• إذا كنت تتساءل عما إذا كان سعر سهم شركة سينتروس إنرجي الحالي يعكس قيمتها الحقيقية، فأنت لست وحدك. فقد دفع الارتفاع الأخير في سعر السهم العديد من المستثمرين إلى التساؤل عما إذا كانت القيمة لا تزال قائمة.
• أغلقت الأسهم آخر مرة عند 311.89 دولارًا أمريكيًا، مع عوائد بلغت 26.3% على مدى 7 أيام، و17.2% على مدى 30 يومًا، و14.5% منذ بداية العام، و323.5% على مدى عام واحد، في حين أن عوائد 3 سنوات و5 سنوات كبيرة جدًا حيث تبلغ حوالي 8 أضعاف وأكثر من 13 ضعفًا على التوالي.
• جاءت هذه التحركات الحادة في ظل تركيز المستثمرين على قطاع الوقود النووي والتطورات السياسية ذات الصلة، مع التركيز على مكانة الشركة في سلاسل التوريد طويلة الأجل ومواضيع أمن الطاقة. وقد أبقى هذا السياق النقاش محتدماً حول ما إذا كانت تحركات الأسعار الأخيرة مدفوعة بالعوامل النفسية، أم التوقعات، أم العوامل الأساسية.
• على الرغم من هذا الأداء، فإن نموذج تقييم Simply Wall St يمنح شركة Centrus Energy حاليًا درجة تقييم صفر من أصل ستة . سنستعرض لاحقًا كيف تُقيّم طرق التقييم المختلفة السهم، ثم نختتم بنظرةٍ للتقييم تتجاوز الأرقام المعتادة.

حصلت شركة سينتروس إنرجي على صفر من ستة في تقييماتنا. اطلع على المؤشرات السلبية الأخرى التي رصدناها في تحليل التقييم الكامل .

النهج الأول: تحليل التدفقات النقدية المخصومة لشركة سينتروس إنرجي

يُقدّر نموذج التدفقات النقدية المخصومة (DCF) القيمة المحتملة للشركة من خلال توقع تدفقاتها النقدية المستقبلية ثم خصمها إلى قيمتها الحالية باستخدام معدل عائد مطلوب. في هذه الحالة، يستخدم النموذج منهجية التدفق النقدي الحر إلى حقوق الملكية على مرحلتين.

تُحقق شركة سينتروس إنرجي حاليًا تدفقًا نقديًا حرًا خلال الاثني عشر شهرًا الماضية بقيمة 151.24 مليون دولار أمريكي تقريبًا. وتشير توقعات المحللين والتوقعات المُستنبطة المستخدمة في هذا النموذج إلى أن التدفق النقدي الحر سيصل إلى 246.57 مليون دولار أمريكي في عام 2035، مع توقعات بوصوله إلى 176 مليون دولار أمريكي في السنوات المتوسطة مثل عام 2030. ويعتمد موقع Simply Wall St على بيانات المحللين للسنوات الخمس الأولى تقريبًا، ثم يُعمم هذا الاتجاه لإنتاج رؤية العشر سنوات الموضحة في هذه البيانات.

بعد خصم جميع التدفقات النقدية المتوقعة، يصل النموذج إلى قيمة جوهرية تبلغ حوالي 258.64 دولارًا أمريكيًا للسهم الواحد. وبالمقارنة مع سعر السهم الحالي البالغ 311.89 دولارًا أمريكيًا، يشير هذا إلى أن سعر السهم أعلى بنحو 20.6% من تقدير القيمة المستمد من نموذج التدفقات النقدية المخصومة.

النتيجة: مبالغ في تقييمها

تشير تحليلاتنا للتدفقات النقدية المخصومة (DCF) إلى أن أسهم شركة سينتروس إنرجي قد تكون مُبالغًا في تقييمها بنسبة 20.6%. اكتشف 877 سهمًا مقومًا بأقل من قيمته الحقيقية، أو أنشئ أداة البحث الخاصة بك للعثور على فرص استثمارية أفضل.

النهج الثاني: سعر سهم شركة سينتروس للطاقة مقابل أرباحها

بالنسبة لشركة مربحة مثل سينتروس إنرجي، يُعدّ مُضاعف الربحية (P/E) طريقةً مفيدةً لفهم ما تدفعه مقابل كل دولار من الأرباح. قد يعكس مُضاعف الربحية المرتفع أحيانًا نموًا متوقعًا أعلى أو مخاطر أقل، بينما قد يعكس مُضاعف الربحية المنخفض توقعات أكثر تواضعًا أو مستوى أعلى من عدم اليقين.

تُتداول أسهم شركة سينتروس إنرجي حاليًا بنسبة سعر إلى ربحية تبلغ 49.96 ضعفًا. وهذا أعلى بكثير من متوسط نسبة السعر إلى الربحية في قطاع النفط والغاز البالغ 13.13 ضعفًا، وأعلى أيضًا من متوسط الشركات المنافسة البالغ 16.07 ضعفًا. وبمقارنة بسيطة، تبدو الأسهم باهظة الثمن مقارنةً بالقطاع والشركات المنافسة على حد سواء.

تستخدم منصة Simply Wall St أيضًا "نسبة عادلة" خاصة بها لتقدير شكل نسبة السعر إلى الأرباح (P/E) المُخصصة، مع الأخذ في الاعتبار عوامل مثل معدل نمو أرباح الشركة، وهامش الربح، والقطاع، والقيمة السوقية، والمخاطر الخاصة بها. ولأنها تتضمن هذه العناصر، فإن النسبة العادلة تُعدّ أكثر إفادة من المقارنة الأساسية مع الشركات النظيرة أو في نفس القطاع. بالنسبة لشركة Centrus Energy، تبلغ النسبة العادلة 12.17 ضعفًا، وهي أقل بكثير من نسبة السعر إلى الأرباح الحالية البالغة 49.96 ضعفًا، مما يشير إلى أن أسهم الشركة تُتداول بمضاعف ربحية أعلى مما يُشير إليه هذا الإطار.

النتيجة: مبالغ في تقييمها

نسبة السعر إلى الأرباح لا تكشف إلا عن جانب واحد، ولكن ماذا لو كانت الفرصة الحقيقية تكمن في مكان آخر؟ اكتشف 1450 شركة يراهن فيها المطلعون بقوة على نمو هائل .

حسّن عملية اتخاذ قراراتك: اختر سردية طاقة سينتروس الخاصة بك

ذكرنا سابقًا أن هناك طريقة أفضل لتقييم الشركات، وهي في منصة Simply Wall St استخدام "السرديات". تتيح لك هذه السرديات تحويل رؤيتك لشركة Centrus Energy إلى قصة واضحة تربط توقعات أعمالها بتوقعاتها المالية، ثم بقيمتها العادلة، كل ذلك على صفحة "المجتمع" حيث يتبادل ملايين المستثمرين وجهات نظرهم. قد تجد سردية تميل إلى الحذر، وتركز على المخاطر المتعلقة بتوقيت السياسات، وتخفيف حقوق الملكية، واحتمالية أن تكون الأرباح أقرب إلى الحد الأدنى لتوقعات المحللين، بقيمة عادلة تقارب 108 دولارات أمريكية. بينما قد تميل سردية أخرى إلى التفاؤل، وتسلط الضوء على دور الشركة في توريد الوقود النووي، وحجم أعمالها المتراكمة، وإمكانية حصولها على التمويل، بقيمة عادلة تقارب 310 دولارات أمريكية. مع ورود أخبار أو تقارير أرباح جديدة، يتم تحديث هذه السرديات تلقائيًا، مما يساعدك على مقارنة القيمة العادلة لكل مؤلف بسعر السهم الحالي، وتحديد مدى توافق ذلك مع وجهة نظرك.

هل تعتقد أن هناك المزيد من التفاصيل حول شركة سينتروس إنرجي؟ تفضل بزيارة مجتمعنا للاطلاع على آراء الآخرين!

هذا المقال من Simply Wall St ذو طبيعة عامة. نقدم تعليقاتنا بناءً على البيانات التاريخية وتوقعات المحللين فقط، باستخدام منهجية محايدة، ولا يُقصد بمقالاتنا أن تكون نصائح مالية. لا يُشكل هذا المقال توصيةً بشراء أو بيع أي سهم، ولا يأخذ في الاعتبار أهدافك أو وضعك المالي. نهدف إلى تزويدك بتحليلات طويلة الأجل مدفوعة بالبيانات الأساسية. يُرجى ملاحظة أن تحليلنا قد لا يأخذ في الاعتبار آخر إعلانات الشركات الحساسة للسعر أو المعلومات النوعية. لا تمتلك Simply Wall St أي أسهم في أي من الشركات المذكورة.