نظرة عامة على السوق

مع إغلاق السوق، ارتفع داو جونز الصناعي(DJI.US) بنسبة 0.51%، ليغلق عند 42,519.64 نقطة. وارتفع ناسداك(IXIC.US) بنسبة 0.81%، ليغلق عند 19,398.96 نقطة. وارتفع إس آند بي 500(SPX.US) بنسبة 0.58%، ليغلق عند 5,970.37 نقطة.

تجدر الإشارة إلى أن حجم تداول خيارات البيع على مؤشر ستاندرد آند بورز 500 (SPX) بلغ 1.8556 مليون عقد، بينما بلغ حجم تداول خيارات الشراء 1.5589 مليون عقد. وبلغت نسبة البيع/الشراء حوالي 1.19، مما يشير إلى تفاؤل أكبر تجاه المؤشر بين المستثمرين. ومن بين هذه الخيارات، سجل خيار بيع محدد، SPXW 180725 P 4800 ، حجم تداول بلغ 63,700 عقد، بنسبة حجم تداول/مستثمرين خارجيين بلغت 131.62. ويبلغ سعر تنفيذ هذا العقد 4,800.00، وقد شهد انخفاضًا بنسبة 15.79%.

أكبر 10 خيارات من حيث حجم التداول:

إنفيديا(NVDA.US) : ارتفعت أسهمها خلال الليل بنسبة 2.8%، ليصل إجمالي حجم الخيارات إلى 2.93 مليون عقد، بزيادة قدرها 816,400 عقد عن اليوم السابق، أي بزيادة قدرها 0.39 ضعف. ويبلغ إجمالي الاهتمام المفتوح 22.18 مليون عقد.

وبحلول إغلاق يوم الثلاثاء، وصلت القيمة السوقية لشركة NVIDIA إلى 3.4457 تريليون دولار، متجاوزة مايكروسوفت وأبل لتصبح أكبر شركة مدرجة في البورصة في الولايات المتحدة. وأشار محللو Jefferies إلى أن NVIDIA انتقلت إلى ما هو أبعد من مجرد مبيعات الرقائق لتصبح مزودًا شاملاً للبنية التحتية للذكاء الاصطناعي.

تسلا(TSLA.US) : ارتفعت أسهمها خلال الليل بنسبة 0.46%، وبلغ إجمالي حجم الخيارات 1.84 مليون عقد، بزيادة قدرها 223,700 عقد عن اليوم السابق، أي بزيادة قدرها 0.14 ضعف. ويبلغ حجم الاهتمام المفتوح 8.58 مليون عقد.

علق إيلون ماسك على وسائل التواصل الاجتماعي بأن مشروع قانون الضرائب والإنفاق واسع النطاق "سخيف ومليء بالتلاعب السياسي"، وتوقع أنه سيرفع عجز الموازنة بشكل كبير إلى 2.5 تريليون دولار، مما يفرض عبء ديون غير مستدام على المواطنين الأميركيين.

بالانتير للتكنولوجيا(PLTR.US) : ارتفعت أسهمها خلال الليل بنسبة 0.86%، وبلغ إجمالي حجم الخيارات 670,000 عقد، بانخفاض قدره 171,300 عقد عن اليوم السابق، أي ما يعادل انخفاضًا قدره 0.2 ضعف. وبلغ حجم الفائدة المفتوحة 3.47 مليون عقد.

تشير التقارير الأخيرة إلى أن إدارة ترامب تعتمد على شركة Palantir لبناء الأساس التكنولوجي اللازم لأمرها التنفيذي الذي يتطلب تبادل البيانات بين الوكالات الفيدرالية.

CoreWeave(CRWV.US) : ارتفعت أسهمها خلال الليل بنسبة 25.19%، حيث بلغ حجم الخيارات 660,000 عقد، بزيادة قدرها 419,100 عقد عن اليوم السابق، أي بزيادة قدرها 1.77 ضعف. ويبلغ حجم الاهتمام المفتوح 490,000 عقد.

وقعت شركة برمجيات الحوسبة السحابية المدعومة من NVIDIA اتفاقية إيجار مركز بيانات طويل الأجل مع شركة Applied Digital يوم الاثنين.

آبل(AAPL.US) : ارتفعت أسهمها خلال الليل بنسبة 0.78%، وبلغ إجمالي حجم الخيارات 590,000 عقد، بزيادة قدرها 20,800 عقد عن اليوم السابق، أي بزيادة قدرها 0.04 ضعف. وبلغ حجم الاهتمام المفتوح 5.26 مليون عقد.

PUT/CALL: يحسب النسبة المئوية لحيازات خيار البيع والشراء المفتوحة للأسهم المدرجة خلال يوم التداول.

خيارات تتبع النشاط:

أدفانس أوتو بارتس(AAP.US) : ارتفعت أسهمها خلال الليل بنسبة 4.5%. وشهد خيار الشراء AAP 060625 C 54 ، بسعر تنفيذ 54.00 دولارًا أمريكيًا وينتهي في 6 يونيو 2025، حجم تداول بلغ 19,900 عقد، بزيادة قدرها 126.67%. ويراهن المستثمرون على اتجاه صعودي طويل الأجل للسهم.

CoreWeave(CRWV.US) : ارتفعت أسهمها بنسبة 25.19% خلال الليل. وقّعت الشركة اتفاقية إيجار لمدة 15 عامًا بقيمة 7 مليارات دولار أمريكي مع شركة تشغيل مراكز البيانات Applied Digital. وبلغ إجمالي حجم الخيارات 660,000 عقد، بما في ذلك:

• سجل خيار البيع CRWV 060625 P 140 ، بسعر تنفيذ 140.00 دولارًا وينتهي في 6 يونيو 2025، حجمًا قدره 15,900 عقدًا، بانخفاض قدره 76.96%.
• شهد خيار الشراء CRWV 130625 C 150 ، بسعر تنفيذ 150.00 دولارًا وينتهي في 13 يونيو 2025، حجمًا قدره 8400 عقدًا، بزيادة قدرها 609.68%.

حجم/النفط: نسبة حجم الخيارات إلى عدد المراكز المفتوحة في العقد، حيث يشير ارتفاع حجم/النفط إلى أن السوق يخلق عددًا غير طبيعي من المراكز الجديدة.

الخيار الرابع: الحركات غير العادية:

شهد سهم شركة Wolfspeed(WOLF.US) ، وهي شركة أمريكية لتصنيع رقائق كربيد السيليكون (SiC)، ارتفاعًا بنسبة 15.7% خلال الليل. وبلغ إجمالي حجم الخيارات 56,000 عقد، بتقلب ضمني بلغ 305.21%.

وعلى صعيد الأخبار، أعلنت شركة وولف سبيد الأسبوع الماضي أنها تستعد لتقديم طلب إفلاس في الأسابيع المقبلة، مع انكماش قيمتها السوقية من مليارات الدولارات إلى خانة الآحاد.

الأسهم ذات القيمة المرتفعة:

المصدر: Barchart، البيانات اعتبارًا من التوقيت الشرقي، 3 يونيو 2025.

اقرأ المزيد: نظرة سريعة على إيجابيات وسلبيات خيارات المؤشر!

ملاحظة: يُقدّر التقلب الضمني التقلب المتوقع في سعر السهم، ويُشتق من سعر خياراته. تُشير مستويات التقلب الضمني المرتفعة والمنخفضة إلى معنويات السوق وديناميكيات العرض والطلب على الخيارات. تُجسّد التقلبات الضمنية، والقيمة الزمنية، والحركة الاتجاهية، الجوانب الأساسية المؤثرة في تسعير الخيارات، والتي تُسهم في زيادة سعر الخيار. يُوجّه المتداولون استراتيجياتهم ضمن هذا الإطار ثلاثي الأبعاد.

يعكس الحجم الحجم الإجمالي لعقود الخيارات التي تم تنفيذها في يوم واحد.

يقيس تصنيف IV مكانة التقلبات الضمنية الحالية ضمن أعلى وأدنى القيم التي لوحظت على مدار العام الماضي، ويعمل كمقياس نسبي.

تشير النسبة المئوية الرابعة إلى نسبة الأيام خلال العام الماضي عندما كانت التقلبات الضمنية أقل من المعدل الحالي، مما يوفر معيارًا إحصائيًا.

يمثل المستوى السنوي المرتفع الرابع ذروة التقلبات الضمنية للخيار المسجلة خلال العام السابق، مما يشير إلى ذروة عدم اليقين أو المخاطرة