بالنسبة للعديد من الأشخاص، فإن الهدف الرئيسي من الاستثمار في سوق الأوراق المالية هو تحقيق عوائد مذهلة. فعندما تجد (وتحتفظ) بسهم رابح كبير، يمكنك تحسين وضعك المالي بشكل ملحوظ. على سبيل المثال، ارتفع سعر سهم GDS Holdings Limited ( NASDAQ:GDS ) بنسبة 470% في العام الماضي، وهو عائد كبير في عام واحد. ومن الجيد أيضًا أن نرى سعر السهم يرتفع بنسبة 99% خلال الربع الأخير. وإذا نظرنا إلى الأمر من منظور أوسع، فسنجد أن السهم انخفض بنسبة 8.1% في السنوات الثلاث الماضية.

على خلفية الأداء القوي لمدة سبعة أيام، دعونا نتحقق من الدور الذي لعبته أساسيات الشركة في دفع عائدات المساهمين على المدى الطويل.

نظرًا لأن شركة GDS Holdings تكبدت خسائر في الأشهر الاثني عشر الماضية، فإننا نعتقد أن السوق ربما يكون أكثر تركيزًا على الإيرادات ونمو الإيرادات، على الأقل في الوقت الحالي. عندما لا تحقق الشركة أرباحًا، فإننا نأمل عمومًا في رؤية نمو جيد في الإيرادات. وكما يمكنك أن تتخيل، فإن النمو السريع في الإيرادات، عند الحفاظ عليه، يؤدي غالبًا إلى نمو سريع في الأرباح.

على مدار الاثني عشر شهرًا الماضية، نمت إيرادات GDS Holdings بنسبة 12%. وهذا ليس معدل نمو مرتفعًا للغاية نظرًا لعدم تحقيق الشركة أرباحًا. لذا فإن الزيادة بنسبة 470% في اثني عشر شهرًا فقط غير متوقعة تمامًا. نحن سعداء بجني المستثمرين للأموال، ولكن لا يسعنا إلا أن نتساءل عما إذا كان هذا الارتفاع مستدامًا. وهذا يثبت أنه يمكن جني أموال طائلة إذا قمت بشراء السهم المناسب في وقت مبكر.

يوضح الرسم البياني أدناه كيفية تغير الأرباح والإيرادات بمرور الوقت (يمكنك الكشف عن القيم الدقيقة من خلال النقر على الصورة).

تعتبر شركة GDS Holdings معروفة جيدًا بين المستثمرين، وقد حاول الكثير من المحللين الأذكياء التنبؤ بمستويات الأرباح المستقبلية.

منظور مختلف

من الجيد أن نرى أن مساهمي GDS Holdings قد حصلوا على عائد إجمالي للمساهمين بنسبة 470% خلال العام الماضي. ومن الجدير بالذكر أن خسارة إجمالي العائد السنوي على مدار خمس سنوات بنسبة 6% سنويًا لا تقارن بشكل إيجابي بأداء سعر السهم الأخير. نحن عمومًا نضع وزنًا أكبر للأداء الطويل الأجل على المدى القصير، لكن التحسن الأخير قد يشير إلى نقطة تحول (إيجابية) داخل العمل. أجد أنه من المثير للاهتمام للغاية النظر إلى سعر السهم على المدى الطويل كوكيل لأداء العمل. ولكن للحصول على نظرة ثاقبة حقًا، نحتاج إلى النظر في معلومات أخرى أيضًا.

بالطبع، قد تجد استثمارًا رائعًا بالبحث في أماكن أخرى. لذا ألق نظرة على هذه القائمة المجانية للشركات التي نتوقع أن تحقق نموًا في الأرباح.

يرجى ملاحظة أن العائدات السوقية المذكورة في هذه المقالة تعكس متوسط العائدات المرجحة للسوق للأسهم التي يتم تداولها حاليًا في البورصات الأمريكية.

هذه المقالة التي نشرتها سيمبلي وول ستريت هي مقالة عامة بطبيعتها. نحن نقدم تعليقات تستند إلى بيانات تاريخية وتوقعات محللين باستخدام منهجية غير متحيزة فقط ولا تهدف مقالاتنا إلى تقديم نصيحة مالية. لا تشكل توصية بشراء أو بيع أي سهم، ولا تأخذ في الاعتبار أهدافك أو وضعك المالي. نهدف إلى تزويدك بتحليل طويل الأجل مدفوعًا بالبيانات الأساسية. يرجى ملاحظة أن تحليلنا قد لا يأخذ في الاعتبار أحدث إعلانات الشركات الحساسة للسعر أو المواد النوعية. ليس لدى سيمبلي وول ستريت أي موقف في أي من الأسهم المذكورة.