لن يكون هناك الكثير ممن يعتقدون أن نسبة السعر إلى المبيعات (أو "P/S") الخاصة بشركة XPO, Inc. ( NYSE:XPO ) البالغة 1.4x تستحق الذكر عندما يكون متوسط سعر الربح/الخسارة في صناعة النقل في الولايات المتحدة مشابه بحوالي 0.9x. في حين أن هذا قد لا يثير أي دهشة، إذا لم تكن نسبة السعر إلى الربح مبررة، فقد يفوت المستثمرون فرصة محتملة أو يتجاهلون خيبة الأمل التي تلوح في الأفق.

اطلع على أحدث تحليلاتنا لـ XPO

كيف يبدو أداء XPO الأخير؟

مع نمو الإيرادات الذي تفوق على معظم الشركات الأخرى في الآونة الأخيرة، كان أداء XPO جيدًا نسبيًا. ربما يتوقع الكثيرون أن يتضاءل أداء الإيرادات القوي، مما أدى إلى منع نسبة السعر إلى الربح من الارتفاع. إذا لم يكن الأمر كذلك، فإن المساهمين الحاليين لديهم سبب للشعور بالتفاؤل بشأن الاتجاه المستقبلي لسعر السهم.

هل تريد الصورة الكاملة عن تقديرات المحللين للشركة؟ إذًا سيساعدك تقريرنا المجاني عن XPO على اكتشاف ما يلوح في الأفق.

كيف يتجه نمو إيرادات XPO؟

ستكون نسبة السعر إلى الربح الخاصة بـ XPO نموذجية بالنسبة لشركة يُتوقع منها فقط تحقيق نمو معتدل، والأهم من ذلك، أداء يتماشى مع الصناعة.

إذا قمنا بمراجعة نمو الإيرادات في العام الماضي، فقد سجلت الشركة زيادة هائلة بنسبة 110٪. ومع ذلك، لم يكن هذا كافيًا، حيث شهدت فترة السنوات الثلاث الأخيرة تعرض الشركة لانخفاض كبير بنسبة 33٪ في إجمالي الإيرادات. لذلك، من العدل أن نقول إن نمو الإيرادات مؤخرًا كان غير مرغوب فيه بالنسبة للشركة.

وبالانتقال إلى التوقعات، ينبغي أن تحقق السنوات الثلاث المقبلة نموًا بنسبة 7.6٪ سنويًا وفقًا لتقديرات المحللين الذين يراقبون الشركة. وهذا يتشكل ليكون مشابهًا لتوقعات النمو البالغة 9.5٪ سنويًا للصناعة الأوسع.

في ضوء ذلك، من المفهوم أن سعر الربح/الخسارة الخاص بشركة XPO يتماشى مع غالبية الشركات الأخرى. يبدو أن معظم المستثمرين يتوقعون رؤية متوسط النمو المستقبلي وهم على استعداد فقط لدفع مبلغ معتدل مقابل السهم.

ما الذي يمكن أن نتعلمه من P/S XPO؟

بشكل عام، نفضل الحد من استخدام نسبة السعر إلى المبيعات لتحديد ما يعتقده السوق حول الصحة العامة للشركة.

يبدو أن سعر الربح والخسارة الخاص بـ XPO مناسب بالنسبة لنا نظرًا لعلمنا بأن المحللين يتوقعون توقعات إيرادات مشابهة لصناعة النقل. في هذه المرحلة، يشعر المستثمرون أن احتمالية التحسن أو التدهور في الإيرادات ليست كبيرة بما يكفي لدفع سعر السهم إلى الربح في اتجاه أعلى أو أقل. إذا ظلت كل الأمور ثابتة، فإن احتمال حدوث حركة جذرية في أسعار الأسهم يظل بعيدًا إلى حد ما.

يجب عليك دائمًا ملاحظة المخاطر، على سبيل المثال - لدى XPO 3 علامات تحذير نعتقد أنه يجب عليك أن تكون على دراية بها.

إذا كانت هذه المخاطر تجعلك تعيد النظر في رأيك بشأن XPO ، فاستكشف قائمتنا التفاعلية للأسهم عالية الجودة للحصول على فكرة عما هو موجود أيضًا.

هذه المقالة التي كتبها Simply Wall St عامة بطبيعتها. نحن نقدم التعليقات بناءً على البيانات التاريخية وتوقعات المحللين فقط باستخدام منهجية غير متحيزة وليس المقصود من مقالاتنا أن تكون نصيحة مالية. ولا يشكل توصية لشراء أو بيع أي سهم، ولا يأخذ في الاعتبار أهدافك أو وضعك المالي. نحن نهدف إلى أن نقدم لك تحليلًا مركزًا طويل المدى مدفوعًا بالبيانات الأساسية. لاحظ أن تحليلنا قد لا يأخذ في الاعتبار أحدث إعلانات الشركة الحساسة للسعر أو المواد النوعية. ببساطة، ليس لدى Wall St أي مركز في أي من الأسهم المذكورة.