عند شراء أسهم في شركة ما، فمن المفيد أن تضع في اعتبارك احتمالية فشلها وخسارة أموالك. لكن على الجانب المشرق، إذا قمت بشراء أسهم في شركة ذات جودة عالية بالسعر المناسب، فيمكنك تحقيق مكاسب تزيد عن 100%. على سبيل المثال، ارتفع سعر سهم شركة HEICO Corporation ( NYSE:HEI ) بنسبة 104% خلال نصف العقد الماضي. سيكون معظمهم سعداء جدًا بذلك. كما كان من دواعي سرور المساهمين تحقيق مكاسب بنسبة 15٪ في الأشهر الثلاثة الماضية. ولكن قد يكون هذا مرتبطًا بالسوق القوي، الذي ارتفع بنسبة 13٪ في الأشهر الثلاثة الماضية.

لذلك دعونا نقيم الأساسيات الأساسية على مدى السنوات الخمس الماضية ونرى ما إذا كانت قد تحركت بشكل متزامن مع عوائد المساهمين.

شاهد أحدث تحليلاتنا لـ HEICO

ولإعادة صياغة ما قاله بنيامين جراهام: على المدى القصير، السوق هو آلة التصويت، ولكن على المدى الطويل هو آلة وزن. إحدى الطرق المعيبة ولكن المعقولة لتقييم مدى تغير المشاعر حول الشركة هي مقارنة ربحية السهم (EPS) بسعر السهم.

خلال خمس سنوات من نمو أسعار الأسهم، حققت شركة HEICO نموًا في الأرباح المركبة للسهم الواحد (EPS) بنسبة 8.3٪ سنويًا. يعتبر نمو ربحية السهم أقل من متوسط الزيادة السنوية البالغة 15٪ في سعر السهم. لذلك فمن العدل أن نفترض أن السوق لديه رأي أعلى حول الأعمال عما كان عليه قبل خمس سنوات. وهذا ليس بالأمر الصادم بالنظر إلى سجل النمو. ويتجلى هذا التفاؤل في نسبة السعر إلى الربحية المرتفعة إلى حد ما والتي تبلغ 63.39.

يمكنك أن ترى أدناه كيف تغير EPS مع مرور الوقت (اكتشف القيم الدقيقة من خلال النقر على الصورة).

نحن نعتبر أنه من الإيجابي أن المطلعين على بواطن الأمور قاموا بعمليات شراء كبيرة في العام الماضي. بعد قولي هذا، يعتبر معظم الناس أن اتجاهات نمو الأرباح والإيرادات هي دليل أكثر فائدة للأعمال. يعد هذا التقرير التفاعلي المجاني حول أرباح HEICO وإيراداتها وتدفقاتها النقدية مكانًا رائعًا للبدء، إذا كنت تريد إجراء مزيد من التحقيق في السهم.

منظور مختلف

قدمت شركة HEICO معدل إجمالي إجمالي للمساهمين قدره 6.3% خلال الاثني عشر شهرًا الماضية. لكن ذلك كان أقل من متوسط السوق. ربما تكون هذه علامة جيدة على أن الشركة تتمتع بسجل أفضل على المدى الطويل، حيث قدمت للمساهمين نسبة مساهمة سنوية تبلغ 15٪ على مدى خمس سنوات. من الممكن جدًا أن يستمر العمل في التنفيذ ببراعة، حتى مع تباطؤ مكاسب سعر السهم. في حين أن الأمر يستحق النظر في التأثيرات المختلفة التي يمكن أن تحدثها ظروف السوق على سعر السهم، إلا أن هناك عوامل أخرى أكثر أهمية. لننظر على سبيل المثال إلى شبح مخاطر الاستثمار الدائم الوجود. لقد حددنا علامة تحذير واحدة مع HEICO ، ويجب أن يكون فهمها جزءًا من عملية الاستثمار الخاصة بك.

هناك الكثير من الشركات الأخرى التي لديها أشخاص مطلعون يشترون الأسهم. ربما لا ترغب في تفويت هذه القائمة المجانية للشركات المتنامية التي يشتريها المطلعون.

يرجى ملاحظة أن عوائد السوق المذكورة في هذه المقالة تعكس متوسط عوائد السوق المرجحة للأسهم التي يتم تداولها حاليًا في البورصات الأمريكية.

هذه المقالة التي كتبها Simply Wall St عامة بطبيعتها. نحن نقدم التعليقات بناءً على البيانات التاريخية وتوقعات المحللين فقط باستخدام منهجية غير متحيزة وليس المقصود من مقالاتنا أن تكون نصيحة مالية. ولا يشكل توصية لشراء أو بيع أي سهم، ولا يأخذ في الاعتبار أهدافك أو وضعك المالي. نحن نهدف إلى أن نقدم لك تحليلًا مركزًا طويل المدى مدفوعًا بالبيانات الأساسية. لاحظ أن تحليلنا قد لا يأخذ في الاعتبار أحدث إعلانات الشركة الحساسة للسعر أو المواد النوعية. ببساطة، ليس لدى Wall St أي مركز في أي من الأسهم المذكورة.