لن يُسرّ مساهمو شركة سيبرت المالية ( ناسداك: SIEB ) برؤية انخفاض سعر السهم بنسبة 25% خلال الشهر الماضي، مما أدى إلى تراجع الأداء الإيجابي الذي حققه خلال الفترة السابقة. وسيشعر المساهمون على المدى الطويل بخيبة أمل كبيرة إزاء هذا الانخفاض، حيث أصبح سعر السهم شبه ثابت هذا العام بعد أداء واعد خلال الأرباع القليلة الماضية.

بعد هذا الانخفاض الكبير في السعر، ونظرًا لأن حوالي نصف الشركات في الولايات المتحدة لديها نسب سعر إلى ربحية (أو "مضاعف ربحية") تتجاوز 20 ضعفًا، قد تعتبر شركة سيبرت فايننشال استثمارًا جذابًا بنسبة مضاعف ربحية تبلغ 16.8 ضعفًا. مع ذلك، قد يكون انخفاض مضاعف الربحية مبررًا، ويتطلب الأمر مزيدًا من البحث لتحديد ما إذا كان ذلك مبررًا.

على سبيل المثال، يُعدّ تراجع أرباح شركة سيبرت فاينانشال في الآونة الأخيرة مدعاةً للتفكير. قد يتوقع الكثيرون استمرار أو تسارع هذا الأداء المخيب للآمال، مما أدى إلى انخفاض نسبة السعر إلى الأرباح. إذا كنتَ من مُحبي الشركة، فستتمنى ألا يكون هذا هو الحال، لتتمكن من شراء بعض الأسهم بينما لا تحظى بشعبية كبيرة.

على الرغم من عدم توفر تقديرات المحللين لشركة Siebert Financial، ألق نظرة على هذا التصور المجاني الغني بالبيانات لمعرفة كيف تقارن الشركة من حيث الأرباح والإيرادات والتدفق النقدي.

هل هناك أي نمو لشركة سيبرت المالية؟

نسبة السعر إلى الأرباح لشركة سيبرت فاينانشال ستكون نموذجية لشركة من المتوقع أن تحقق نموًا محدودًا فقط، والأهم من ذلك، أن يكون أداؤها أسوأ من أداء السوق.

بالنظر إلى الماضي، لم يكن نمو ربحية السهم للشركة في العام الماضي مُبشّرًا، إذ سجّل انخفاضًا مُخيبًا للآمال بنسبة 33%. مع ذلك، شهدت السنوات الثلاث الأخيرة ارتفاعًا ممتازًا بنسبة 355% في ربحية السهم، على الرغم من أدائها غير المُرضي على المدى القصير. لذا، يُمكننا التأكيد على أن الشركة قد حققت عمومًا أداءً جيدًا جدًا في تنمية أرباحها خلال تلك الفترة، رغم بعض التعثرات التي واجهتها.

وهذا يتناقض مع بقية السوق، التي من المتوقع أن تنمو بنسبة 16٪ خلال العام المقبل، وهي نسبة أقل بكثير من معدلات النمو السنوية المتوسطة الأجل للشركة في الآونة الأخيرة.

بناءً على هذه المعلومات، نجد من الغريب أن يتم تداول أسهم شركة سيبرت فاينانشال بنسبة سعر إلى ربحية أقل من السوق. يبدو أن معظم المستثمرين غير مقتنعين بقدرة الشركة على الحفاظ على معدلات نموها الأخيرة.

ما الذي يمكننا تعلمه من نسبة السعر إلى الأرباح لشركة سيبرت فاينانشال؟

انخفاض أسهم شركة سيبرت فاينانشال يعني أن نسبة السعر إلى الأرباح لديها أصبحت الآن عند مستوى منخفض للغاية. عادةً، ننصح بعدم الاعتماد بشكل كبير على نسبة السعر إلى الأرباح عند اتخاذ قرارات الاستثمار، على الرغم من أنها قد تكشف الكثير عن آراء المشاركين الآخرين في السوق حول الشركة.

أظهر تحليلنا لشركة سيبرت فاينانشال أن اتجاهات أرباحها على مدى ثلاث سنوات لا تُساهم في نسبة السعر إلى الأرباح بالقدر الذي كنا نتوقعه، نظرًا لأنها تبدو أفضل من توقعات السوق الحالية. عندما نرى أرباحًا قوية مع نمو أسرع من السوق، نفترض أن المخاطر المحتملة هي ما قد يُشكل ضغطًا كبيرًا على نسبة السعر إلى الأرباح. ويبدو أن الكثيرين يتوقعون بالفعل عدم استقرار الأرباح، لأن استمرار هذه الظروف الأخيرة على المدى المتوسط من شأنه أن يُعزز سعر السهم عادةً.

قد تتمكن من إيجاد استثمار أفضل من شركة سيبرت المالية.

هذا المقال من Simply Wall St ذو طبيعة عامة. نقدم تعليقاتنا بناءً على البيانات التاريخية وتوقعات المحللين فقط، باستخدام منهجية محايدة، ولا يُقصد بمقالاتنا أن تكون نصائح مالية. لا يُشكل هذا المقال توصيةً بشراء أو بيع أي سهم، ولا يأخذ في الاعتبار أهدافك أو وضعك المالي. نهدف إلى تزويدك بتحليلات طويلة الأجل مدفوعة بالبيانات الأساسية. يُرجى ملاحظة أن تحليلنا قد لا يأخذ في الاعتبار آخر إعلانات الشركات الحساسة للسعر أو المعلومات النوعية. لا تمتلك Simply Wall St أي أسهم في أي من الشركات المذكورة.