سيشعر حاملو أسهم شركة ميديروم هيلث كير تكنولوجيز ( ناسداك:MRM ) بالارتياح لانتعاش سعر السهم بنسبة 25% خلال الثلاثين يومًا الماضية، لكن هذا الارتفاع يتطلب استمراره لإصلاح الضرر الذي ألحقه مؤخرًا بمحافظ المستثمرين. إلا أن الشهر الماضي لم يُحسّن كثيرًا من انخفاض سعر السهم بنسبة 88% خلال العام الماضي.

على الرغم من الارتداد القوي في سعر السهم، حيث تتجاوز نسبة السعر إلى المبيعات (أو مضاعف السعر إلى المبيعات) في ما يقارب نصف الشركات العاملة في قطاع خدمات المستهلك في الولايات المتحدة 1.5x، لا يزال بإمكانك اعتبار شركة MEDIROM Healthcare Technologies سهمًا جذابًا للاستثمار، نظرًا لمضاعف السعر إلى المبيعات البالغ 0.1x. مع ذلك، ليس من الحكمة الاكتفاء بتقييم مضاعف السعر إلى المبيعات كما هو، فقد يكون هناك تفسير لمحدوديته.

كيف يبدو الأداء الأخير لشركة MEDIROM Healthcare Technologies؟

كان من الممكن أن تحقق شركة ميديروم لتقنيات الرعاية الصحية أداءً أفضل، إذ شهدت نموًا في إيراداتها بمعدلات أقل من معظم الشركات الأخرى مؤخرًا. ربما يتوقع السوق استمرار ضعف نمو الإيرادات الحالي، مما أدى إلى انخفاض ربحية السهم. إذا كنت لا تزال معجبًا بالشركة، فتأمل ألا تتدهور إيراداتها أكثر من ذلك، وأن تتمكن من شراء بعض أسهمها في الوقت الذي لا تزال فيه الشركة غير مرغوبة.

إذا كنت ترغب في معرفة ما يتوقعه المحللون للمستقبل، فيجب عليك مراجعة تقريرنا المجاني حول MEDIROM Healthcare Technologies .

ماذا تخبرنا مقاييس نمو الإيرادات عن انخفاض نسبة السعر إلى المبيعات؟

إن نسبة السعر إلى المبيعات لشركة MEDIROM Healthcare Technologies ستكون نموذجية لشركة من المتوقع أن تحقق نموًا محدودًا فقط، والأهم من ذلك، أن يكون أداؤها أسوأ من الصناعة.

بأثر رجعي، حققت الشركة نموًا جيدًا في إيراداتها خلال العام الماضي بنسبة 2.8%. كما شهدت فترة السنوات الثلاث الأخيرة ارتفاعًا ممتازًا في الإيرادات بنسبة 74%، مدعومًا إلى حد ما بأدائها على المدى القصير. لذلك، من الإنصاف القول إن نمو الإيرادات مؤخرًا كان ممتازًا للشركة.

وبالانتقال إلى التوقعات، من المتوقع أن يحقق العام المقبل نموًا بنسبة 22%، وفقًا لتقديرات المحلل الوحيد الذي يتابع الشركة. وهذا أعلى بكثير من توقعات النمو البالغة 12% للقطاع ككل.

في ضوء ذلك، من الغريب أن يأتي ربح شركة ميديروم هيلث كير تكنولوجيز (MEDIROM Healthcare Technologies) أقل من غالبية الشركات الأخرى. ويبدو أن معظم المستثمرين غير مقتنعين إطلاقًا بقدرة الشركة على تحقيق توقعات النمو المستقبلية.

ماذا يعني P/S لشركة MEDIROM Healthcare Technologies بالنسبة للمستثمرين؟

ارتفع سعر سهم شركة ميديروم هيلث كير تكنولوجيز مؤخرًا، إلا أن نسبة السعر إلى المبيعات لا تزال متواضعة. يُقال إن نسبة السعر إلى المبيعات تُعدّ مقياسًا أدنى للقيمة في بعض القطاعات، إلا أنها قد تكون مؤشرًا قويًا على ثقة الشركات.

كشفت توقعات محللي شركة ميديروم هيلث كير تكنولوجيز أن توقعات إيراداتها المتفائلة لا تُسهم في زيادة ربحية السهم بالقدر الذي توقعناه. عندما نرى توقعات نمو قوية كهذه، لا يسعنا إلا أن نفترض أن المخاطر المحتملة هي ما قد يُشكل ضغطًا كبيرًا على نسبة ربحية السهم. ويبدو أن السوق قد يتوقع عدم استقرار في الإيرادات، لأن هذه الظروف عادةً ما تُعزز سعر السهم.

من المهم التأكد من البحث عن شركة متميزة، وليس مجرد الفكرة الأولى التي تصادفك. لذا، إذا كان نمو الربحية يتوافق مع فكرتك عن شركة متميزة، فاطلع على هذه القائمة المجانية للشركات المميزة التي حققت نموًا قويًا في الأرباح مؤخرًا (ونسبة سعر إلى ربحية منخفضة).

هذه المقالة من سيمبلي وول ستريت ذات طابع عام. نقدم تعليقاتنا بناءً على بيانات تاريخية وتوقعات محللين فقط، مستخدمين منهجية موضوعية، وليست مقالاتنا بمثابة نصائح مالية. لا تُشكل هذه المقالات توصية بشراء أو بيع أي سهم، ولا تأخذ في الاعتبار أهدافك أو وضعك المالي. نهدف إلى تقديم تحليلات طويلة الأجل مُركزة على البيانات الأساسية. يُرجى العلم أن تحليلنا قد لا يأخذ في الاعتبار أحدث إعلانات الشركات المؤثرة على الأسعار أو البيانات النوعية. لا تملك سيمبلي وول ستريت أي حصص في أي من الأسهم المذكورة.