رؤى رئيسية

• إن الحيازات الكبيرة للمؤسسات في DorianG تعني أن لديها نفوذًا كبيرًا على سعر سهم الشركة
• أكبر 20 مساهمًا يمتلكون 50٪ من الشركة

إذا أردتَ معرفة من يتحكم فعليًا بشركة دوريان إل بي جي المحدودة ( المدرجة في بورصة نيويورك بالرمز: LPG )، فعليكَ النظر إلى تركيبة سجل أسهمها. المجموعة التي تملك أكبر عدد من أسهم الشركة، حوالي 65% تحديدًا، هي المؤسسات. بمعنى آخر، المجموعة هي التي ستجني أكبر ربح (أو ستخسر أكثر) من استثمارها في الشركة.

وشهد المستثمرون المؤسسيون انخفاضًا في قيمة استثماراتهم بنسبة 5.9% الأسبوع الماضي. وغني عن القول، إن الخسارة الأخيرة، التي تُضاف إلى خسارة المساهمين السنوية البالغة 12%، قد لا تلقى استحسانًا كبيرًا، خاصةً لدى هذه الفئة من المساهمين. فالمؤسسات، المعروفة أيضًا باسم "الأموال الذكية"، تتمتع بنفوذ كبير على حركة سعر السهم. ونتيجةً لذلك، إذا استمر الانخفاض، فقد يتعرض المستثمرون المؤسسيون لضغوط لبيع أسهم DorianG، مما قد يُلحق الضرر بالمستثمرين الأفراد.

دعونا نلقي نظرة عن كثب لمعرفة ما يمكن أن تخبرنا به أنواع المساهمين المختلفة عن DorianG.

ماذا تخبرنا الملكية المؤسسية عن DorianG؟

تقيس العديد من المؤسسات أداءها بناءً على مؤشر يُقارب أداء السوق المحلي. لذا، عادةً ما تُولي اهتمامًا أكبر للشركات المدرجة في المؤشرات الرئيسية.

نرى أن شركة DorianG لديها مستثمرون مؤسسيون، وهم يمتلكون حصة كبيرة من أسهمها. هذا يدل على مصداقيتها لدى المستثمرين المحترفين. لكن لا يمكننا الاعتماد على هذه الحقيقة وحدها، فالمؤسسات أحيانًا ما تستثمر بشكل سيء، كما يفعل الجميع. عندما تمتلك عدة مؤسسات سهمًا، هناك دائمًا خطر الوقوع في "صفقة مكتظة". عندما تفشل هذه الصفقة، قد تتنافس أطراف متعددة على بيع الأسهم بسرعة. هذا الخطر أعلى في شركة ليس لها تاريخ نمو. يمكنك الاطلاع على أرباح وإيرادات DorianG التاريخية أدناه، ولكن تذكر أن هناك دائمًا المزيد من التفاصيل.

بما أن المستثمرين المؤسسيين يمتلكون أكثر من نصف الأسهم المصدرة، فمن المرجح أن يُراعي مجلس الإدارة تفضيلاتهم. لا تمتلك صناديق التحوّط الكثير من الأسهم في دوريان جي. بالنظر إلى بياناتنا، يتضح أن أكبر مساهم هو شركة بلاك روك، بحصة 13% من الأسهم القائمة. أما شركة دايمنشنال فند أدفايزرز إل بي، فهي ثاني أكبر مساهم بحصة 5.8% من الأسهم العادية، بينما يمتلك جون هادجيباتيراس حوالي 4.8% من أسهم الشركة. ويشغل جون هادجيباتيراس، ثالث أكبر مساهم، منصب رئيس مجلس الإدارة.

وبعد إجراء المزيد من البحث، وجدنا أن العشرين الأوائل يمتلكون مجتمعين ملكية 50% في الشركة، مما يشير إلى أنه لا يوجد مساهم واحد لديه سيطرة كبيرة على الشركة.

مع أن دراسة الملكية المؤسسية لشركة ما قد تُضيف قيمةً إلى بحثك، يُنصح أيضًا بالبحث في توصيات المحللين لفهم الأداء المتوقع للسهم بشكل أعمق. يوجد عدد معقول من المحللين الذين يغطون السهم، لذا قد يكون من المفيد معرفة رؤيتهم الإجمالية للمستقبل.

ملكية داخلية لشركة DorianG

مع أن التعريف الدقيق للخبير الداخلي قد يكون ذاتيًا، إلا أن الجميع تقريبًا يعتبرون أعضاء مجلس الإدارة من المطلعين. الإدارة مسؤولة في النهاية أمام مجلس الإدارة. ومع ذلك، ليس من النادر أن يكون المديرون أعضاءً في مجلس الإدارة التنفيذي، خاصةً إذا كانوا مؤسسين أو رؤساء تنفيذيين.

يعتبر معظم الناس أن ملكية المطلعين أمر إيجابي، إذ قد يدل على توافق مجلس الإدارة مع المساهمين الآخرين. ومع ذلك، في بعض الأحيان، تتركز السلطة بشكل مفرط داخل هذه المجموعة.

قد يهمّ المساهمين معرفة أن المطلعين على بواطن الأمور يمتلكون أسهمًا في شركة دوريان إل بي جي المحدودة. إنها شركة كبيرة جدًا، لذا من الإيجابي عمومًا رؤية توافق محتمل ذي مغزى. في هذه الحالة، يمتلكون أسهمًا بقيمة 91 مليون دولار أمريكي تقريبًا (بالأسعار الحالية). يرى معظم المساهمين أن هذا يُظهر توافقًا في المصالح بين المساهمين ومجلس الإدارة. مع ذلك، قد يكون من المفيد التحقق مما إذا كان هؤلاء المطلعون قد باعوا أسهمهم.

الملكية العامة

يمتلك عامة الناس، وهم عادةً مستثمرون أفراد، حصةً قدرها 27% في شركة دوريان جي. ورغم أن هذا الحجم من الملكية قد لا يكفي للتأثير على قراراتهم السياسية، إلا أنه لا يزال بإمكانهم التأثير بشكل جماعي على سياسات الشركة.

الخطوات التالية:

من المفيد دائمًا التفكير في المجموعات المختلفة التي تملك أسهمًا في شركة ما. ولكن لفهم DorianG بشكل أفضل، علينا مراعاة عوامل أخرى عديدة. تجدر الإشارة إلى أن DorianG تُظهر أربع علامات تحذيرية في تحليلنا الاستثماري ، واثنتان منها مثيرتان للقلق...

في نهاية المطاف ، المستقبل هو الأهم . يمكنك الوصول إلى هذا التقرير المجاني حول توقعات المحللين للشركة .

ملاحظة: الأرقام الواردة في هذه المقالة محسوبة باستخدام بيانات الأشهر الاثني عشر الماضية، والتي تشير إلى فترة الاثني عشر شهرًا المنتهية في آخر تاريخ من الشهر الذي صدر فيه البيان المالي. قد لا يتوافق هذا مع أرقام التقرير السنوي الكامل.

هذه المقالة من سيمبلي وول ستريت عامة بطبيعتها. نقدم تحليلات مبنية على بيانات تاريخية وتوقعات محللين فقط، باستخدام منهجية موضوعية، وليست مقالاتنا بمثابة نصائح مالية. لا تُشكل هذه المقالات توصية بشراء أو بيع أي سهم، ولا تأخذ في الاعتبار أهدافك أو وضعك المالي. نهدف إلى تقديم تحليلات طويلة الأجل مُركزة على البيانات الأساسية. يُرجى العلم أن تحليلنا قد لا يأخذ في الاعتبار أحدث إعلانات الشركات المؤثرة على الأسعار أو البيانات النوعية. لا تملك سيمبلي وول ستريت أي حصص في أي من الأسهم المذكورة.