سترفع مجموعة غولدمان ساكس (المدرجة في بورصة نيويورك تحت الرمز: GS ) توزيعات أرباحها من العام الماضي إلى 4.50 دولار أمريكي في 30 مارس. وبذلك تصل قيمة التوزيعات السنوية إلى 1.9% من سعر السهم الحالي، وهو ما يُعدّ متوسطاً في القطاع.

يبدو أن الأرباح المتوقعة لمجموعة غولدمان ساكس ستغطي على الأرجح التوزيعات المستقبلية.

نُفضّل أن يكون توزيع الأرباح ثابتًا على المدى الطويل، لذا يُعدّ التحقق من استدامته أمرًا بالغ الأهمية. مع ذلك، تُغطي أرباح مجموعة غولدمان ساكس توزيعات الأرباح بسهولة. ونتيجةً لذلك، يُعاد استثمار نسبة كبيرة من أرباحها في أعمالها.

بالنظر إلى المستقبل، من المتوقع أن يرتفع ربح السهم بنسبة 35.4% خلال العام المقبل. وإذا استمر توزيع الأرباح على نفس المنوال، فإننا نقدر أن نسبة التوزيع ستكون 26%، وهي نسبة ضمن النطاق الذي يجعلنا مطمئنين إلى استدامة توزيع الأرباح.

تتمتع مجموعة غولدمان ساكس بسجل حافل بالإنجازات

على الرغم من تاريخها الطويل في توزيع الأرباح، إلا أن توزيعات الشركة ظلت مستقرة بشكل ملحوظ. فمنذ عام 2016، بلغ التوزيع السنوي 2.60 دولار، مقارنةً بـ 18.00 دولار في آخر توزيع سنوي كامل. وهذا يُعادل معدل نمو سنوي مُركب (CAGR) يبلغ حوالي 21% سنويًا خلال تلك الفترة. من الجيد أن نرى هذا النمو القوي في توزيعات الأرباح، وعدم وجود أي تخفيضات لفترة طويلة.

من المرجح أن ينمو توزيع الأرباح

قد ينجذب المستثمرون إلى السهم بناءً على جودة سجل توزيعات الأرباح. ونحن متفائلون بنمو ربحية سهم مجموعة غولدمان ساكس بنسبة 16% سنويًا على مدى السنوات الخمس الماضية. ويشير انخفاض نسبة توزيع الأرباح والنمو الجيد إلى أن الشركة تعيد استثمار أرباحها بكفاءة، كما أن لديها مجالًا واسعًا لزيادة توزيعات الأرباح مع مرور الوقت.

تبدو مجموعة غولدمان ساكس خيارًا ممتازًا للاستثمار في الأسهم الموزعة للأرباح

بشكل عام، نعتقد أن هذا السهم قد يكون خيارًا جذابًا للاستثمار في الأسهم المدرة للدخل، وهو يتحسن أكثر مع زيادة توزيعات الأرباح هذا العام. تُغطى التوزيعات بسهولة من الأرباح، التي تُحوّل بدورها إلى تدفقات نقدية. باختصار، يُلبي هذا السهم معظم المعايير التي نبحث عنها عند اختيار سهم مدر للدخل.

من المرجح أن تحظى الشركات التي تتبنى سياسة توزيع أرباح مستقرة باهتمام أكبر من المستثمرين مقارنةً بتلك التي تعاني من نهج غير منتظم. في الوقت نفسه، هناك عوامل أخرى ينبغي على قرائنا مراعاتها قبل استثمار رؤوس أموالهم في أي سهم. هل تبحث عن المزيد من أفكار الاستثمار في الأسهم ذات العوائد المرتفعة؟ اطلع على مجموعتنا من الشركات التي تُوزّع أرباحًا قوية.

هذا المقال من Simply Wall St ذو طبيعة عامة. نقدم تعليقاتنا بناءً على البيانات التاريخية وتوقعات المحللين فقط، باستخدام منهجية محايدة، ولا يُقصد بمقالاتنا أن تكون نصائح مالية. لا يُشكل هذا المقال توصيةً بشراء أو بيع أي سهم، ولا يأخذ في الاعتبار أهدافك أو وضعك المالي. نهدف إلى تزويدك بتحليلات طويلة الأجل مدفوعة بالبيانات الأساسية. يُرجى ملاحظة أن تحليلنا قد لا يأخذ في الاعتبار آخر إعلانات الشركات الحساسة للسعر أو المعلومات النوعية. لا تمتلك Simply Wall St أي أسهم في أي من الشركات المذكورة.