كرر المحلل كوين بولتون من شركة نيدهام تصنيف الشراء لسهم Mobileye Global Inc. (NASDAQ: MBLY )، وخفض توقعات السعر من 20 دولارًا إلى 18 دولارًا.

أعلنت الشركة يوم الخميس عن نمو إيرادات الربع الأول بنسبة 83% على أساس سنوي لتصل إلى 438 مليون دولار أمريكي، متجاوزةً بذلك توقعات المحللين البالغة 435.2 مليون دولار أمريكي . وجاءت أرباح السهم المعدلة البالغة 8 سنتات متوافقة مع توقعات المحللين .

سلط المحلل الضوء على العديد من الجوانب الإيجابية لهذا الربع، بما في ذلك زخم قوي في نجاحات التصميم، مثل فوز شركة Mobileye بأول نظام دعم متقدم محيطي للسائقين (ADAS) وعقد هام مع شركة صناعة سيارات كورية. كما أشار المحلل إلى استمرار التقدم في شراكات سيارات الأجرة الآلية مع أوبر وليفت، والتي قد تُصبح ذات قيمة بحلول عام ٢٠٢٧.

اقرأ أيضًا: سيارات الأجرة ذاتية القيادة أصبحت حقيقة: فولكس فاجن وأوبر تكشفان عن أول مدينة أمريكية

ويكتب بولتون أن التعاون مع Lyft يتقدم، حيث من المقرر أن تتولى Marubeni تشغيل الأسطول، ومن المتوقع أن يتم الطرح الأولي في دالاس بحلول عام 2026.

بالنسبة لشركة أوبر، ستكون تقنية Drive من Mobileye جزءًا من مبادرة سيارات الأجرة الروبوتية المشتركة مع فولكس فاجن.

ستتبع كلتا الشراكتين نموذج عمل يتضمن رسوم نظام مسبقة لمرة واحدة، تليها رسوم ترخيص دورية تُدفع بناءً على عدد الأميال. ويشير المحلل إلى أن هذا يوفر أسعار بيع متوسطة جيدة وهوامش ربح مواتية.

على الرغم من أن تقديرات عام ٢٠٢٥ لا تزال في معظمها كما هي، فقد أُجريت تعديلات طفيفة على هامش الربح الإجمالي ونفقات التشغيل. في المقابل، خُفِّضت توقعات عام ٢٠٢٦ بسبب التأخيرات المتوقعة في أحجام وحدات SuperVision وCAV، والتي تتأثر بعدم اليقين بشأن التعريفات، وفقًا لما كتبه بولتون.

وأشار المحلل أيضًا إلى أن بورشه تظل المحرك الوحيد لزيادة حجم مبيعات السيارات الخاصة في الأمد القريب.

تتوقع شركة بولتون تحقيق ربحية للسهم الواحد في السنة المالية 2025 قدرها 27 سنتًا. وخفض المحلل تقديراته لربحية السهم للسنة المالية 2026 من 40 سنتًا إلى 35 سنتًا.

حركة السعر: يتم تداول أسهم MBLY بارتفاع بنسبة 1.66% إلى 14.74 دولارًا عند آخر فحص يوم الجمعة.

اقرأ التالي:

• أسهم شركات الطيران تواجه تحديات مع خفض شركات الطيران لإرشاداتها، ودخول صناديق الاستثمار المتداولة في حالة من الاضطراب