لم يكن هذا الربع الأفضل لمساهمي شركة الخليج للتدريب والتعليم ( TADAWUL:4290 )، إذ انخفض سعر السهم بنسبة 14% خلال تلك الفترة. لكن هذا لا يغير من حقيقة أن العوائد على مدى السنوات الخمس الماضية كانت مُرضية. ففي النهاية، ارتفع سعر السهم بنسبة 84%، متجاوزًا بذلك معدل السوق.

بعد مكاسب قوية في الأسبوع الماضي، من الجدير أن نرى ما إذا كانت العائدات طويلة الأجل مدفوعة بتحسن الأساسيات.

في مقاله "المستثمرون الخارقون في غراهام ودودسفيل"، وصف وارن بافيت كيف أن أسعار الأسهم لا تعكس دائمًا قيمة الشركة بشكل منطقي. إحدى الطرق البسيطة، وإن كانت غير كاملة، لدراسة كيفية تغير نظرة السوق لشركة ما هي مقارنة التغير في ربحية السهم (EPS) بحركة سعر السهم.

خلال السنوات الخمس من نمو سعر سهمها، انتقلت شركة الخليج للتدريب والتعليم من الخسارة إلى الربحية. يُعد هذا عمومًا إنجازًا إيجابيًا، لذا نأمل أن يرتفع سعر سهمها.

يمكنك رؤية كيفية تغير EPS بمرور الوقت في الصورة أدناه (انقر على الرسم البياني لرؤية القيم الدقيقة).

يعد هذا التقرير التفاعلي المجاني حول أرباح وإيرادات وتدفقات شركة الخليج للتدريب والتعليم نقطة بداية رائعة، إذا كنت ترغب في التحقيق في السهم بشكل أكبر.

ماذا عن إجمالي العائد للمساهمين (TSR)؟

لقد تناولنا سابقًا حركة سعر سهم شركة الخليج للتدريب والتعليم، ولكن يجدر بنا أيضًا ذكر إجمالي عائد المساهمين (TSR). يُمثل إجمالي عائد المساهمين حسابًا للعائد يأخذ في الاعتبار قيمة توزيعات الأرباح النقدية (بافتراض إعادة استثمار أي أرباح مُستلمة) والقيمة المحسوبة لأي عمليات جمع رأس مال مخفضة وعمليات فصل. وقد تجاوز إجمالي عائد المساهمين لشركة الخليج للتدريب والتعليم، البالغ 129% على مدار السنوات الخمس، عائد سعر سهمها، نظرًا لتوزيعها أرباحًا.

منظور مختلف

يؤسفنا أن نبلغكم بانخفاض أسهم مساهمي شركة الخليج للتدريب والتعليم بنسبة 17% خلال العام. وهذا، للأسف، أسوأ من انخفاض السوق الأوسع نطاقًا بنسبة 5.5%. ومع ذلك، قد يكون السبب ببساطة هو تأثر سعر السهم بتقلبات السوق. لذا، يُنصح بمراقبة العوامل الأساسية، تحسبًا لفرصة استثمارية جيدة. على الجانب المشرق، حقق المساهمون على المدى الطويل أرباحًا، بمعدل ربح سنوي قدره 18% على مدى نصف عقد. قد تُمثل موجة البيع الأخيرة فرصة سانحة، لذا قد يكون من المفيد مراجعة البيانات الأساسية بحثًا عن مؤشرات على اتجاه نمو طويل الأجل. مع أهمية مراعاة التأثيرات المختلفة التي قد تُحدثها ظروف السوق على سعر السهم، إلا أن هناك عوامل أخرى أكثر أهمية، مثل المخاطر.

بالنسبة لأولئك الذين يحبون العثور على استثمارات رابحة، فإن هذه القائمة المجانية للشركات المقومة بأقل من قيمتها الحقيقية مع عمليات الشراء الداخلية الأخيرة، يمكن أن تكون الحل الأمثل.

يرجى ملاحظة أن عوائد السوق المذكورة في هذه المقالة تعكس متوسط عوائد السوق المرجحة للأسهم المتداولة حاليًا في البورصات السعودية.

هذه المقالة من سيمبلي وول ستريت ذات طابع عام. نقدم تعليقاتنا بناءً على بيانات تاريخية وتوقعات محللين فقط، مستخدمين منهجية موضوعية، وليست مقالاتنا بمثابة نصائح مالية. لا تُشكل هذه المقالات توصية بشراء أو بيع أي سهم، ولا تأخذ في الاعتبار أهدافك أو وضعك المالي. نهدف إلى تقديم تحليلات طويلة الأجل مُركزة على البيانات الأساسية. يُرجى العلم أن تحليلنا قد لا يأخذ في الاعتبار أحدث إعلانات الشركات المؤثرة على الأسعار أو البيانات النوعية. لا تملك سيمبلي وول ستريت أي حصص في أي من الأسهم المذكورة.