• لفتت شركة نورثرن أويل آند غاز انتباه المستثمرين مؤخراً بتعليقات تسلط الضوء على عائد توزيعات الأرباح الذي يبلغ حوالي 8%، وتوسيع الإنتاج من أكثر من 11000 بئر، والتدفق النقدي الحر السلبي الناتج عن النمو السريع وسط انخفاض أسعار الطاقة.
• وقد أدى هذا المزيج من الدخل المرتفع، وقاعدة الأصول غير التشغيلية المتنوعة، والتساؤلات حول استدامة توزيعات الأرباح، إلى زيادة التركيز على مدى مرونة توليد النقد لدى الشركة في الواقع.
• سندرس الآن كيف يمكن للمخاوف بشأن التدفق النقدي الحر السلبي واستدامة توزيعات الأرباح أن تعيد تشكيل سردية الاستثمار لشركة نورثرن أويل آند غاز.

اكتشف الفرصة الكبيرة القادمة مع أسهم البنسات ذات الوضع المالي الجيد والتي توازن بين المخاطر والعوائد .

ملخص سردية الاستثمار في النفط والغاز في الشمال

لامتلاك أسهم شركة نورثرن أويل آند غاز، يجب أن تكون مرتاحًا لنموذج أعمالها القائم على الاستحواذات، والذي يعتمد على عوائد عالية، وينفق حاليًا سيولة نقدية تفوق إيراداته، مع الثقة في قدرة محفظة آبارها الضخمة غير العاملة على ضمان استمرارية الإنتاج. وتُشير النتائج الأخيرة، التي تُظهر تدفقًا نقديًا حرًا سلبيًا وخسارة صافية ربع سنوية رغم ارتفاع الإنتاج، إلى تركيز الاهتمام على المدى القريب على إمكانية الحفاظ على توزيعات الأرباح الحالية البالغة 8% دون إرهاق الميزانية العمومية.

يُعدّ التأكيد المتكرر على توزيع أرباح ربع سنوية قدرها 0.45 دولار أمريكي حتى أواخر عام 2025 الإعلان الأهم هنا، لأنه يُؤكد التزام الإدارة بتحقيق الدخل حتى في ظل التدفق النقدي الحر السلبي وتقلبات الأرباح. بالنسبة للمستثمرين، يضع هذا الأمر توزيع الأرباح نفسه في صميم المحفزات قصيرة الأجل، حيث من المرجح أن تتوقف قرارات التوزيع المستقبلية على مدى سرعة تعافي توليد النقد مقارنةً بالإنفاق الرأسمالي.

لكن وراء جاذبية عائد بنسبة 8%، يجب أن يدرك المستثمرون أن استمرار التدفق النقدي الحر السلبي قد يضغط في نهاية المطاف على توزيعات الأرباح و...

تتوقع شركة نورثرن أويل آند غاز تحقيق إيرادات بقيمة 2.3 مليار دولار وأرباح بقيمة 240.1 مليون دولار بحلول عام 2028. ويتطلب ذلك نموًا سنويًا في الإيرادات بنسبة 3.7٪ وانخفاضًا في الأرباح بمقدار 368.6 مليون دولار من 608.7 مليون دولار اليوم.

اكتشف كيف أن توقعات شركة نورثرن أويل آند غاز تُنتج قيمة عادلة قدرها 30.70 دولارًا ، أي بزيادة قدرها 38% عن سعرها الحالي.

استكشاف وجهات نظر أخرى

تتراوح سبعة تقديرات للقيمة العادلة من مجتمع Simply Wall St بين 30.70 دولارًا أمريكيًا و20,826.44 دولارًا أمريكيًا، مما يُظهر مدى تباين الآراء الفردية. ومع مقارنة هذه الآراء بالمخاوف الحالية بشأن التدفق النقدي الحر السلبي وتغطية الأرباح، يصبح من الأهمية بمكان مقارنة وجهات نظر متعددة قبل تكوين رأيك الخاص بشأن شركة Northern Oil and Gas.

استكشف 7 تقديرات أخرى للقيمة العادلة لشركة نورثرن أويل آند غاز - لماذا قد لا تتجاوز قيمة السهم 30.70 دولارًا!

اصنع روايتك الخاصة عن النفط والغاز في الشمال

هل تخالف الروايات السائدة؟ أنشئ روايتك الخاصة في أقل من 3 دقائق - نادراً ما تأتي عوائد الاستثمار الاستثنائية من اتباع القطيع.

• تُعد تحليلاتنا التي تسلط الضوء على 4 مكافآت رئيسية و4 علامات تحذيرية مهمة قد تؤثر على قرارك الاستثماري نقطة انطلاق رائعة لأبحاثك في مجال النفط والغاز في الشمال.
• يقدم تقريرنا البحثي المجاني عن شركة نورثرن أويل آند غاز تحليلاً أساسياً شاملاً ملخصاً في شكل مرئي واحد - ندفة الثلج - مما يسهل تقييم الوضع المالي العام لشركة نورثرن أويل آند غاز بنظرة سريعة.

هل ترغب بمعرفة المزيد من الخيارات؟

أفضل فرصنا الاستثمارية لا تحظى بالاهتمام الكافي - في الوقت الحالي. سارعوا بالاستثمار مبكراً:

• هل هذه نهاية السرطان؟ تعمل هذه الأسهم الـ 29 الناشئة في مجال الذكاء الاصطناعي على تطوير تقنيات تسمح بالكشف المبكر عن الأمراض التي تغير حياة الإنسان مثل السرطان ومرض الزهايمر.
• تحتاج أحدث وحدات معالجة الرسومات إلى نوع من المعادن الأرضية النادرة يُسمى النيوديميوم، ولا يوجد سوى 38 شركة في العالم تعمل على استكشافه أو إنتاجه . يمكنك الاطلاع على القائمة مجاناً.
• طفرة النفط التي وعد بها ترامب قد بدأت بالفعل - خطوط الأنابيب مهيأة لتحقيق الأرباح. اكتشف 22 سهماً أمريكياً تستفيد من هذه الطفرة .

هذا المقال من Simply Wall St ذو طبيعة عامة. نقدم تعليقاتنا بناءً على البيانات التاريخية وتوقعات المحللين فقط، باستخدام منهجية محايدة، ولا يُقصد بمقالاتنا أن تكون نصائح مالية. لا يُشكل هذا المقال توصيةً بشراء أو بيع أي سهم، ولا يأخذ في الاعتبار أهدافك أو وضعك المالي. نهدف إلى تزويدك بتحليلات طويلة الأجل مدفوعة بالبيانات الأساسية. يُرجى ملاحظة أن تحليلنا قد لا يأخذ في الاعتبار آخر إعلانات الشركات الحساسة للسعر أو المعلومات النوعية. لا تمتلك Simply Wall St أي أسهم في أي من الشركات المذكورة.