نحن بالتأكيد نستثمر على المدى الطويل، ولكن بعض الشركات هي ببساطة استثمارات سيئة على أي إطار زمني. نحن نكره حقًا أن نرى زملائنا المستثمرين يخسرون أموالهم التي حصلوا عليها بشق الأنفس. فكر في أولئك الذين احتفظوا بشركة REGENXBIO Inc. ( NASDAQ:RGNX ) لمدة خمس سنوات كاملة - حيث انخفض سعر السهم بنسبة 71%. وربما يشعر بعض المشترين الأحدث بالقلق أيضًا، مع انخفاض السهم بنسبة 42٪ في العام الماضي. ولسوء الحظ، لا يزال زخم سعر السهم سلبيًا تمامًا، حيث انخفضت الأسعار بنسبة 28٪ خلال ثلاثين يومًا.

إذا مر الأسبوع الماضي بأي شيء، فإن معنويات المستثمرين تجاه REGENXBIO ليست إيجابية، لذلك دعونا نرى ما إذا كان هناك عدم تطابق بين الأساسيات وسعر السهم.

تحقق من أحدث تحليلاتنا لـ REGENXBIO

لم تكن REGENXBIO مربحة في الأشهر الاثني عشر الماضية، فمن غير المرجح أن نرى علاقة قوية بين سعر سهمها وعائد السهم (EPS). يمكن القول إن الإيرادات هي خيارنا الأفضل التالي. عندما لا تحقق الشركة أرباحًا، نتوقع عمومًا أن نرى نموًا جيدًا في الإيرادات. وذلك لأنه من الصعب أن تكون واثقًا من أن الشركة ستكون مستدامة إذا كان نمو الإيرادات ضئيلًا، ولم تحقق أرباحًا أبدًا.

على مدى خمس سنوات، زادت إيرادات REGENXBIO بنسبة 18% سنويًا. وهذا أفضل من معظم الشركات الخاسرة. لذلك ليس من الواضح لنا على الإطلاق سبب انخفاض سعر السهم بنسبة 11٪ طوال تلك الفترة. من الممكن أن يكون السهم قد تم المبالغة فيه من قبل. على الرغم من أنه قد تكون هناك فرصة هنا، إلا أنك تريد إلقاء نظرة فاحصة على قوة الميزانية العمومية.

يمكنك معرفة كيفية تغير الأرباح والإيرادات بمرور الوقت في الصورة أدناه (انقر على الرسم البياني لرؤية القيم الدقيقة).

قوة الميزانية العمومية أمر بالغ الأهمية. قد يكون من المفيد إلقاء نظرة على تقريرنا المجاني حول كيفية تغير مركزها المالي مع مرور الوقت .

منظور مختلف

واجه المستثمرون في REGENXBIO عامًا صعبًا، مع خسارة إجمالية قدرها 42%، مقابل مكاسب سوقية بلغت حوالي 22%. حتى أسعار أسهم الأسهم الجيدة تنخفض في بعض الأحيان، ولكننا نريد أن نرى تحسينات في المقاييس الأساسية للشركة، قبل أن نهتم بها كثيرًا. ومن المؤسف أن أداء العام الماضي كان بمثابة نهاية لسلسلة سيئة، حيث واجه المساهمون خسارة إجمالية قدرها 11٪ سنويًا على مدى خمس سنوات. بشكل عام، يمكن أن يكون ضعف سعر السهم على المدى الطويل علامة سيئة، على الرغم من أن المستثمرين المتناقضين قد يرغبون في البحث عن السهم على أمل حدوث تحول. في حين أن الأمر يستحق النظر في التأثيرات المختلفة التي يمكن أن تحدثها ظروف السوق على سعر السهم، إلا أن هناك عوامل أخرى أكثر أهمية. ولتحقيق هذه الغاية، يجب أن تتعرف على علامتي التحذير اللتين رصدناهما مع REGENXBIO (بما في ذلك واحدة مثيرة للقلق بعض الشيء) .

بالطبع قد لا يكون REGENXBIO هو أفضل سهم للشراء . لذلك قد ترغب في رؤية هذه المجموعة المجانية من أسهم النمو.

يرجى ملاحظة أن عوائد السوق المذكورة في هذه المقالة تعكس متوسط عوائد السوق المرجحة للأسهم التي يتم تداولها حاليًا في البورصات الأمريكية.

هذه المقالة التي كتبها Simply Wall St عامة بطبيعتها. نحن نقدم التعليقات بناءً على البيانات التاريخية وتوقعات المحللين فقط باستخدام منهجية غير متحيزة وليس المقصود من مقالاتنا أن تكون نصيحة مالية. ولا يشكل توصية لشراء أو بيع أي سهم، ولا يأخذ في الاعتبار أهدافك أو وضعك المالي. نحن نهدف إلى أن نقدم لك تحليلًا مركزًا طويل المدى مدفوعًا بالبيانات الأساسية. لاحظ أن تحليلنا قد لا يأخذ في الاعتبار أحدث إعلانات الشركة الحساسة للسعر أو المواد النوعية. ببساطة، ليس لدى Wall St أي مركز في أي من الأسهم المذكورة.