حقق سهم شركة غروف كولابوراتيف هولدينغز (المدرجة في بورصة نيويورك تحت الرمز: GROV ) أداءً ممتازًا خلال الشهر الماضي، محققًا مكاسب ممتازة بلغت 38%. ولكن، على الرغم من الأداء القوي خلال الشهر الماضي، فإن مكاسب العام بأكمله البالغة 6.4% لا تُعتبر جذابة بنفس القدر.

حتى بعد هذه القفزة الكبيرة في السعر، لا يزال من الممكن التغاضي عن نسبة السعر إلى المبيعات لشركة Grove Collaborative Holdings البالغة 0.3x، نظرًا لأن متوسط نسبة السعر إلى المبيعات (أو "P/S") لقطاع تجارة التجزئة المتخصصة في الولايات المتحدة يقترب أيضًا من 0.4x. مع ذلك، ليس من الحكمة تجاهل نسبة السعر إلى المبيعات دون تفسير، فقد يتجاهل المستثمرون فرصةً مميزةً أو خطأً مكلفًا.

كيف كان أداء شركة Grove Collaborative Holdings

في حين شهد القطاع نموًا في الإيرادات مؤخرًا، تراجعت إيرادات شركة Grove Collaborative Holdings، وهو أمرٌ غير مُبشر. ربما يتوقع الكثيرون تحسنًا إيجابيًا في أداء الإيرادات الضعيف، مما حال دون انخفاض مُضاعف السعر إلى المبيعات. مع ذلك، إذا لم يكن الأمر كذلك، فقد يُضطر المستثمرون إلى دفع مبالغ باهظة لشراء السهم.

هل ترغب بمعرفة رأي المحللين في مستقبل شركة Grove Collaborative Holdings مقارنةً بالقطاع؟ في هذه الحالة، يُعد تقريرنا المجاني نقطة انطلاق ممتازة .

ما هو اتجاه نمو إيرادات Grove Collaborative Holdings؟

من أجل تبرير نسبة السعر إلى المبيعات، ستحتاج شركة Grove Collaborative Holdings إلى إنتاج نمو مماثل للصناعة.

بالنظر إلى الوراء، لم يكن نمو إيرادات الشركة العام الماضي مثيرًا للتفاؤل، إذ سجلت انخفاضًا مخيبًا للآمال بنسبة 20%. ونتيجةً لذلك، انخفضت إيرادات الشركة عن السنوات الثلاث الماضية بنسبة 48% إجمالًا. لذا، للأسف، علينا أن نعترف بأن الشركة لم تحقق نموًا جيدًا في الإيرادات خلال تلك الفترة.

بالنظر إلى التوقعات، من المتوقع أن يشهد العام المقبل انخفاضًا في العوائد، مع انخفاض الإيرادات بنسبة 2.6%، وفقًا لتقديرات المحلل الوحيد الذي يتابع أداء الشركة. في الوقت نفسه، من المتوقع أن ينمو القطاع ككل بنسبة 5.6%، مما يُظهر صورةً سلبية.

بناءً على هذه المعلومات، نجد أنه من المثير للقلق أن تُتداول أسهم شركة Grove Collaborative Holdings بسعر ربحية مقارب نسبيًا لسعر السهم في السوق. يبدو أن معظم المستثمرين يأملون في تحسن آفاق أعمال الشركة، إلا أن المحللين ليسوا واثقين تمامًا من حدوث ذلك. الأكثر جرأةً فقط هم من يفترضون أن هذه الأسعار مستدامة، إذ من المرجح أن يؤثر انخفاض الإيرادات سلبًا على سعر السهم في نهاية المطاف.

ماذا يعني P/S لشركة Grove Collaborative Holdings بالنسبة للمستثمرين؟

يبدو أن شركة Grove Collaborative Holdings قد عادت إلى الصدارة من خلال ارتفاع قوي في الأسعار مما أعاد نسبة السعر إلى المبيعات إلى مستوى الشركات الأخرى في الصناعة. وبشكل عام، نفضل الحد من استخدام نسبة السعر إلى المبيعات لتحديد ما يعتقده السوق بشأن الصحة العامة للشركة.

يبدو أن شركة Grove Collaborative Holdings تُتداول حاليًا بسعر ربحية أعلى من المتوقع، في حين يُتوقع انخفاض إيراداتها. عندما نرى توقعات كهذه، فإن أول ما يتبادر إلى أذهاننا هو أن سعر السهم مُعرَّض لخطر الانخفاض، مما يؤثر سلبًا على سعر الربحية. إذا تجسَّد انخفاض الإيرادات في انخفاض سعر السهم، فسيشعر المساهمون بضغط كبير.

إذا كانت هذه المخاطر تجعلك تعيد النظر في رأيك بشأن Grove Collaborative Holdings ، فاستكشف قائمتنا التفاعلية للأسهم عالية الجودة للحصول على فكرة عما هو موجود أيضًا.

هذه المقالة من سيمبلي وول ستريت ذات طابع عام. نقدم تعليقاتنا بناءً على بيانات تاريخية وتوقعات محللين فقط، مستخدمين منهجية موضوعية، وليست مقالاتنا بمثابة نصائح مالية. لا تُشكل هذه المقالات توصية بشراء أو بيع أي سهم، ولا تأخذ في الاعتبار أهدافك أو وضعك المالي. نهدف إلى تقديم تحليلات طويلة الأجل مُركزة على البيانات الأساسية. يُرجى العلم أن تحليلنا قد لا يأخذ في الاعتبار أحدث إعلانات الشركات المؤثرة على الأسعار أو البيانات النوعية. لا تملك سيمبلي وول ستريت أي حصص في أي من الأسهم المذكورة.