معظم القراء يعلمون أن سهم المواساة للخدمات الطبية (تداول:4002) ارتفع بنسبة 8.5% خلال الأشهر الثلاثة الماضية. نظرًا لأن السوق عادةً ما يدفع تكاليف السلامة المالية طويلة المدى للشركة، فقد قررنا دراسة أساسيات الشركة لمعرفة ما إذا كان من الممكن أن تؤثر على السوق. وعلى وجه الخصوص، سوف نركز على العائد على حقوق المساهمين لشركة المواساة للخدمات الطبية اليوم.

يعد العائد على حقوق المساهمين أو العائد على حقوق الملكية أداة مفيدة لتقييم مدى فعالية الشركة في تحقيق عوائد على الاستثمار الذي تلقته من مساهميها. باختصار، يُظهر العائد على حقوق الملكية الربح الذي يحققه كل دولار فيما يتعلق باستثمارات المساهمين.

اطلع على أحدث تحليلاتنا لشركة المواساة للخدمات الطبية

كيف تحسب العائد على حقوق الملكية؟

يمكن حساب العائد على حقوق الملكية باستخدام الصيغة:

العائد على حقوق الملكية = صافي الربح (من العمليات المستمرة) ÷ حقوق المساهمين

وبناءً على الصيغة المذكورة أعلاه، فإن العائد على حقوق المساهمين لشركة المواساة للخدمات الطبية هو:

21% = ر.س689م ÷ ر.س3.2ب (استناداً إلى الاثني عشر شهراً اللاحقة حتى سبتمبر 2023).

"العائد" هو المبلغ المكتسب بعد خصم الضرائب خلال الأشهر الاثني عشر الماضية. وهذا يعني أنه مقابل كل ريال سعودي واحد من استثمارات المساهمين، تحقق الشركة ربحًا قدره 0.21 ريال سعودي.

ما هي العلاقة بين العائد على حقوق المساهمين ونمو الأرباح؟

لقد تعلمنا حتى الآن أن العائد على حقوق المساهمين هو مقياس لربحية الشركة. واستنادًا إلى مقدار أرباحها التي تختار الشركة إعادة استثمارها أو "الاحتفاظ بها"، يمكننا بعد ذلك تقييم قدرة الشركة المستقبلية على تحقيق الأرباح. بشكل عام، مع تساوي الأمور الأخرى، تتمتع الشركات ذات العائد المرتفع على حقوق الملكية والاحتفاظ بالأرباح، بمعدل نمو أعلى من الشركات التي لا تشترك في هذه السمات.

نمو أرباح المواساة للخدمات الطبية و21% عائد على حقوق المساهمين

للوهلة الأولى، لا يبدو العائد على حقوق المساهمين لشركة المواساة للخدمات الطبية واعداً للغاية. ومع ذلك، فإن حقيقة أن العائد على حقوق المساهمين أعلى بكثير من متوسط الصناعة البالغ 17٪ لا يمر دون أن نلاحظه. ومن المؤكد أن هذا يضيف بعض السياق إلى النمو المعتدل في صافي دخل شركة المواساة للخدمات الطبية بنسبة 12% خلال السنوات الخمس الماضية. ضع في اعتبارك أن الشركة لديها عائد على حقوق المساهمين منخفض إلى حد ما. كل ما في الأمر هو أن العائد على حقوق المساهمين في الصناعة أقل. ولذلك، فإن نمو الأرباح يمكن أن يكون أيضا نتيجة لعوامل أخرى. مثل - الاحتفاظ بالأرباح المرتفعة أو انتماء الشركة إلى صناعة عالية النمو.

بعد ذلك، عند مقارنة نمو صافي دخل شركة المواساة للخدمات الطبية مع الصناعة، وجدنا أن النمو المسجل للشركة يشبه متوسط معدل نمو الصناعة البالغ 12% خلال السنوات القليلة الماضية.

يعد نمو الأرباح مقياسًا مهمًا يجب مراعاته عند تقييم السهم. يجب على المستثمر أن يحاول تحديد ما إذا كان النمو أو الانخفاض المتوقع في الأرباح، أيًا كانت الحالة، قد تم تسعيره. ومن خلال القيام بذلك، سيكون لديهم فكرة عما إذا كان السهم يتجه إلى مياه زرقاء صافية أو إذا كانت المياه المستنقعات في انتظاره. إذا كنت تتساءل عن تقييم شركة المواساة للخدمات الطبية، فاطلع على هذا المقياس لنسبة السعر إلى الأرباح ، مقارنة بصناعتها.

هل المواساة للخدمات الطبية تعيد استثمار أرباحها بكفاءة؟

مع متوسط نسبة دفع لمدة ثلاث سنوات يبلغ 47٪ (مما يعني أن الشركة تحتفظ بنسبة 53٪ من أرباحها)، يبدو أن المواساة للخدمات الطبية تعيد الاستثمار بكفاءة بطريقة ترى نموًا محترمًا في أرباحها وتدفع أرباحًا مغطاة بشكل جيد.

بالإضافة إلى ذلك، قامت شركة المواساة للخدمات الطبية بدفع أرباح الأسهم على مدى عشر سنوات على الأقل مما يعني أن الشركة جادة جدًا في مشاركة أرباحها مع المساهمين. تظهر أحدث بيانات المحللين لدينا أنه من المتوقع أن تبلغ نسبة العوائد المستقبلية للشركة على مدى السنوات الثلاث المقبلة حوالي 47٪. ومع ذلك، تشير التوقعات إلى أن العائد على حقوق المساهمين المستقبلي لشركة المواساة للخدمات الطبية سيرتفع إلى 26% على الرغم من أنه من غير المتوقع أن تتغير نسبة العوائد للشركة كثيرًا.

ملخص

بشكل عام، نحن سعداء للغاية بأداء شركة المواساة للخدمات الطبية. ونود على وجه الخصوص أن تقوم الشركة بإعادة الاستثمار بكثافة في أعمالها بمعدل عائد معتدل. ومن غير المستغرب أن يؤدي هذا إلى نمو مذهل في الأرباح. قمنا أيضًا بدراسة أحدث توقعات المحللين ووجدنا أن نمو أرباح الشركة من المتوقع أن يكون مشابهًا لمعدل نموها الحالي. لمعرفة المزيد عن أحدث توقعات المحللين للشركة، راجع هذا التصور لتوقعات المحللين للشركة.

هذه المقالة التي كتبها Simply Wall St عامة بطبيعتها. نحن نقدم التعليقات بناءً على البيانات التاريخية وتوقعات المحللين فقط باستخدام منهجية غير متحيزة وليس المقصود من مقالاتنا أن تكون نصيحة مالية. ولا يشكل توصية لشراء أو بيع أي سهم، ولا يأخذ في الاعتبار أهدافك أو وضعك المالي. نحن نهدف إلى أن نقدم لك تحليلًا مركزًا طويل المدى مدفوعًا بالبيانات الأساسية. لاحظ أن تحليلنا قد لا يأخذ في الاعتبار أحدث إعلانات الشركة الحساسة للسعر أو المواد النوعية. ببساطة، ليس لدى Wall St أي مركز في أي من الأسهم المذكورة.