يرجى استخدام متصفح الكمبيوتر الشخصي للوصول إلى التسجيل - تداول السعودية
حسنًا
مقارنة الأداء: أبحاث لام والمنافسين في صناعة أشباه الموصلات ومعدات أشباه الموصلات
لام للأبحاث +2.35%
لام للأبحاث LRCX | 164.30 | +2.35% |
في عالم الأعمال اليوم الذي يتغير بسرعة وتنافسية عالية، من الضروري للمستثمرين ومراقبي الصناعة تقييم الشركات بعناية قبل اتخاذ خيارات الاستثمار. في هذه المقالة، سنقوم بإجراء مقارنة شاملة للصناعة، وتقييم Lam Research (NASDAQ: LRCX ) مقابل منافسيها الرئيسيين في صناعة أشباه الموصلات ومعدات أشباه الموصلات. من خلال تحليل مفصل للمؤشرات المالية الهامة، ومكانة السوق، وإمكانات النمو، هدفنا هو تقديم رؤى قيمة وتسليط الضوء على أداء الشركة في الصناعة.
خلفية بحث لام
تعد Lam Research واحدة من أكبر الشركات المصنعة لمعدات تصنيع رقائق أشباه الموصلات، أو WFE، في العالم. وهي متخصصة في قطاعات السوق الخاصة بالترسيب والحفر، والتي تستلزم تراكم الطبقات على أشباه الموصلات والإزالة الانتقائية اللاحقة للأنماط من كل طبقة. تمتلك لام أعلى حصة سوقية في الحفر وتمتلك الحصة الثانية الواضحة في الترسيب. إنه أكثر تعرضًا لمصنعي شرائح الذاكرة لرقائق DRAM و NAND. وتعتبر من بين كبار العملاء أكبر شركات تصنيع الرقائق في العالم، بما في ذلك TSMC وSamsung وIntel وMicron.
| شركة | السعر/الربح | السعر/القيمة الدفترية | ملاحظة | العائد على حقوق المساهمين | الأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك (بالمليارات) | إجمالي الربح (بالمليارات) | نمو الإيرادات |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| شركة لام للأبحاث | 36.86 | 15.24 | 8.93 | 11.73% | 1.22 دولار | 1.76 دولار | -28.79% |
| ASML القابضة NV | 45.61 | 26.64 | 12.99 | 16.1% | 2.8 دولار | 3.72 دولار | 12.55% |
| شركة المواد التطبيقية | 24.16 | 9.79 | 6.53 | 11.95% | 2.45 دولار | 3.2 دولار | -0.47% |
| شركة جيش تحرير كوسوفو | 35.40 | 31.07 | 9.94 | 19.31% | 0.86 دولار | 1.51 دولار | -16.66% |
| شركة انتجريس | 116.67 | 6.18 | 6 | 1.12% | 0.19 دولار | 0.34 دولار | -14.14% |
| شركة انفاس للطاقة | 42.30 | 17.98 | 8.15 | 2.09% | 0.04 دولار | 0.15 دولار | -58.25% |
| شركة تيرادين | 38.87 | 6.43 | 6.51 | 10.68% | 0.33 دولار | 1.05 دولار | 152.68% |
| شركة أونتو للابتكار | 75.28 | 5.24 | 11.19 | 1.77% | 0.04 دولار | 0.11 دولار | -13.59% |
| شركة امكور للتكنولوجيا | 23.90 | 2.17 | 1.33 | 3.01% | 0.33 دولار | 0.28 دولار | -8.1% |
| شركة سولار ايدج تكنولوجيز | 126.20 | 1.79 | 1.46 | -6.62% | $-0.18 | $-0.06 | -64.52% |
| شركة اكسيليس تكنولوجيز | 15.08 | 4.23 | 3.29 | 8.53% | 0.09 دولار | 0.14 دولار | 16.63% |
| شركة فورم فاكتور | 42.21 | 3.78 | 5.22 | 8.67% | 0.09 دولار | 0.07 دولار | 1.31% |
| شركة كوليكي آند سوفا للصناعات | 56.23 | 2.46 | 3.94 | 0.8% | 0.02 دولار | 0.08 دولار | -2.86% |
| شركة ايه سي ام للأبحاث | 26 | 2.40 | 3.51 | 2.37% | 0.03 دولار | 0.08 دولار | 56.92% |
| شركة فوتونيكس | 13 | 1.79 | 1.99 | 2.62% | 0.07 دولار | 0.08 دولار | 2.48% |
| شركة كوهو | 54.15 | 1.58 | 2.41 | -0.21% | 0.01 دولار | 0.07 دولار | -28.19% |
| شركة حلول بي دي اف | 430.75 | 5.81 | 8.09 | 0.39% | 0.0 دولار | 0.03 دولار | 1.49% |
| أنظمة اختبار Aehr | 22.87 | 5.38 | 5.90 | 7.28% | 0.01 دولار | 0.01 دولار | 44.66% |
| متوسط | 69.92 | 7.92 | 5.79 | 5.29% | 0.42 دولار | 0.64 دولار | 4.82% |
ومن خلال دراسة أبحاث لام عن كثب، يمكننا تحديد الاتجاهات التالية:
عند 36.86 ، تكون نسبة السعر إلى الأرباح للسهم أقل بمقدار 0.53 مرة من متوسط الصناعة، مما يشير إلى إمكانات نمو مواتية.
تشير نسبة السعر إلى القيمة الدفترية المرتفعة البالغة 15.24 مقارنة بمتوسط الصناعة بمقدار 1.92x إلى أن الشركة قد تكون مبالغة في تقدير قيمتها بناءً على قيمتها الدفترية.
تشير نسبة السعر إلى المبيعات البالغة 8.93 ، والتي تبلغ 1.54 ضعف متوسط الصناعة، إلى احتمال المبالغة في تقدير قيمة السهم فيما يتعلق بأداء مبيعاته مقارنة بأقرانه.
مع معدل عائد على حقوق الملكية (ROE) يبلغ 11.73% وهو أعلى بنسبة 6.44% من متوسط الصناعة، يبدو أن الشركة تُظهر استخدامًا فعالاً للأسهم لتحقيق الأرباح.
حققت الشركة أرباحًا أعلى قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والإطفاء (EBITDA) بقيمة 1.22 مليار دولار أمريكي، وهو ما يزيد بمقدار 2.9 مرة عن متوسط الصناعة، مما يشير إلى ربحية أقوى وتوليد تدفق نقدي قوي.
ويبلغ إجمالي الربح 1.76 مليار دولار أمريكي وهو أعلى بمقدار 2.75 مرة من أرباح صناعتها، مما يسلط الضوء على ربحية أقوى وأرباح أعلى من عملياتها الأساسية.
يعد نمو إيرادات الشركة بنسبة -28.79% أقل بكثير مقارنة بمتوسط الصناعة البالغ 4.82% . ويشير هذا إلى انخفاض محتمل في أداء مبيعات الشركة.
نسبة الدين إلى حقوق الملكية
تعد نسبة الدين إلى حقوق الملكية (D / E) مقياسًا مهمًا لتقييم الهيكل المالي وملف المخاطر للشركة.
إن النظر في نسبة الدين إلى حقوق الملكية في مقارنات الصناعة يسمح بإجراء تقييم موجز للصحة المالية للشركة وملف المخاطر، مما يساعد في اتخاذ قرارات مستنيرة.
فيما يتعلق بنسبة الدين إلى حقوق الملكية، تقارن Lam Research مع نظرائها الأربعة الأوائل، مما يؤدي إلى المقارنات التالية:
عند مقارنتها بأعلى 4 أقرانها، تمتلك Lam Research نسبة دين إلى حقوق ملكية معتدلة تبلغ 0.61 .
وهذا يعني أن الشركة تحافظ على هيكل مالي متوازن مع مستوى معقول من الديون والاعتماد المناسب على تمويل الأسهم.
الماخذ الرئيسية
بالنسبة لشركة Lam Research، تعتبر نسبة PE منخفضة مقارنة بنظيراتها، مما يشير إلى احتمال بخس القيمة. تعتبر نسب PB وPS مرتفعة، مما يشير إلى المبالغة في التقييم مقارنة بمعايير الصناعة. فيما يتعلق بالعائد على حقوق الملكية والأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك وإجمالي الربح، تُظهر Lam Research أداءً قويًا مقارنة بنظرائها في الصناعة. ومع ذلك، فإن نمو الإيرادات منخفض نسبيًا، مما قد يؤثر على التقييم المستقبلي.
تم إنشاء هذه المقالة بواسطة محرك المحتوى الآلي الخاص بـ Benzinga وتمت مراجعتها بواسطة أحد المحررين.
