رؤى رئيسية

• تشير الملكية الكبيرة للشركات الخاصة في شركة باتريا للاستثمارات إلى أن لديهم مجتمعين رأيًا أكبر في الإدارة واستراتيجية الأعمال
• أكبر مساهم في الشركة هو شركة باتريا القابضة المحدودة بحصة 53٪

إن إلقاء نظرة على المساهمين في شركة Patria Investments Limited ( NASDAQ:PAX ) يمكن أن يخبرنا أي مجموعة هي الأكثر قوة. فمع حصة 53%، تمتلك الشركات الخاصة الحد الأقصى من الأسهم في الشركة. وهذا يعني أن المجموعة ستستفيد أكثر إذا ارتفع السهم (أو ستخسر أكثر إذا حدث انخفاض).

وبعد زيادة بنسبة 6.5% في سعر السهم الأسبوع الماضي، حققت الشركات الخاصة أكبر استفادة، ولكن المؤسسات التي تمتلك 30% من الأسهم كانت أيضاً من المستفيدين من الزيادة.

في الرسم البياني أدناه، نقوم بالتركيز على مجموعات الملكية المختلفة لشركة Patria Investments.

ماذا تخبرنا الملكية المؤسسية عن باتريا للاستثمارات؟

يقوم المستثمرون المؤسسيون عادة بمقارنة عوائدهم بعوائد مؤشر يتم متابعته بشكل شائع. لذا فهم يفكرون عمومًا في شراء الشركات الأكبر حجمًا والتي يتم تضمينها في مؤشر القياس ذي الصلة.

كما ترى، يمتلك المستثمرون المؤسسيون حصة كبيرة في شركة باتريا للاستثمارات. وهذا يعني أن المحللين العاملين لدى هذه المؤسسات قد نظروا إلى السهم وأعجبهم. ولكن مثل أي شخص آخر، قد يكونون مخطئين. فليس من غير المألوف أن نرى انخفاضًا كبيرًا في سعر السهم إذا حاول مستثمران مؤسسيان كبيران بيع سهم في نفس الوقت. لذا فإن الأمر يستحق التحقق من مسار الأرباح السابق لشركة باتريا للاستثمارات (أدناه). بالطبع، ضع في اعتبارك أن هناك عوامل أخرى يجب مراعاتها أيضًا.

لا تمتلك صناديق التحوط شركة باتريا للاستثمارات. وتُظهِر بياناتنا أن شركة باتريا القابضة المحدودة هي المساهم الأكبر بحصة 53% من الأسهم المتداولة. وهذا يعني في الأساس أن لديهم نفوذًا واسع النطاق، إن لم يكن سيطرة كاملة، على مستقبل الشركة. وفي سياق ذلك، يمتلك ثاني أكبر مساهم نحو 7.6% من الأسهم المتداولة، يليه ثالث أكبر مساهم بحصة 3.9%.

في حين أن دراسة الملكية المؤسسية لشركة ما قد تضيف قيمة إلى بحثك، فمن الجيد أيضًا البحث عن توصيات المحللين للحصول على فهم أعمق للأداء المتوقع للسهم. هناك الكثير من المحللين الذين يغطون السهم، لذا قد يكون من المفيد معرفة ما يتوقعونه أيضًا.

ملكية داخلية لشركة باتريا للاستثمارات

قد يختلف تعريف الشخص المطلع قليلاً بين مختلف البلدان، لكن أعضاء مجلس الإدارة هم من يؤخذ في الاعتبار دائمًا. يدير مديرو الشركة الأعمال، لكن الرئيس التنفيذي سوف يكون مسؤولاً أمام مجلس الإدارة، حتى لو كان عضوًا فيه.

يعتبر معظم الناس أن ملكية المطلعين أمر إيجابي لأنها قد تشير إلى أن مجلس الإدارة متوافق مع المساهمين الآخرين. ومع ذلك، في بعض الأحيان تتركز قدر كبير من السلطة داخل هذه المجموعة.

ربما يكون المساهمون مهتمين بمعرفة أن المطلعين على بواطن الأمور يمتلكون أسهمًا في شركة باتريا للاستثمارات المحدودة. ويمتلك المطلعون حصة كبيرة تبلغ قيمتها 51 مليون دولار أمريكي. ويرى معظم المساهمين أن هذا أمر إيجابي حقيقي. وإذا كنت ترغب في استكشاف مسألة محاذاة المطلعين على بواطن الأمور، فيمكنك النقر هنا لمعرفة ما إذا كان المطلعون على بواطن الأمور يشترون أو يبيعون.

الملكية العامة

إن عامة الناس، وهم عادة مستثمرون أفراد، يمتلكون حصة 14% في شركة باتريا للاستثمارات. ورغم أن هذه المجموعة لا تستطيع بالضرورة اتخاذ القرارات، إلا أنها بالتأكيد قادرة على التأثير بشكل حقيقي على كيفية إدارة الشركة.

ملكية الشركات الخاصة

يبدو أن الشركات الخاصة تمتلك 53% من أسهم شركة باتريا للاستثمارات. قد يكون من المفيد النظر في هذا الأمر بشكل أعمق. إذا كان للأطراف ذات الصلة، مثل المطلعين، مصلحة في إحدى هذه الشركات الخاصة، فيجب الإفصاح عن ذلك في التقرير السنوي. قد يكون للشركات الخاصة أيضًا مصلحة استراتيجية في الشركة.

الخطوات التالية:

في حين أنه من الجدير أن نأخذ بعين الاعتبار المجموعات المختلفة التي تمتلك شركة ما، إلا أن هناك عوامل أخرى أكثر أهمية. انتبه إلى أن شركة Patria Investments تظهر علامتين تحذيريتين في تحليلنا الاستثماري ، وواحدة منهما خطيرة محتملة...

في نهاية المطاف ، المستقبل هو الأهم . يمكنك الوصول إلى هذا التقرير المجاني حول توقعات المحللين للشركة .

ملاحظة: يتم حساب الأرقام الواردة في هذه المقالة باستخدام بيانات الأشهر الاثني عشر الماضية، والتي تشير إلى الفترة الممتدة لـ 12 شهرًا والتي تنتهي في آخر تاريخ من الشهر الذي تم فيه تأريخ البيانات المالية. وقد لا يتوافق هذا مع أرقام التقرير السنوي للعام بأكمله.

هذه المقالة التي نشرتها سيمبلي وول ستريت هي مقالة عامة بطبيعتها. نحن نقدم تعليقات تستند إلى بيانات تاريخية وتوقعات محللين باستخدام منهجية غير متحيزة فقط ولا تهدف مقالاتنا إلى تقديم نصيحة مالية. لا تشكل توصية بشراء أو بيع أي سهم، ولا تأخذ في الاعتبار أهدافك أو وضعك المالي. نهدف إلى تزويدك بتحليل طويل الأجل مدفوعًا بالبيانات الأساسية. يرجى ملاحظة أن تحليلنا قد لا يأخذ في الاعتبار أحدث إعلانات الشركات الحساسة للسعر أو المواد النوعية. ليس لدى سيمبلي وول ستريت أي موقف في أي من الأسهم المذكورة.