يتجه المتداولون الباحثون عن فرص قصيرة الأجل في اقتصاد متغير إلى صناديق الاستثمار المتداولة ذات الرافعة المالية والعكسية كأدوات للاستفادة من تحولات السوق، وخاصة بعد الانتخابات الأخيرة. في أحدث معسكر تدريبي افتراضي لـ Benzinga استضافته Direxion ، سلط المحللون الضوء على الاستراتيجيات والاتجاهات التي تحرك الاهتمام بهذه الأدوات المالية مع التأكيد على دورها في التداول التكتيكي.

خلال الجلسة، ناقش جياني دي بوس ، المحلل في شركة The Mercator LLC ، وإليوت ويلينباخ ، نائب الرئيس الأول واستراتيجي الصناديق المتداولة في البورصة المؤسسية في شركة Direxion، أداء الصناديق المتداولة في البورصة ذات الرافعة المالية في أشباه الموصلات، والأسواق الصينية، وفرص الأسهم الفردية.

انظر أيضًا: هذا الصندوق المتداول في البورصة ذو العائد المرتفع يشير إلى اتجاهات هبوطية: هل تلوح المشاكل في الأفق؟

لماذا يراقب المتداولون أشباه الموصلات

تظل صناعة أشباه الموصلات بمثابة نقطة محورية للمتداولين مع استمرار تطورات الذكاء الاصطناعي والحوسبة الكمومية في تشكيل السوق. وأشار دي بوس إلى مؤشر أشباه الموصلات في فيلادلفيا كدراسة حالة، مشيرًا إلى اتجاهه الصعودي.

قال دي بوس "عند النظر إلى الاتجاهات، تشير الارتفاعات الأعلى والانخفاضات الأعلى إلى الأماكن التي من المرجح أن تحدث فيها تحركات اتجاهية أكبر". وأكد على قيمة صندوق التداول المتداول SOXL التابع لشركة Direxion والذي يعتمد على الرافعة المالية الثلاثية للفرص الصعودية مع إدراكه أيضًا للإمكانات على الجانب الهبوطي مع SOXS ، اعتمادًا على تحركات السوق قصيرة الأجل.

أضاف ويلينباتش سياقًا من تدفقات الصناديق، موضحًا أن SOXL كانت من بين أفضل صناديق المؤشرات المتداولة من حيث التدفقات الداخلة هذا العام، مما يعكس ثقة المستثمرين في أداء أشباه الموصلات. وقال: "SOXL هي ثاني أكبر صندوق لدينا من حيث الأصول قيد الإدارة"، معترفًا بالتدفقات الخارجة الأسبوعية الأخيرة حيث قام المتداولون بجني الأرباح.

انتعاش الصين يجذب الاهتمام

كما حظيت أسواق الصين بالاهتمام بعد فترات من التقلبات والاتجاهات الهبوطية. وسلط دي بوس الضوء على مؤشر FTSE China 50، موضحًا كيف ساهمت تدابير التحفيز والتحولات النقدية الأوسع نطاقًا في عكس الاتجاه المحتمل.

وأشار دي بوس إلى أن "الأسواق شهدت انخفاضات وارتفاعات منخفضة لعدة أشهر، لكن هذا بدأ يتغير في وقت سابق من هذا العام"، مشيرًا إلى الانخفاضات المرتفعة الأخيرة كإشارة إلى التعافي. وشهد صندوق YINN التابع لشركة Direxion، وهو صندوق متداول في البورصة صيني صاعد، تدفقات ملحوظة، بما يتماشى مع مسار السوق الصاعد.

وكرر ويلينباخ هذا الرأي، مضيفًا أن YINN أصبح أحد أفضل صناديق Direxion أداءً بعد تعديلات أسعار الفائدة التي أجراها بنك الاحتياطي الفيدرالي. وقال: "ساعد تخفيف أسعار الفائدة في سبتمبر/أيلول في تحويل التدفقات النقدية العالمية، وأدرك المتداولون هذه الفرصة".

صناديق الاستثمار المتداولة ذات الأسهم الفردية: أداة متنامية

كان التركيز الآخر في الجلسة على صناديق الاستثمار المتداولة للأسهم الفردية. ناقش دي بوس الفرص المتاحة في الأسماء البارزة مثل Apple وAlphabet وTesla، مشيرًا إلى أنماطها الفنية الأخيرة.

وقال دي بوس "اخترقت أبل المقاومة وحققت مستويات مرتفعة جديدة، بينما أكدت تيسلا اتجاهها الصعودي بعد أشهر من الانخفاضات". وتوفر صناديق الاستدانة مثل AAPU لآبل و TSLU لتيسلا للمتداولين أدوات لاتخاذ مواقف قصيرة الأجل على الأسهم الفردية.

وسلط ويلينباخ الضوء على الشعبية المتزايدة لهذه الصناديق المتداولة في البورصة، قائلاً: "لقد شهدنا نمو الأصول في صناديق الأسهم الفردية من مليار دولار إلى 6 مليارات دولار هذا العام، حيث يبحث المتداولون عن طرق للتعبير عن قناعات قصيرة الأجل أو التحوط للمواقف المركزة".

يظل التعليم والاستراتيجية أمرين حاسمين

وأكد المحللان على أهمية فهم كيفية عمل صناديق الاستثمار المتداولة ذات الرافعة المالية طوال الحدث. وأكد ويلينباخ على دورها كأدوات قصيرة الأجل وحذر المتداولين من اتباع نهج الشراء والاحتفاظ بسبب إعادة التوازن اليومي للصناديق.

"إنها أدوات قوية، ولكنك بحاجة إلى معرفة ما تملكه وكيف تعمل"، هكذا قال ويلينباتش. وكرر دي بوس هذا التحذير، مذكراً المتداولين بإدارة المخاطر. "إن الرفع المالي يمكن أن يضخم المكاسب، ولكنه يمكن أن يضخم الخسائر أيضاً. لا يمكنك أن تتحمل البقاء على خطأ لفترة طويلة".

اقرأ الآن:

• خبير يحذر: انهيار البيتكوين قد يؤدي إلى انخفاض سوق الأسهم في عام 2025

الصورة: شترستوك