يرجى استخدام متصفح الكمبيوتر الشخصي للوصول إلى التسجيل - تداول السعودية
حسنًا
تحليل متعمق: جونسون آند جونسون مقابل منافسيها في صناعة الأدوية
جونسون آند جونسون +0.12%
جونسون آند جونسون JNJ | 209.54 | +0.12% |
في عالم الأعمال سريع التطور والتنافس الشديد اليوم، من الضروري للمستثمرين ومحللي الصناعة إجراء تقييمات شاملة للشركة. في هذه المقالة، سنقوم بإجراء مقارنة متعمقة للصناعة، وتقييم شركة جونسون آند جونسون (NYSE: JNJ ) جنبًا إلى جنب مع منافسيها الرئيسيين في صناعة الأدوية. من خلال الفحص الدقيق للمؤشرات المالية الحاسمة وموقع السوق وإمكانات النمو، نهدف إلى تقديم رؤى قيمة للمستثمرين وإلقاء الضوء على أداء الشركة داخل الصناعة.
خلفية شركة جونسون آند جونسون
جونسون آند جونسون هي أكبر شركة رعاية صحية وأكثرها تنوعًا في العالم. ولديها قسمان: الأدوية والأجهزة الطبية. ويمثل هذان القسمان الآن جميع مبيعات الشركة بعد بيع أعمالها الاستهلاكية، كينفو، في عام 2023. ويركز قسم الأدوية على المجالات العلاجية التالية: المناعة، والأورام، والأعصاب، وأمراض الرئة، وأمراض القلب، والأمراض الأيضية. ومن الناحية الجغرافية، يتم توليد ما يزيد قليلاً عن نصف إجمالي الإيرادات في الولايات المتحدة.
| شركة | نسبة السعر إلى الربح | ص/ب | ملاحظة/ملاحظة | العائد على حقوق الملكية | الأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك (بالمليارات) | إجمالي الربح (بالمليارات) | نمو الإيرادات |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| جونسون آند جونسون | 24.30 | 5.40 | 4.56 | 6.62% | 7.8 دولار | 15.58 دولار | 4.31% |
| ايلي ليلي وشركاه | 113.86 | 61.38 | 21.47 | 22.5% | 4.12 دولار | 9.13 دولار | 35.98% |
| شركة نوفو نورديسك | 42.44 | 33.71 | 14.79 | 18.97% | 35.74 دولار | 57.79 دولار | 25.34% |
| شركة ميرك آند كو | 21.25 | 6.67 | 4.68 | 13.0% | 7.45 دولار | 12.37 دولار | 7.16% |
| شركة أسترازينيكا المحدودة | 37.64 | 6.08 | 4.93 | 5.01% | 4.12 دولار | 10.76 دولار | 13.33% |
| شركة نوفارتيس ايه جي | 23.81 | 5.65 | 4.92 | 7.97% | 5.25 دولار | 9.7 دولار | 9.6% |
| سانوفي إس إيه | 30.35 | 1.76 | 2.70 | 1.53% | 2.03 دولار | 7.97 دولار | 6.53% |
| شركة زويتيس | 37.55 | 17.47 | 9.86 | 12.45% | 0.97 دولار | 1.69 دولار | 8.3% |
| شركة جلاكسو سميث كلاين العامة المحدودة | 13.46 | 4.31 | 1.75 | 8.32% | 2.31 دولار | 5.76 دولار | 9.84% |
| شركة تاكيدا للادوية المحدودة | 44.56 | 0.85 | 1.51 | 1.26% | 388.51 دولار | 821.04 دولار | 14.11% |
| مختبرات الدكتور ريدي المحدودة | 19.94 | 3.76 | 3.84 | 4.84% | 21.72 دولار | 46.34 دولار | 13.87% |
| شركة جاز للادوية | 18.28 | 1.77 | 1.93 | 4.52% | 0.36 دولار | 0.91 دولار | 6.95% |
| أورجانون وشركاه | 4.90 | 34.03 | 0.77 | 203.12% | 0.43 دولار | 0.94 دولار | -0.06% |
| شركة كورسيبت ثيرابيوتكس | 37.65 | 7.46 | 8.27 | 6.14% | 0.04 دولار | 0.16 دولار | 39.15% |
| شركة بريستيج للرعاية الصحية الاستهلاكية | 17.31 | 2.09 | 3.19 | 2.94% | 0.08 دولار | 0.15 دولار | -4.36% |
| متوسط | 33.07 | 13.36 | 6.04 | 22.33% | 33.8 دولار | 70.34 دولار | 13.27% |
عند إجراء تحليل شامل لشركة جونسون آند جونسون، يمكننا تمييز الاتجاهات التالية:
مع نسبة سعر إلى ربحية تبلغ 24.3 ، وهي أقل من متوسط الصناعة بنحو 0.73 مرة ، يظهر السهم إمكانات للنمو بسعر معقول، مما يجعله اعتبارًا مثيرًا للاهتمام للمشاركين في السوق.
مع نسبة السعر إلى القيمة الدفترية البالغة 5.4 ، وهو ما يقل بشكل كبير عن متوسط الصناعة بنحو 0.4x ، فإن ذلك يشير إلى التقييم الأقل من قيمته الحقيقية وإمكانية وجود آفاق نمو غير مستغلة.
نسبة السعر إلى المبيعات هي 4.56 ، أي 0.75 ضعف متوسط الصناعة. وهذا يشير إلى إمكانية التقليل من القيمة الحقيقية بناءً على أداء المبيعات.
مع عائد على حقوق الملكية بنسبة 6.62% ، وهو أقل بنسبة 15.71% من متوسط الصناعة، يبدو أن الشركة تعاني من عدم كفاءة محتملة في استخدام حقوق الملكية لتوليد الأرباح.
بلغت الأرباح قبل الفوائد والضرائب والاستهلاك والإطفاء (EBITDA) 7.8 مليار دولار، أي أقل بنحو 0.23 مرة من متوسط الصناعة، مما يشير إلى انخفاض الربحية المحتملة أو التحديات المالية.
بلغ إجمالي الربح 15.58 مليار دولار، وهو أقل بنحو 0.22 مرة من إجمالي صناعتها، مما يشير إلى انخفاض محتمل في الإيرادات بعد احتساب تكاليف الإنتاج.
إن نمو إيرادات الشركة بنسبة 4.31% أقل بشكل ملحوظ مقارنة بمتوسط الصناعة البالغ 13.27% . وهذا يشير إلى انخفاض محتمل في أداء مبيعات الشركة.
نسبة الدين إلى حقوق الملكية
توفر نسبة الدين إلى حقوق الملكية (D/E) نظرة ثاقبة على نسبة الديون التي تتحملها الشركة فيما يتعلق بحقوق الملكية وقيمة الأصول.
إن أخذ نسبة الدين إلى حقوق الملكية في المقارنات الصناعية يسمح بإجراء تقييم موجز للصحة المالية للشركة وملف المخاطر، مما يساعد في اتخاذ قرارات مستنيرة.
عند تقييم شركة جونسون آند جونسون إلى جانب أفضل 4 شركات منافسة لها من حيث نسبة الدين إلى حقوق الملكية، تظهر الأفكار التالية:
تتمتع شركة جونسون آند جونسون بوضع مالي أقوى مقارنة بأكبر 4 شركات منافسة لها، وهو ما يتضح من نسبة الدين إلى حقوق الملكية المنخفضة البالغة 0.58 .
ويشير هذا إلى أن الشركة تتمتع بتوازن أكثر ملاءمة بين الديون وحقوق الملكية، وهو ما يمكن اعتباره مؤشرا إيجابيا من قبل المستثمرين.
النقاط الرئيسية
بالنسبة لشركة جونسون آند جونسون في قطاع الأدوية، فإن نسب السعر إلى العائد والقيمة الدفترية والمبيعات منخفضة مقارنة بنظيراتها، مما يشير إلى احتمال التقليل من قيمتها. ومع ذلك، فإن انخفاض العائد على حقوق المساهمين والأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك والربح الإجمالي ونمو الإيرادات يشير إلى ضعف الأداء مقارنة بمعايير الصناعة. وقد يتطلب هذا مزيدًا من التحقيق في الكفاءة التشغيلية للشركة واستراتيجيات النمو لتتماشى مع نظيراتها في الصناعة.
تم إنشاء هذه المقالة بواسطة محرك المحتوى الآلي الخاص بـ Benzinga وتمت مراجعتها بواسطة محرر.
