قد تبدو نسبة السعر إلى المبيعات (أو "P/S") لشركة Future FinTech Group Inc. ( ناسداك: FTFT ) البالغة 0.2x خيارًا مثاليًا للشراء حاليًا، مقارنةً بقطاع الخدمات المالية المتنوعة في الولايات المتحدة، حيث تتجاوز نسبة السعر إلى المبيعات في حوالي نصف الشركات 2.5x، بل إن تجاوزها 5x أمر شائع. مع ذلك، قد يكون هذا الانخفاض في نسبة السعر إلى المبيعات منخفضًا لسبب وجيه، ويتطلب مزيدًا من البحث لتحديد ما إذا كان مبررًا.

كيف كان أداء مجموعة Future FinTech مؤخرًا؟

على سبيل المثال، يُعدّ تراجع إيرادات شركة Future FinTech Group في الآونة الأخيرة أمرًا جديرًا بالتأمل. قد يتوقع الكثيرون استمرار أو تسارع أداء الإيرادات المخيب للآمال، مما أدى إلى انخفاض مكرر الربحية. يأمل المتفائلون بشأن شركة Future FinTech Group ألا يكون هذا هو الحال، حتى يتمكنوا من شراء السهم بسعر أقل.

على الرغم من عدم وجود تقديرات تحليلية متاحة لشركة Future FinTech Group، يمكنك إلقاء نظرة على هذا التصور المجاني الغني بالبيانات لمعرفة كيفية تراكم الشركة من حيث الأرباح والإيرادات والتدفق النقدي.

هل هناك توقعات بنمو الإيرادات لمجموعة FinTech المستقبلية؟

إن نسبة السعر إلى المبيعات لشركة Future FinTech Group ستكون نموذجية لشركة من المتوقع أن تحقق نموًا ضعيفًا للغاية أو حتى انخفاضًا في الإيرادات، والأهم من ذلك، أن يكون أداؤها أسوأ بكثير من الصناعة.

بالنظر إلى الوراء، لم يكن نمو إيرادات الشركة العام الماضي مثيرًا للتفاؤل، إذ سجلت انخفاضًا مخيبًا للآمال بنسبة 42%. ومع ذلك، فقد ارتفعت الإيرادات، ولله الحمد، بنسبة 48% إجمالًا عن السنوات الثلاث الماضية، على الرغم من الأشهر الاثني عشر الماضية. ورغم التحديات التي واجهتها الشركة، إلا أنه من الإنصاف القول إن نمو الإيرادات مؤخرًا كان أكثر من كافٍ للشركة.

وتظهر مقارنة مسار الإيرادات متوسط الأجل الأخير مع توقعات النمو السنوي للصناعة بنسبة 4.4% أن القطاع أصبح أكثر جاذبية بشكل ملحوظ.

مع أخذ ذلك في الاعتبار، نجد أنه من اللافت للنظر أن نسبة السعر إلى المبيعات لشركة Future FinTech Group ليست مرتفعة مقارنةً بنظيراتها في هذا المجال. ويبدو أن معظم المستثمرين غير مقتنعين بقدرة الشركة على الحفاظ على معدلات نموها الأخيرة.

النقطة الأساسية

إن استخدام نسبة السعر إلى المبيعات وحدها لتحديد ما إذا كان ينبغي عليك بيع أسهمك ليس أمرًا معقولًا، إلا أنه يمكن أن يكون دليلاً عمليًا لآفاق الشركة المستقبلية.

كشف فحصنا لمجموعة Future FinTech Group أن اتجاهات إيراداتها على مدى السنوات الثلاث الماضية لم تُعزز ربحيتها إلى مبيعاتها بالقدر الذي توقعناه، نظرًا لأنها تبدو أفضل من توقعات القطاع الحالية. عندما نشهد نموًا قويًا في الإيرادات يتجاوز نمو القطاع، نفترض وجود مخاطر كامنة ملحوظة على أداء الشركة المستقبلي، مما يُسبب ضغطًا هبوطيًا على ربحيتها إلى مبيعاتها. على الأقل، تبدو مخاطر الأسعار منخفضة جدًا إذا استمرت اتجاهات الإيرادات الأخيرة على المدى المتوسط، ولكن يبدو أن المستثمرين يعتقدون أن الإيرادات المستقبلية قد تشهد تقلبات كبيرة.

ومع ذلك، يجب أن ندرك أن Future FinTech Group تظهر 3 علامات تحذيرية في تحليلنا الاستثماري، واثنتان منها مثيرتان للقلق بعض الشيء.

إذا كنت غير متأكد من قوة أعمال Future FinTech Group ، فلماذا لا تستكشف قائمتنا التفاعلية للأسهم ذات الأساسيات التجارية القوية لبعض الشركات الأخرى التي ربما فاتتك.

هذه المقالة من سيمبلي وول ستريت ذات طابع عام. نقدم تعليقاتنا بناءً على بيانات تاريخية وتوقعات محللين فقط، مستخدمين منهجية موضوعية، وليست مقالاتنا بمثابة نصائح مالية. لا تُشكل هذه المقالات توصية بشراء أو بيع أي سهم، ولا تأخذ في الاعتبار أهدافك أو وضعك المالي. نهدف إلى تقديم تحليلات طويلة الأجل مُركزة على البيانات الأساسية. يُرجى العلم أن تحليلنا قد لا يأخذ في الاعتبار أحدث إعلانات الشركات المؤثرة على الأسعار أو البيانات النوعية. لا تملك سيمبلي وول ستريت أي حصص في أي من الأسهم المذكورة.