شهدت شركة EPAM Systems (EPAM) انتعاشًا حادًا بهدوء، حيث ارتفع سعر السهم بنحو 17٪ خلال الشهر الماضي وأكثر من 35٪ في الأشهر الثلاثة الماضية بعد عام صعب.

يأتي هذا الانتعاش بعد فترة صعبة، حيث لا يزال إجمالي عائد المساهمين السنوي منخفضًا في منتصف خانة العشرات. ويشير زخم سعر السهم خلال الأشهر الثلاثة الماضية إلى أن المعنويات بدأت تتحسن أخيرًا حول سهم EPAM عند حوالي 209.63 دولارًا للسهم.

إذا كان تحول شركة EPAM قد لفت انتباهك، فقد يكون الوقت مناسبًا لمعرفة ما يفعله قادة البرمجيات والرقمية الآخرون في أسهم التكنولوجيا والذكاء الاصطناعي ذات النمو المرتفع .

مع بقاء الأسهم أقل بكثير من أعلى مستوياتها في عدة سنوات، ومع ذلك يتم تداولها تقريبًا عند هدف وول ستريت وبأقل بقليل من بعض تقديرات القيمة الجوهرية، فهل تعتبر EPAM صفقة انتعاش حقيقية أم أن السوق قد بدأ بالفعل في تسعير المرحلة التالية من النمو؟

الرواية الأكثر شيوعًا: مبالغ في تقييمها بنسبة 0.8%

بالمقارنة مع آخر إغلاق لشركة EPAM Systems عند 209.63 دولارًا، فإن الرواية الأكثر شيوعًا تضع القيمة العادلة أقل بقليل، مما يعني أن السوق متوافق تمامًا تقريبًا مع قدرتها على تحقيق الأرباح على المدى الطويل.

لقد ساهمت استثمارات EPAM الاستراتيجية في خدمات الذكاء الاصطناعي الأصلية، والمنصات الخاصة (مثل DIAL و AI/RUN)، ورفع مستوى مهارات أكثر من 80٪ من قوتها العاملة في جعلها شريكًا تحويليًا للعملاء الذين ينتقلون من برامج الذكاء الاصطناعي التجريبية إلى عمليات نشر واسعة النطاق، مما يدعم نمو الإيرادات المستدام وإمكانية تحسين هوامش الربح الصافية مع تقدم EPAM في سلسلة القيمة.

هل تتساءل كيف يمكن لنمو الأرباح المستقر في منتصف العشرينات، وارتفاع هوامش الربح، ومضاعف أرباح مستقبلي أقل من العديد من منافسي قطاع تكنولوجيا المعلومات، أن تبرر التسعير المثالي تقريبًا اليوم؟ يكشف التقرير الكامل عن معدل نمو الإيرادات، وارتفاع هامش الربح، ومضاعف التقييم التي يجب أن تتوافق بدقة متناهية للحفاظ على هذه القيمة العادلة.

النتيجة: القيمة العادلة 207.88 دولارًا (مبالغ في تقييمها)

ومع ذلك، فإن التحولات الهيكلية الناتجة عن أدوات الذكاء الاصطناعي التوليدية والمنافسة المتزايدة من الشركات العملاقة قد تحد من قدرة EPAM على الفوز وتنمية أعمال التحول ذات القيمة العالية.

وجهة نظر أخرى، تشير توقعات التدفقات النقدية المخصومة إلى إمكانية تحقيق مكاسب

بينما تشير الرواية الشائعة إلى أن سهم EPAM مُبالغ في تقييمه بنسبة 0.8% تقريبًا، يُظهر نموذج التدفقات النقدية المخصومة لدينا صورةً مختلفة، حيث يُقدّر قيمته العادلة بنحو 219.37 دولارًا، أي أعلى بنحو 4.4% من سعره الحالي. إذا كانت التدفقات النقدية دقيقة، فقد يُشير ذلك إلى أن السوق يُقلل من تقدير سرعة التعافي.

يقوم موقع Simply Wall St بتحليل التدفقات النقدية المخصومة (DCF) لجميع الأسهم في العالم يوميًا ( راجع EPAM Systems على سبيل المثال ). نعرض لك كامل عملية الحساب. يمكنك متابعة النتائج في قائمة مراقبتك أو محفظتك الاستثمارية ، وتلقي تنبيهات عند حدوث أي تغيير، أو استخدام أداة فحص الأسهم لدينا لاكتشاف 908 أسهم مقومة بأقل من قيمتها الحقيقية بناءً على تدفقاتها النقدية . عند حفظ أداة الفحص، نرسل إليك تنبيهات عند إضافة شركات جديدة مطابقة، حتى لا تفوتك أي فرصة استثمارية.

قم ببناء سرد أنظمة إدارة الأصول الإلكترونية الخاصة بك

إذا كنت ترى القصة بشكل مختلف أو ترغب ببساطة في اختبار افتراضاتك الخاصة مقابل الأرقام، يمكنك إنشاء عرض EPAM مخصص في غضون دقائق قليلة، افعل ذلك بطريقتك الخاصة .

تُعد تحليلاتنا التي تسلط الضوء على مكافأتين رئيسيتين وعلامة تحذيرية مهمة واحدة نقطة انطلاق رائعة لأبحاثك حول أنظمة إدارة الأصول الإلكترونية (EPAM Systems)، والتي قد تؤثر على قرارك الاستثماري.

هل تبحث عن المزيد من أفكار الاستثمار؟

قبل أن يتقدم مشروع EPAM كثيراً، قد ترغب في استكشاف فرص أخرى على موقع Simply Wall St حيث تسلط البيانات الضوء على فكرتك المحتملة التالية.

• ضع في اعتبارك الشركات ذات التدفقات النقدية القوية من خلال مراجعة هذه الأسهم الـ 908 المقومة بأقل من قيمتها الحقيقية بناءً على التدفقات النقدية التي قد يتم تداولها بخصم على تدفقاتها النقدية المستقبلية المقدرة قبل أن يدركها السوق الأوسع.
• استكشف موضوعات النمو الهيكلي من خلال مسح هذه الأسهم الـ 26 الرخيصة المتعلقة بالذكاء الاصطناعي والتي تعمل في مجال الأتمتة والتحليلات واعتماد البرامج الذكية في جميع أنحاء العالم.
• قم بمراجعة فرص الدخل المحتملة من خلال مقارنة هذه الأسهم الـ 13 التي توزع أرباحًا بنسبة تزيد عن 3٪ والتي تقدم مزيجًا من العوائد والميزانيات العمومية التي قد تدعم المدفوعات المستمرة خلال أجزاء مختلفة من الدورة.

هذا المقال من Simply Wall St ذو طبيعة عامة. نقدم تعليقاتنا بناءً على البيانات التاريخية وتوقعات المحللين فقط، باستخدام منهجية محايدة، ولا يُقصد بمقالاتنا أن تكون نصائح مالية. لا يُشكل هذا المقال توصيةً بشراء أو بيع أي سهم، ولا يأخذ في الاعتبار أهدافك أو وضعك المالي. نهدف إلى تزويدك بتحليلات طويلة الأجل مدفوعة بالبيانات الأساسية. يُرجى ملاحظة أن تحليلنا قد لا يأخذ في الاعتبار آخر إعلانات الشركات الحساسة للسعر أو المعلومات النوعية. لا تمتلك Simply Wall St أي أسهم في أي من الشركات المذكورة.