يرجى استخدام متصفح الكمبيوتر الشخصي للوصول إلى التسجيل - تداول السعودية
حسنًا
مقارنة الأداء: أنظمة سيسكو والمنافسون في صناعة معدات الاتصالات
سيسكو سيستمز -1.85%
سيسكو سيستمز CSCO | 77.80 | -1.85% |
في مشهد الأعمال سريع الخطى والتنافسي اليوم، من الضروري للمستثمرين وعشاق الصناعة إجراء تحليل شامل للشركات قبل اتخاذ قرارات الاستثمار. في هذه المقالة، سنقوم بإجراء مقارنة شاملة للصناعة، وتقييم Cisco Systems (NASDAQ: CSCO ) ضد منافسيها الرئيسيين في صناعة معدات الاتصالات. ومن خلال دراسة المقاييس المالية الرئيسية ووضع السوق وآفاق النمو، فإننا نهدف إلى تقديم رؤى قيمة للمستثمرين وإلقاء الضوء على أداء الشركة داخل الصناعة.
خلفية أنظمة سيسكو
تعد شركة Cisco Systems أكبر مزود لمعدات الشبكات في العالم وواحدة من أكبر شركات البرمجيات في العالم. تبيع أكبر شركاتها أجهزة وبرامج الشبكات (حيث تمتلك حصصًا رائدة في السوق) وبرامج الأمن السيبراني مثل جدران الحماية. كما أن لديها منتجات تعاونية، مثل مجموعة Webex وأدوات المراقبة. وهي تقوم في المقام الأول بالاستعانة بمصادر خارجية لتصنيعها لأطراف ثالثة ولديها عدد كبير من موظفي المبيعات والتسويق - 25000 موظف في 90 دولة. بشكل عام، توظف شركة Cisco 80.000 موظفًا وتبيع منتجاتها عالميًا.
| شركة | السعر/الربح | السعر/القيمة الدفترية | ملاحظة | العائد على حقوق المساهمين | الأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك (بالمليارات) | إجمالي الربح (بالمليارات) | نمو الإيرادات |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| شركة سيسكو سيستمز | 16.02 | 4.18 | 3.49 | 4.1% | 3.45 دولار | 8.27 دولار | -12.83% |
| شركة موتورولا للحلول | 45.87 | 118.79 | 6.21 | -6.27% | 0.05 دولار | 1.19 دولار | 10.04% |
| نوكيا أويج | 24.25 | 0.95 | 0.96 | 2.08% | 0.66 دولار | 2.23 دولار | -20.34% |
| شركة جونيبر نتوركس | 50.44 | 2.52 | 2.11 | -0.02% | 0.04 دولار | 0.68 دولار | -16.25% |
| شركة إف 5 | 20.79 | 3.46 | 3.72 | 4.11% | 0.17 دولار | 0.54 دولار | -3.1% |
| شركة يوبيكويتي | 26.31 | 355.34 | 4.81 | 1503.1% | 0.12 دولار | 0.17 دولار | 7.69% |
| شركة سينا | 32.18 | 2.45 | 1.68 | 1.72% | 0.13 دولار | 0.47 دولار | -1.78% |
| شركة كاليكس | 115.55 | 2.87 | 2.21 | 0.01% | 0.0 دولار | 0.12 دولار | -9.48% |
| شركة هارمونيك | 19.20 | 3.34 | 2.37 | -1.91% | $-0.01 | 0.06 دولار | -22.57% |
| شركة ديجي انترناشيونال | 68.18 | 1.71 | 2.18 | 0.73% | 0.02 دولار | 0.06 دولار | -3.1% |
| شركة افيات نتوركس | 27.30 | 1.49 | 0.97 | 1.33% | 0.01 دولار | 0.04 دولار | 33.7% |
| متوسط | 43.01 | 49.29 | 2.72 | 150.49% | 0.12 دولار | 0.56 دولار | -2.52% |
وبعد التحليل الدقيق لأنظمة سيسكو، تصبح الاتجاهات التالية واضحة:
تبلغ نسبة السعر إلى الأرباح للسهم 16.02 وهي أقل من متوسط الصناعة بمقدار 0.37 مرة ، مما يشير إلى القيمة المحتملة في نظر المشاركين في السوق.
إن نسبة السعر إلى القيمة الدفترية الحالية البالغة 4.18 ، والتي تمثل 0.08 ضعف متوسط الصناعة، هي أقل بكثير من متوسط الصناعة، مما يشير إلى احتمال انخفاض القيمة.
مع نسبة السعر إلى المبيعات المرتفعة نسبيًا والتي تبلغ 3.49 ، وهو 1.28 ضعف متوسط الصناعة، قد يتم اعتبار السهم مبالغًا في قيمته بناءً على أداء المبيعات.
العائد على حقوق الملكية (ROE) البالغ 4.1% هو أقل بنسبة 146.39% من متوسط الصناعة، مما يشير إلى عدم الكفاءة المحتملة في استخدام حقوق الملكية لتوليد الأرباح.
ومع ارتفاع الأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والإطفاء (EBITDA) البالغة 3.45 مليار دولار أمريكي ، وهو ما يزيد بمقدار 28.75 مرة عن متوسط الصناعة، أظهرت الشركة ربحية أقوى وتوليد تدفق نقدي قوي.
مع ارتفاع إجمالي الربح بمقدار 8.27 مليار دولار ، وهو ما يشير إلى 14.77 مرة أعلى من متوسط الصناعة، أظهرت الشركة ربحية أقوى وأرباح أعلى من عملياتها الأساسية.
وتشهد الشركة انخفاضًا كبيرًا في نمو الإيرادات بمعدل -12.83% مقارنة بمتوسط الصناعة البالغ -2.52% ، مما يشير إلى بيئة مبيعات مليئة بالتحديات.
نسبة الدين إلى حقوق الملكية
تقيس نسبة الدين إلى حقوق الملكية (D/E) النفوذ المالي للشركة من خلال تقييم ديونها بالنسبة إلى حقوق الملكية.
إن النظر في نسبة الدين إلى حقوق الملكية في مقارنات الصناعة يسمح بإجراء تقييم موجز للصحة المالية للشركة وملف المخاطر، مما يساعد في اتخاذ قرارات مستنيرة.
عند فحص أنظمة Cisco مقارنة بنظرائها الأربعة الأوائل فيما يتعلق بنسبة الدين إلى حقوق الملكية، تصبح المعلومات التالية واضحة:
تقع شركة Cisco Systems في الوسط من حيث نسبة الدين إلى حقوق الملكية مقارنة بأعلى 4 نظيرات لها.
ويشير هذا إلى وجود هيكل مالي متوازن، حيث تحافظ الشركة على مستوى معتدل من الديون بينما تعتمد أيضًا على تمويل الأسهم بنسبة دين إلى حقوق الملكية تبلغ 0.7 .
الماخذ الرئيسية
بالنسبة لأنظمة Cisco، تعد نسب PE وPB منخفضة مقارنة بنظيراتها، مما يشير إلى احتمال بخس القيمة. ومع ذلك، فإن نسبة PS المرتفعة تشير إلى المبالغة في التقييم على أساس الإيرادات. قد يشير انخفاض عائد حقوق المساهمين ونمو الإيرادات، إلى جانب ارتفاع الأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك وإجمالي الربح، إلى الكفاءة التشغيلية ولكن إمكانات النمو المحدودة في صناعة معدات الاتصالات.
تم إنشاء هذه المقالة بواسطة محرك المحتوى الآلي الخاص بـ Benzinga وتمت مراجعتها بواسطة أحد المحررين.
