رؤى رئيسية

• تشير الملكية المؤسسية المرتفعة بشكل ملحوظ إلى أن سعر سهم Fair Isaac حساس لإجراءات التداول الخاصة بهم
• يمتلك أكبر 16 مساهمًا 51٪ من الشركة

ولكي ندرك من هو المسيطر الحقيقي على شركة Fair Isaac Corporation ( NYSE:FICO )، فمن المهم أن نفهم هيكل ملكية الشركة. والمجموعة التي تمتلك أكبر حصة من الكعكة هي المؤسسات التي تمتلك 87% من أسهمها. وبعبارة أخرى، فإن المجموعة ستحقق أكبر قدر من المكاسب (أو ستخسر أكثر) من استثماراتها في الشركة.

لا يحب أي مساهم خسارة أمواله في استثماراته، وخاصة المستثمرين المؤسسيين الذين شهدوا انخفاض قيمة حيازاتهم بنسبة 4.3% الأسبوع الماضي. ومع ذلك، فإن العائد السنوي البالغ 34% للمساهمين ربما خفف من الضربة. ومع ذلك، يتعين عليهم أن يكونوا حذرين من المزيد من الخسائر في المستقبل.

دعونا نتعمق أكثر في كل نوع من أنواع مالكي Fair Isaac، بدءًا من الرسم البياني أدناه.

ماذا تخبرنا الملكية المؤسسية عن فير إسحاق؟

يقوم المستثمرون المؤسسيون عادة بمقارنة عوائدهم الخاصة بعوائد مؤشر يتم متابعته بشكل شائع. لذا فهم يفكرون عمومًا في شراء الشركات الأكبر حجمًا والتي يتم تضمينها في مؤشر القياس ذي الصلة.

كما ترى، يمتلك المستثمرون المؤسسيون حصة كبيرة في شركة Fair Isaac. وهذا يعني أن المحللين العاملين لدى هذه المؤسسات قد نظروا إلى السهم وأعجبهم. ولكن مثل أي شخص آخر، قد يكونون مخطئين. إذا غيرت مؤسسات متعددة وجهة نظرها بشأن سهم ما في نفس الوقت، فقد تشهد انخفاض سعر السهم بسرعة. لذا، يجدر بنا إلقاء نظرة على تاريخ أرباح شركة Fair Isaac أدناه. بالطبع، المستقبل هو ما يهم حقًا.

وبما أن المستثمرين المؤسسيين يمتلكون أكثر من نصف الأسهم المصدرة، فمن المرجح أن يضطر مجلس الإدارة إلى الاهتمام بتفضيلاتهم. ونلاحظ أن صناديق التحوط ليس لديها استثمار ذو مغزى في شركة فير إسحاق. وأكبر مساهم في الشركة هو مجموعة فانجارد، بنسبة ملكية تبلغ 12%. وفي سياق ذلك، يمتلك ثاني أكبر مساهم حوالي 10% من الأسهم المصدرة، يليه ثالث أكبر مساهم بنسبة ملكية تبلغ 4.7%. بالإضافة إلى ذلك، يمتلك الرئيس التنفيذي للشركة ويليام لانسينج بشكل مباشر 1.5% من إجمالي الأسهم المصدرة.

وبعد إجراء المزيد من البحث، وجدنا أن أكبر 16 مساهماً يملكون مجتمعين حصة 51% في الشركة، مما يشير إلى أنه لا يوجد مساهم واحد لديه سيطرة كبيرة على الشركة.

في حين أن دراسة الملكية المؤسسية لشركة ما قد تضيف قيمة إلى بحثك، فمن الجيد أيضًا البحث في توصيات المحللين للحصول على فهم أعمق للأداء المتوقع للسهم. يتولى عدد لا بأس به من المحللين تغطية السهم، لذا يمكنك النظر في النمو المتوقع بسهولة تامة.

ملكية داخلية لشركة فير ايزاك

في حين أن التعريف الدقيق للعضو الداخلي قد يكون ذاتيًا، إلا أن الجميع تقريبًا يعتبرون أعضاء مجلس الإدارة أعضاء داخليين. في نهاية المطاف، تخضع الإدارة لمجلس الإدارة. ومع ذلك، ليس من غير المألوف أن يكون المديرون أعضاء في مجلس الإدارة التنفيذي، خاصة إذا كانوا مؤسسين أو رئيسًا تنفيذيًا.

يعتبر معظم الناس أن ملكية المطلعين أمر إيجابي لأنها قد تشير إلى أن مجلس الإدارة متوافق مع المساهمين الآخرين. ومع ذلك، في بعض الأحيان تتركز قدر كبير من السلطة داخل هذه المجموعة.

تشير أحدث بياناتنا إلى أن المطلعين يمتلكون بعض الأسهم في شركة Fair Isaac Corporation. يمتلك المطلعون أسهمًا بقيمة 1.2 مليار دولار أمريكي (بالأسعار الحالية). نهتم أحيانًا بما إذا كانوا يشترون أو يبيعون.

الملكية العامة

إن عامة الناس، وهم عادة مستثمرون أفراد، يمتلكون حصة 10% في شركة فير إسحاق. ورغم أن هذا الحجم من الملكية كبير، إلا أنه قد لا يكون كافياً لتغيير سياسة الشركة إذا لم يكن القرار متزامناً مع المساهمين الكبار الآخرين.

الخطوات التالية:

أجد أنه من المثير للاهتمام للغاية أن ننظر إلى من يملك شركة ما على وجه التحديد. ولكن لاكتساب نظرة ثاقبة حقًا، نحتاج إلى النظر في معلومات أخرى أيضًا. على سبيل المثال، ضع في اعتبارك شبح المخاطرة الاستثمارية الحاضر دائمًا. لقد حددنا علامتين تحذيريتين مع Fair Isaac ، ويجب أن يكون فهمهما جزءًا من عملية الاستثمار الخاصة بك.

في نهاية المطاف ، المستقبل هو الأهم . يمكنك الوصول إلى هذا التقرير المجاني حول توقعات المحللين للشركة .

ملاحظة: يتم حساب الأرقام الواردة في هذه المقالة باستخدام بيانات الأشهر الاثني عشر الماضية، والتي تشير إلى الفترة الممتدة لـ 12 شهرًا والتي تنتهي في آخر تاريخ من الشهر الذي تم فيه تأريخ البيانات المالية. وقد لا يتوافق هذا مع أرقام التقرير السنوي للعام بأكمله.

هذه المقالة التي نشرتها سيمبلي وول ستريت هي مقالة عامة بطبيعتها. نحن نقدم تعليقات تستند إلى بيانات تاريخية وتوقعات محللين باستخدام منهجية غير متحيزة فقط ولا تهدف مقالاتنا إلى تقديم نصيحة مالية. لا تشكل توصية بشراء أو بيع أي سهم، ولا تأخذ في الاعتبار أهدافك أو وضعك المالي. نهدف إلى تزويدك بتحليل طويل الأجل مدفوعًا بالبيانات الأساسية. يرجى ملاحظة أن تحليلنا قد لا يأخذ في الاعتبار أحدث إعلانات الشركات الحساسة للسعر أو المواد النوعية. ليس لدى سيمبلي وول ستريت أي موقف في أي من الأسهم المذكورة.