انخفض سعر سهم شركة شولز تكنولوجيز جروب ( ناسداك: SHLS ) بنسبة كبيرة بلغت 29% خلال الثلاثين يومًا الماضية، مما أدى إلى تراجع كبير في المكاسب التي حققها السهم مؤخرًا. ومع ذلك، لم يُفسد شهر سيئ أداء العام الماضي تمامًا، حيث حقق السهم مكاسب بنسبة 70%، وهو أمر رائع حتى في ظل سوق صاعدة.

حتى بعد هذا الانخفاض الكبير في السعر، قد لا تزال مجموعة شوالز تكنولوجيز تُرسل إشارات سلبية للغاية في الوقت الحالي، حيث يبلغ مضاعف السعر إلى الأرباح (أو "P/E") 37.5x، نظرًا لأن ما يقرب من نصف الشركات في الولايات المتحدة لديها مضاعف سعر إلى أرباح أقل من 17x، وحتى مضاعف السعر إلى الأرباح الذي يقل عن 10x ليس أمرًا نادرًا. مع ذلك، نحتاج إلى البحث بشكل أعمق لتحديد ما إذا كان هناك أساس منطقي لهذا الارتفاع الكبير في مضاعف السعر إلى الأرباح.

لم تكن الفترة الأخيرة مواتية لشركة شوالز تكنولوجيز جروب، إذ كانت أرباحها تنمو بوتيرة أبطأ من معظم الشركات الأخرى. ربما يتوقع الكثيرون تعافيًا ملحوظًا في أداء الأرباح المتواضع، مما حال دون انهيار نسبة السعر إلى الربحية. نأمل ذلك حقًا، وإلا فستدفع ثمنًا باهظًا دون سبب واضح.

هل ترغب بمعرفة رأي المحللين في مستقبل مجموعة شوالز تكنولوجيز مقارنةً بالقطاع؟ في هذه الحالة، يُعد تقريرنا المجاني نقطة انطلاق ممتازة .

ماذا تخبرنا مقاييس النمو عن نسبة السعر إلى الربح المرتفعة؟

من أجل تبرير نسبة السعر إلى الربحية، ستحتاج Shoals Technologies Group إلى تحقيق نمو متميز يفوق السوق بشكل كبير.

إذا استعرضنا نمو أرباح العام الماضي، فقد سجلت الشركة زيادةً ملحوظةً بنسبة 2.6%. ومن المفرح أن ربحية السهم الواحد ارتفعت أيضًا بنسبة 111% إجمالًا مقارنةً بالسنوات الثلاث الماضية، ويعود ذلك جزئيًا إلى النمو الذي شهدته الأشهر الاثني عشر الماضية. لذلك، من الإنصاف القول إن نمو الأرباح مؤخرًا كان ممتازًا للشركة.

وبالانتقال إلى التوقعات، من المتوقع أن تحقق الشركة نموًا سنويًا بنسبة 39% خلال السنوات الثلاث المقبلة، وفقًا لتقديرات المحللين الذين يتابعون الشركة. وهذا أعلى بكثير من توقعات النمو السنوية البالغة 11% للسوق الأوسع.

بناءً على هذه المعلومات، يُمكننا فهم سبب تداول سهم مجموعة شوالز تكنولوجيز عند نسبة سعر إلى ربحية مرتفعة مقارنةً بالسوق. يبدو أن معظم المستثمرين يتوقعون هذا النمو القوي في المستقبل، وهم على استعداد لدفع المزيد مقابل السهم.

النقطة الرئيسية

ربما تراجعت أسهم مجموعة شوالز تكنولوجيز، إلا أن نسبة السعر إلى الربحية لا تزال مرتفعة. عمومًا، نفضل قصر استخدام نسبة السعر إلى الربحية على تقييم أداء الشركة بشكل عام.

لقد تأكدنا من أن شركة شوالز تكنولوجيز جروب تحافظ على نسبة سعر ربحية مرتفعة، مدعومةً بتوقعات نمو أعلى من السوق ككل. في هذه المرحلة، يرى المستثمرون أن احتمالية تراجع الأرباح ليست كبيرة بما يكفي لتبرير انخفاض نسبة السعر إلى الربحية. ومن الصعب توقع انخفاض سعر السهم بشكل حاد في المستقبل القريب في ظل هذه الظروف.

تُعدّ الميزانية العمومية للشركة مجالاً رئيسياً آخر لتحليل المخاطر. يُمكنك تقييم العديد من المخاطر الرئيسية من خلال تحليلنا المجاني للميزانية العمومية لمجموعة شوالز تكنولوجيز، والذي يتضمن ستة اختبارات بسيطة.

ربما تتمكن من العثور على استثمار أفضل من Shoals Technologies Group.

هذه المقالة من سيمبلي وول ستريت عامة بطبيعتها. نقدم تحليلات مبنية على بيانات تاريخية وتوقعات محللين فقط، باستخدام منهجية موضوعية، وليست مقالاتنا بمثابة نصائح مالية. لا تُشكل هذه المقالات توصية بشراء أو بيع أي سهم، ولا تأخذ في الاعتبار أهدافك أو وضعك المالي. نهدف إلى تقديم تحليلات طويلة الأجل مُركزة على البيانات الأساسية. يُرجى العلم أن تحليلنا قد لا يأخذ في الاعتبار أحدث إعلانات الشركات المؤثرة على الأسعار أو البيانات النوعية. لا تملك سيمبلي وول ستريت أي حصص في أي من الأسهم المذكورة.