026، أعلنت شركة Hiab عن اتفاقية مع Custom Truck One Source لتوسيع نطاق المبيعات وتغطية الخدمة لرافعات التحميل HIAB في 12 ولاية أمريكية ورافعات MOFFETT المثبتة على الشاحنات في ثماني ولايات شمالية شرقية.
• يساهم هذا الترتيب بشكل كبير في توسيع نطاق وصول شركة Custom Truck إلى عملاء الرافعات والرافعات الشوكية في المناطق الغربية والشمالية الشرقية الرئيسية، مما قد يعزز دورها كشريك متخصص في المعدات الشاملة لعملاء البنية التحتية.
• بعد ذلك، سندرس كيف يمكن أن يؤثر هذا التوسع في نطاق توزيع Hiab على سردية الاستثمار الحالية لشركة Custom Truck One Source حول النمو القائم على التأجير.

اكتشف الفرصة الكبيرة القادمة مع 29 سهمًا رخيصًا من النخبة يوازن بين المخاطرة والعائد.

ملخص سردية استثمارية من مصدر واحد للشاحنات المخصصة

لامتلاك أسهم في شركة Custom Truck One Source، يجب أن تؤمن بقدرة نموذجها القائم على التأجير على تحويل الطلب على البنية التحتية إلى زيادة في الربحية مع خفض نسبة الرافعة المالية تدريجيًا من 4.66 ضعف. يدعم اتفاق وكلاء Hiab فرضية "المحطة الواحدة" الأساسية للمعدات، ولكنه لا يُغير بشكل مباشر من نقاط الضغط قصيرة الأجل المتعلقة بارتفاع الديون، وانخفاض هوامش الربح، وعدم وضوح حجم الطلبات المتراكمة لشركة TES، والتي لا تزال تُشكل العوامل الرئيسية المؤثرة على سعر السهم على المدى القريب.

من بين التطورات الأخيرة، تبرز استقالة رئيس قسم المحاسبة في ديسمبر 2025، إلى جانب اتفاقية Hiab الجديدة. ورغم أن الشركة صرّحت بأن الرحيل لا علاقة له بخلافات، إلا أن أي تغيير في القيادة في منصب مالي رئيسي يأتي في ظلّ ارتفاع المديونية، واستمرار الخسائر الصافية، والنمو الذي يتطلب رأس مال كبير. بالنسبة للمستثمرين، قد يُسلّط هذا المزيج الضوء على جودة التقارير المالية، والانضباط المالي، وسرعة تحوّل النمو القائم على الإيجارات إلى تدفقات نقدية حرة مستدامة.

لكن وراء قصة التوزيع الموسع، هناك مخاطر أقل وضوحاً تتعلق بالرافعة المالية العالية وتكاليف الفائدة التي يجب على المستثمرين أن يكونوا على دراية بها...

يتوقع تقرير Custom Truck One Source تحقيق إيرادات بقيمة 2.3 مليار دولار وأرباح بقيمة 28.6 مليون دولار بحلول عام 2028. ويتطلب ذلك نموًا سنويًا في الإيرادات بنسبة 6.6٪ وزيادة في الأرباح بقيمة 64.6 مليون دولار من -36.0 مليون دولار اليوم.

اكتشف كيف أن توقعات Custom Truck One Source تؤدي إلى قيمة عادلة قدرها 7.67 دولار ، أي بزيادة قدرها 6٪ عن سعرها الحالي.

استكشاف وجهات نظر أخرى

توقع المحللون الأكثر تفاؤلاً بالفعل إيرادات تبلغ حوالي 2.3 مليار دولار أمريكي وتحولاً إلى حوالي 21.1 مليون دولار أمريكي في الأرباح قبل صفقة Hiab هذه، وهو ما يتناقض بشكل حاد مع المخاوف بشأن ارتفاع المديونية وتركيز الموردين، وقد يبدو الأمر جريئاً أو متحفظاً بمجرد أن يصبح تأثير الشراكة الجديدة أكثر وضوحاً.

استكشف تقديرين آخرين للقيمة العادلة لشركة Custom Truck One Source - لماذا قد تكون قيمة السهم أعلى بنسبة تصل إلى 6% من السعر الحالي!

صمم شاحنتك المخصصة بنفسك - سرد من مصدر واحد

هل تخالف الروايات السائدة؟ أنشئ روايتك الخاصة في أقل من 3 دقائق - نادراً ما تأتي عوائد الاستثمار الاستثنائية من اتباع القطيع.

• تُعد تحليلاتنا التي تسلط الضوء على 3 مكافآت رئيسية يمكن أن تؤثر على قرارك الاستثماري نقطة انطلاق رائعة لبحثك في Custom Truck One Source.
• يقدم تقريرنا البحثي المجاني الخاص بشركة Custom Truck One Source تحليلاً أساسياً شاملاً ملخصاً في شكل مرئي واحد - ندفة الثلج - مما يسهل تقييم الصحة المالية العامة لشركة Custom Truck One Source بنظرة سريعة.

هل تبحث عن فرص بديلة؟

بدأ المستثمرون الأوائل يلاحظون ذلك بالفعل. تعرف على الأسهم التي يستهدفونها قبل أن تغادر السوق:

• لقد كشفنا عن 12 شركة رائدة في توزيع الأرباح بعائد يزيد عن 5%، والتي لا تنجو فقط من عواصف السوق، بل تزدهر فيها.
• استكشف 23 شركة رائدة في مجال الحوسبة الكمومية تقود ثورة تكنولوجيا الجيل القادم وتشكل المستقبل من خلال تحقيق اختراقات في الخوارزميات الكمومية، والبتات الكمومية فائقة التوصيل، والأبحاث المتطورة.
• ابحث عن 53 شركة ذات إمكانات تدفق نقدي واعدة ولكنها تتداول بأقل من قيمتها العادلة .

هذا المقال من Simply Wall St ذو طبيعة عامة. نقدم تعليقاتنا بناءً على البيانات التاريخية وتوقعات المحللين فقط، باستخدام منهجية محايدة، ولا يُقصد بمقالاتنا أن تكون نصائح مالية. لا يُشكل هذا المقال توصيةً بشراء أو بيع أي سهم، ولا يأخذ في الاعتبار أهدافك أو وضعك المالي. نهدف إلى تزويدك بتحليلات طويلة الأجل مدفوعة بالبيانات الأساسية. يُرجى ملاحظة أن تحليلنا قد لا يأخذ في الاعتبار آخر إعلانات الشركات الحساسة للسعر أو المعلومات النوعية. لا تمتلك Simply Wall St أي أسهم في أي من الشركات المذكورة.