يرجى استخدام متصفح الكمبيوتر الشخصي للوصول إلى التسجيل - تداول السعودية
حسنًا
استكشاف الفضاء التنافسي: مجموعة UnitedHealth مقابل أقرانها في الصناعة في مقدمي وخدمات الرعاية الصحية
يونايتد هيلث إنك +1.52%
يونايتد هيلث إنك UNH | 341.84 | +1.52% |
وسط بيئة الأعمال سريعة الخطى والتنافسية للغاية اليوم، يعد إجراء تحليل شامل للشركة أمرًا ضروريًا للمستثمرين وعشاق الصناعة. في هذه المقالة، سوف نتعمق في مقارنة صناعية واسعة النطاق، وتقييم UnitedHealth Group (NYSE: UNH ) مقارنة بمنافسيها الرئيسيين في صناعة مقدمي خدمات الرعاية الصحية. من خلال تحليل المقاييس المالية الهامة، ووضع السوق، وإمكانات النمو، هدفنا هو تقديم رؤى قيمة للمستثمرين وتقديم فهم أعمق لأداء الشركة في الصناعة.
خلفية مجموعة يونايتد هيلث
تعد UnitedHealth Group واحدة من أكبر شركات التأمين الصحي الخاصة، حيث تقدم مزايا طبية لحوالي 53 مليون عضو على مستوى العالم، بما في ذلك 5 ملايين خارج الولايات المتحدة اعتبارًا من منتصف عام 2023. باعتبارها شركة رائدة في خطط التأمين التي يرعاها أصحاب العمل والتوجيه الذاتي والمدعومة من الحكومة، حصلت UnitedHealth على نطاق واسع في مجال الرعاية المدارة. إلى جانب أصول التأمين الخاصة بها، أدت استثمارات UnitedHealth المستمرة في امتيازات Optum الخاصة بها إلى إنشاء عملاق لخدمات الرعاية الصحية يشمل كل شيء بدءًا من الفوائد الطبية والصيدلانية وحتى توفير رعاية المرضى الخارجيين والتحليلات لكل من العملاء التابعين والعملاء الخارجيين.
| شركة | السعر/الربح | السعر/القيمة الدفترية | ملاحظة | العائد على حقوق المساهمين | الأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك (بالمليارات) | إجمالي الربح (بالمليارات) | نمو الإيرادات |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| شركة يونايتد هيلث جروب | 18.68 | 4.63 | 1.12 | 6.3% | 8.66 دولار | 22.0 دولارًا | 14.06% |
| شركة سينتين | 14.69 | 1.51 | 0.26 | 0.18% | 0.52 دولار | 3.66 دولار | 10.96% |
| شركة مولينا للرعاية الصحية | 19.22 | 5.02 | 0.62 | 5.34% | 0.36 دولار | 1.04 دولار | 10.03% |
| شركة هيلث إكويتي | 125.36 | 3.40 | 6.98 | 1.31% | 0.08 دولار | 0.17 دولار | 12.21% |
| شركة بروجيني | 54.52 | 5.87 | 3.13 | 2.52% | 0.01 دولار | 0.06 دولار | 25.95% |
| متوسط | 53.45 | 3.95 | 2.75 | 2.34% | 0.24 دولار | 1.23 دولار | 14.79% |
ومن خلال إجراء تحليل متعمق لمجموعة UnitedHealth Group، يمكننا تحديد الاتجاهات التالية:
تبلغ نسبة السعر إلى الأرباح 18.68 وهي أقل بمقدار 0.35 مرة من متوسط الصناعة، مما يشير إلى احتمال انخفاض قيمة السهم.
ويمكن تداوله بعلاوة مقارنة بقيمته الدفترية، كما يتضح من نسبة السعر إلى الدفتر البالغة 4.63 والتي تتجاوز متوسط الصناعة بمقدار 1.17x .
تبلغ نسبة السعر إلى المبيعات 1.12 ، وهو ما يعادل 0.41 ضعف متوسط الصناعة. يشير هذا إلى احتمال انخفاض قيمة العملة بناءً على أداء المبيعات.
يبلغ العائد على حقوق الملكية (ROE) 6.3% وهو أعلى بنسبة 3.96% من متوسط الصناعة، مما يسلط الضوء على الاستخدام الفعال للأسهم لتحقيق الأرباح.
تعرض الشركة أرباحًا أعلى قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والإطفاء (EBITDA) بقيمة 8.66 مليار دولار أمريكي ، وهو ما يزيد بمقدار 36.08 مرة عن متوسط الصناعة، مما يعني ربحية أقوى وتوليد تدفق نقدي قوي.
ويبلغ إجمالي الربح 22.0 مليار دولار أمريكي وهو أعلى بمقدار 17.89 مرة من أرباح صناعتها، مما يسلط الضوء على ربحية أقوى وأرباح أعلى من عملياتها الأساسية.
نمو إيرادات الشركة بنسبة 14.06% هو أقل بكثير من متوسط الصناعة البالغ 14.79% . يشير هذا إلى وجود صراع محتمل في توليد حجم مبيعات متزايد.
نسبة الدين إلى حقوق الملكية
نسبة الدين إلى حقوق الملكية (D/E) هي مقياس يشير إلى مستوى الدين الذي تتحمله الشركة بالنسبة لقيمة أصولها صافية من الخصوم.
إن النظر في نسبة الدين إلى حقوق الملكية في مقارنات الصناعة يسمح بإجراء تقييم موجز للصحة المالية للشركة وملف المخاطر، مما يساعد في اتخاذ قرارات مستنيرة.
عند مقارنة UnitedHealth Group مع أقرانها الأربعة على أساس نسبة الدين إلى حقوق الملكية، يمكن ملاحظة الأفكار التالية:
فيما يتعلق بنسبة الدين إلى حقوق الملكية، تقع مجموعة UnitedHealth Group في المنتصف بين أفضل 4 أقرانها.
يشير هذا إلى وجود هيكل مالي متوازن نسبيًا، حيث تحتفظ الشركة بمستوى معتدل من الديون بينما تستخدم أيضًا تمويل الأسهم بنسبة دين إلى حقوق الملكية تبلغ 0.7 .
الماخذ الرئيسية
بالنسبة لمجموعة UnitedHealth، تشير نسبة PE إلى تقييم أقل مقارنة بأقرانها، في حين تشير نسبة PB إلى تقييم أعلى. تشير نسبة PS أيضًا إلى تقييم أقل. من حيث الربحية، تُظهر UnitedHealth Group هوامش أعلى للعائد على حقوق المساهمين والأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك، إلى جانب هوامش ربح إجمالية قوية. ومع ذلك، فإن معدل نمو الإيرادات أقل نسبيًا مقارنة بنظرائه في الصناعة في قطاع مقدمي وخدمات الرعاية الصحية.
تم إنشاء هذه المقالة بواسطة محرك المحتوى الآلي الخاص بـ Benzinga وتمت مراجعتها بواسطة أحد المحررين.
