رؤى رئيسية

• الاجتماع السنوي العام لشركة 10x Genomics سيعقد في 3 يونيو
• يشمل إجمالي تعويضات الرئيس التنفيذي سيرج ساكسونوف راتبًا قدره 625.3 ألف دولار أمريكي
• إجمالي التعويضات أعلى بنسبة 46% من المتوسط للصناعة
• على مدى السنوات الثلاث الماضية، انخفضت ربحية السهم لشركة 10x Genomics بنسبة 11% وعلى مدى السنوات الثلاث الماضية، بلغ إجمالي الخسارة للمساهمين 84%

كانت نتائج شركة 10x Genomics, Inc. ( ناسداك:TXG ) مخيبة للآمال للغاية مؤخرًا، ويتحمل الرئيس التنفيذي سيرج ساكسونوف بعض المسؤولية عن ذلك. في اجتماع الجمعية العمومية السنوي القادم في 3 يونيو، سيتمكن المساهمون من الاستماع إلى مجلس الإدارة، بما في ذلك خططهم لتحسين الأداء. كما ستتاح لهم فرصة التأثير على عملية صنع القرار الإداري من خلال التصويت على قرارات مثل مكافآت المديرين التنفيذيين، والتي قد تؤثر على قيمة الشركة مستقبلًا. توضح البيانات التي نعرضها أدناه سبب اعتقادنا بأن مكافآت المديرين التنفيذيين لا تتوافق مع الأداء الأخير.

كيف تتم مقارنة إجمالي التعويضات لشركة سيرج ساكسونوف مع الشركات الأخرى في الصناعة؟

في وقت كتابة هذا التقرير، تُظهر بياناتنا أن القيمة السوقية لشركة 10x Genomics, Inc. تبلغ مليار دولار أمريكي، وأن إجمالي تعويضات الرئيس التنفيذي السنوية بلغت 7.9 مليون دولار أمريكي للسنة المالية المنتهية في ديسمبر 2024. وهذا أقل قليلاً بنسبة 4.3% عن العام السابق. وبينما نولي اهتمامًا دائمًا لإجمالي التعويضات أولًا، يُظهر تحليلنا أن مكون الراتب أقل، حيث بلغ 625 ألف دولار أمريكي.

بمقارنة شركات مماثلة من قطاع علوم الحياة الأمريكي، تتراوح قيمتها السوقية بين 400 مليون دولار أمريكي و1.6 مليار دولار أمريكي، وجدنا أن متوسط إجمالي تعويضات الرئيس التنفيذي بلغ 5.4 مليون دولار أمريكي. هذا يشير إلى أن سيرج ساكسونوف يتقاضى راتبًا أعلى من متوسط رواتب الشركات في هذا القطاع. علاوة على ذلك، يمتلك سيرج ساكسونوف أسهمًا في الشركة بقيمة 33 مليون دولار أمريكي، مما يدل على استثماره الكبير في نجاحها.

على مستوى القطاع، يُمثل الراتب حوالي 14% من إجمالي التعويضات، بينما تُمثل المكافآت الأخرى 86%. تجدر الإشارة إلى أن شركة 10x Genomics تُخصص جزءًا أقل من التعويضات للراتب مقارنةً بالقطاع الأوسع. إذا هيمنت التعويضات غير المرتبطة بالراتب على إجمالي الأجور، فهذا مؤشر على أن راتب المدير التنفيذي مرتبط بأداء الشركة.

نمو شركة 10x Genomics, Inc.

خفّضت شركة 10x Genomics, Inc. أرباحها للسهم الواحد بنسبة 11% سنويًا على مدار السنوات الثلاث الماضية. وكانت إيرادات الأشهر الاثني عشر الماضية مماثلة تقريبًا للفترة السابقة.

بشكل عام، هذه النتيجة ليست إيجابية جدًا للمساهمين. كما أن ثبات الإيرادات لا يُثير الإعجاب. تشير هذه العوامل إلى أن أداء الشركة لا يُبرر حقًا راتبًا مرتفعًا للرئيس التنفيذي. بعيدًا عن الشكل الحالي، قد يكون من المهم الاطلاع على هذا العرض المرئي المجاني لما يتوقعه المحللون للمستقبل .

هل كان استثمار 10x Genomics, Inc. استثمارًا جيدًا؟

مع عائد إجمالي للمساهمين بنسبة -84% على مدى ثلاث سنوات، سيشعر مساهمو شركة 10x Genomics, Inc. بخيبة أمل كبيرة. وهذا يشير إلى أنه من غير الحكمة أن تدفع الشركة للرئيس التنفيذي راتبًا سخيًا للغاية.

وفي الختام...

إلى جانب ضعف أداء الشركة، عانى المساهمون من ضعف عوائد أسهمهم على استثماراتهم، مما يشير إلى أن فرص تأييدهم لزيادة رواتب الرئيس التنفيذي ضئيلة للغاية. في اجتماع الجمعية العمومية السنوي القادم، ستتاح لمجلس الإدارة فرصة شرح الخطوات التي يعتزم اتخاذها لتحسين أداء الشركة.

إن تعويضات الرئيس التنفيذي تشكل جانبًا بالغ الأهمية يجب مراقبته، ولكن يتعين على المستثمرين أيضًا إبقاء أعينهم مفتوحة على قضايا أخرى تتعلق بأداء الأعمال.

بالطبع، قد تجد استثمارًا رائعًا بالاطلاع على مجموعة مختلفة من الأسهم. لذا، ألقِ نظرة على هذه القائمة المجانية للشركات المثيرة للاهتمام.

هذه المقالة من سيمبلي وول ستريت ذات طابع عام. نقدم تعليقاتنا بناءً على بيانات تاريخية وتوقعات محللين فقط، مستخدمين منهجية موضوعية، وليست مقالاتنا بمثابة نصائح مالية. لا تُشكل هذه المقالات توصية بشراء أو بيع أي سهم، ولا تأخذ في الاعتبار أهدافك أو وضعك المالي. نهدف إلى تقديم تحليلات طويلة الأجل مُركزة على البيانات الأساسية. يُرجى العلم أن تحليلنا قد لا يأخذ في الاعتبار أحدث إعلانات الشركات المؤثرة على الأسعار أو البيانات النوعية. لا تملك سيمبلي وول ستريت أي حصص في أي من الأسهم المذكورة.