رؤى رئيسية

• تشير الملكية الكبيرة للمستثمرين الأفراد في شركة Odyssey Marine Exploration إلى أنهم يتمتعون بشكل جماعي برأي أكبر في الإدارة واستراتيجية الأعمال
• يبلغ إجمالي عدد المستثمرين الذين يمتلكون حصة الأغلبية في الشركة 25 مستثمرًا بنسبة ملكية 47٪

إن إلقاء نظرة على المساهمين في شركة Odyssey Marine Exploration, Inc. ( NASDAQ:OMEX ) يمكن أن يخبرنا أي مجموعة هي الأكثر قوة. والمجموعة التي تمتلك أكبر قطعة من الكعكة هي المستثمرون الأفراد بنسبة ملكية 51%. بعبارة أخرى، من المتوقع أن تكسب المجموعة أكثر (أو تخسر أكثر) من استثمارها في الشركة.

بعد زيادة بنسبة 22% في سعر السهم الأسبوع الماضي، حقق المستثمرون الأفراد أكبر استفادة، ولكن المؤسسات التي تمتلك 24% من الأسهم كانت أيضًا قادرة على الاستفادة من الزيادة.

في الرسم البياني أدناه، نقوم بالتركيز على مجموعات الملكية المختلفة لشركة Odyssey Marine Exploration.

ماذا تخبرنا الملكية المؤسسية عن شركة أوديسي للاستكشاف البحري؟

تقيس العديد من المؤسسات أداءها على أساس مؤشر يقترب من السوق المحلية. لذا فإنها عادة ما تولي اهتمامًا أكبر للشركات المدرجة في المؤشرات الرئيسية.

يمكننا أن نرى أن شركة Odyssey Marine Exploration لديها مستثمرون مؤسسيون؛ وهم يمتلكون حصة جيدة من أسهم الشركة. وهذا يشير إلى بعض المصداقية بين المستثمرين المحترفين. ولكن لا يمكننا الاعتماد على هذه الحقيقة وحدها لأن المؤسسات تقوم باستثمارات سيئة في بعض الأحيان، تمامًا كما يفعل الجميع. ليس من غير المألوف أن نرى انخفاضًا كبيرًا في سعر السهم إذا حاول مستثمران مؤسسيان كبيران بيع أسهم في نفس الوقت. لذا فإن الأمر يستحق التحقق من مسار الأرباح السابق لشركة Odyssey Marine Exploration، (أدناه). بالطبع، ضع في اعتبارك أن هناك عوامل أخرى يجب مراعاتها أيضًا.

تشير بياناتنا إلى أن صناديق التحوط تمتلك 20% من شركة Odyssey Marine Exploration. وهذا يلفت انتباهي لأن صناديق التحوط تحاول أحيانًا التأثير على الإدارة، أو إحداث تغييرات من شأنها خلق قيمة قريبة الأجل للمساهمين. بالنظر إلى بياناتنا، يمكننا أن نرى أن أكبر مساهم هو شركة FourWorld Capital Management LLC بحصة 15% من الأسهم المتداولة. وبحصة 5.6% و4.8% من الأسهم المتداولة على التوالي، تعد شركة Two Seas Capital LP وشركة Greywolf Capital Management LP ثاني وثالث أكبر مساهمين. علاوة على ذلك، يمتلك الرئيس التنفيذي مارك جوردون 1.3% من أسهم الشركة.

تشير دراساتنا إلى أن أكبر 25 مساهمًا يسيطرون جماعيًا على أقل من نصف أسهم الشركة، مما يعني أن أسهم الشركة منتشرة على نطاق واسع ولا يوجد مساهم مهيمن.

إن البحث في ملكية المؤسسات هو وسيلة جيدة لقياس وتصفية الأداء المتوقع للسهم. ويمكن تحقيق نفس الشيء من خلال دراسة مشاعر المحللين. وبقدر ما نستطيع أن نقول، لا يوجد تغطية من قبل المحللين للشركة، لذا فمن المحتمل أنها تحلق تحت الرادار.

ملكية داخلية لشركة أوديسي للاستكشاف البحري

في حين أن التعريف الدقيق للعضو الداخلي قد يكون ذاتيًا، إلا أن الجميع تقريبًا يعتبرون أعضاء مجلس الإدارة أعضاء داخليين. في نهاية المطاف، تخضع الإدارة لمجلس الإدارة. ومع ذلك، ليس من غير المألوف أن يكون المديرون أعضاء في مجلس الإدارة التنفيذي، خاصة إذا كانوا مؤسسين أو رئيسًا تنفيذيًا.

أعتقد عمومًا أن ملكية المطلعين على الشركة أمر جيد. ولكن في بعض الأحيان، يصبح من الصعب على المساهمين الآخرين تحميل مجلس الإدارة المسؤولية عن القرارات.

ربما يكون المساهمون مهتمين بمعرفة أن المطلعين يمتلكون أسهمًا في شركة Odyssey Marine Exploration, Inc.. وبأسماءهم الخاصة، يمتلك المطلعون أسهمًا بقيمة 4.5 مليون دولار أمريكي في الشركة التي تبلغ قيمتها 104 مليون دولار أمريكي. وهذا يُظهِر على الأقل بعض التوافق، لكننا عادةً ما نرغب في رؤية حيازات أكبر للمطلعين. يمكنك النقر هنا لمعرفة ما إذا كان هؤلاء المطلعون قد اشتروا أو باعوا.

الملكية العامة

إن عامة الناس، وهم عادة مستثمرون أفراد، يمتلكون حصة كبيرة تبلغ 51% في شركة أوديسي مارين إكسبلوريشن، مما يشير إلى أنها سهم شائع إلى حد ما. ويمنح هذا المستوى من الملكية المستثمرين من عامة الناس بعض القوة للتأثير على القرارات السياسية الرئيسية مثل تكوين مجلس الإدارة، وتعويضات المديرين التنفيذيين، ونسبة توزيع الأرباح.

الخطوات التالية:

أجد أنه من المثير للاهتمام للغاية أن ننظر إلى من يملك شركة ما على وجه التحديد. ولكن لكي نحصل على فهم حقيقي، يتعين علينا أن نأخذ في الاعتبار معلومات أخرى أيضًا.

بالطبع قد لا يكون هذا هو السهم الأفضل للشراء . لذا ألق نظرة على هذه القائمة المجانية للشركات المثيرة للاهتمام.

ملاحظة: يتم حساب الأرقام الواردة في هذه المقالة باستخدام بيانات الأشهر الاثني عشر الماضية، والتي تشير إلى الفترة الممتدة لـ 12 شهرًا والتي تنتهي في آخر تاريخ من الشهر الذي تم فيه تأريخ البيانات المالية. وقد لا يتوافق هذا مع أرقام التقرير السنوي للعام بأكمله.

هذه المقالة التي نشرتها سيمبلي وول ستريت هي مقالة عامة بطبيعتها. نحن نقدم تعليقات تستند إلى بيانات تاريخية وتوقعات محللين باستخدام منهجية غير متحيزة فقط ولا تهدف مقالاتنا إلى تقديم نصيحة مالية. لا تشكل توصية بشراء أو بيع أي سهم، ولا تأخذ في الاعتبار أهدافك أو وضعك المالي. نهدف إلى تزويدك بتحليل طويل الأجل مدفوعًا بالبيانات الأساسية. يرجى ملاحظة أن تحليلنا قد لا يأخذ في الاعتبار أحدث إعلانات الشركات الحساسة للسعر أو المواد النوعية. ليس لدى سيمبلي وول ستريت أي موقف في أي من الأسهم المذكورة.