إذا كنت تتابع شركة Silicon Laboratories (SLAB)، فربما لاحظت إعلان الشركة هذا الأسبوع عن إطلاق نظام FG23L اللاسلكي SoC في وقت لاحق من هذا الشهر. قد لا يثير هذا الإعلان ضجة إعلامية كبيرة كعملية استحواذ ضخمة، ولكن بالنسبة لأي شخص يتابع المساعي طويلة الأمد للسيطرة على اتصالات إنترنت الأشياء الصناعية، فإن إطلاق شريحة بعيدة المدى ومُحسّنة التكلفة ليس بالأمر الهيّن. من خلال وضع FG23L كأداة لنشر واسع النطاق أكثر أمانًا وبأسعار معقولة، مثل المدن الذكية وأجهزة الاستشعار الصناعية، تُرسل Silicon Labs رسالة واضحة حول المجالات التي تتوقع فيها نموًا أكثر إثارة في المستقبل.

يأتي إطلاق هذا المنتج في ظلّ فترة عصيبة لشركة سيليكون لابوراتوريز. فقد شهد السهم مكاسب ثابتة، حيث ارتفع بنحو 21% خلال العام الماضي، وحقق عائدًا إيجابيًا حتى الآن هذا العام، حتى مع انخفاضه بنحو 3% خلال الأشهر الثلاثة الماضية. من الواضح أن الزخم قد فتر منذ بداية العام، إلا أن عوامل إيجابية، مثل النمو القوي في الإيرادات السنوية والتركيز المتزايد حديثًا على أسواق الترددات دون الجيجاهيرتز، تُبقي الشركة في مرمى نيران المحللين. بالنسبة للمستثمرين، تُثير التحركات الأخيرة وتطور المشهد التنافسي تساؤلات حول ما إذا كانت أحدث الابتكارات ستُعزز المرحلة التالية من النمو.

مع وضع ذلك في الاعتبار، هل يفتح هذا المنتج الباب أمام دخول بسعر رخيص، أم أن السوق بالفعل يحدد الأسعار في ضوء مستقبل إنترنت الأشياء المشرق الذي تتطلع إليه شركة Silicon Labs؟

الرواية الأكثر شعبية: 11.1% مقومة بأقل من قيمتها الحقيقية

وفقًا للرواية الأكثر شيوعًا، تُقدَّر القيمة العادلة لشركة سيليكون لابوراتوريز بأنها أعلى بنسبة 11.1% من سعر سهمها الحالي. وهذا يشير إلى أن السهم قد يكون أقل من قيمته الحقيقية بكثير في حال تحقيق بعض توقعات النمو.

يُمكّن الطرح المستمر لمنصات لاسلكية جديدة عالية التكامل وكفاءة الطاقة (السلسلة 2 والسلسلة 3) شركة Silicon Labs من زيادة حصتها السوقية، ويدعم ارتفاع متوسط أسعار البيع، مما يُرجّح أن يُحفّز نمو الإيرادات وتحسين هامش الربح الإجمالي. كما أن الاعتماد المتزايد على إنترنت الأشياء الذي يعمل بالبطاريات وتطبيقات الرعاية الصحية المتصلة، بفضل حلول الشركة اللاسلكية منخفضة الطاقة للغاية، يفتح آفاقًا جديدة لأسواق نهائية ذات قيمة أعلى، ويُنوّع مصادر الإيرادات. وهذا يدعم تحسين استدامة الأرباح.

هل تتساءل عن سبب ارتفاع القيمة العادلة لهذه الدرجة؟ أحد المقاييس التي تحظى بمتابعة دقيقة وراء هذا الهدف مرتبط بافتراضات متشددة لنمو الإيرادات والربحية المستقبلية. ما مدى تفاؤل المحللين بشأن قوة أرباح شركة سيليكون لابز المستقبلية وهوامش ربحها؟ يقدم السرد الكامل توقعات مالية جريئة قد تغير وجهة نظرك حول القيمة الحقيقية لهذه الشركة.

النتيجة: القيمة العادلة 150.44 دولارًا (أقل من قيمتها الحقيقية)

اقرأ القصة كاملة وفهم ما وراء التوقعات.

ومع ذلك، فإن تكثيف المنافسة وتحويل الرقائق إلى سلعة أساسية في الصناعة بأكملها قد يشكل تحديًا لقدرة Silicon Labs على الحفاظ على هوامش ربح أعلى ونمو الإيرادات على المدى الطويل.

تعرف على المخاطر الرئيسية التي تحيط بشركة Silicon Laboratories.

وجهة نظر أخرى: هل يروي سعر السهم قصة مختلفة؟

في حين تشير توقعات المحللين إلى أن شركة سيليكون لابس مقومة بأقل من قيمتها الحقيقية، فإن النظر إلى نسبة السعر إلى المبيعات مقارنةً بقطاع أشباه الموصلات الأوسع يُظهر صورةً أكثر تكلفة. هل يعني هذا أن قصة النمو مُضمنة بالفعل، أم أن هناك احتمالًا لمزيد من الارتفاع؟

شاهد ما تقوله الأرقام عن هذا السعر - اكتشف ذلك من خلال تحليلنا التقييمي.

ابقَ على اطلاع دائم بتغيرات مؤشرات التقييم بإضافة شركة Silicon Laboratories إلى قائمة متابعتك أو محفظتك الاستثمارية . أو استكشف أداة الفرز لدينا لاكتشاف شركات أخرى تناسب معاييرك.

بناء مختبرات السيليكون الخاصة بك

إذا كانت لديك وجهة نظرك الخاصة أو ترغب في التعمق في الأرقام بنفسك، يمكنك صياغة سرد شخصي في دقائق معدودة. افعل ذلك على طريقتك .

نقطة البداية الجيدة هي تحليلنا الذي يسلط الضوء على مكافأة رئيسية واحدة يشعر المستثمرون بالتفاؤل بشأنها فيما يتعلق بشركة Silicon Laboratories.

هل تبحث عن المزيد من أفكار الاستثمار الذكية؟

قد يكون سهمك الرابح التالي على بُعد نقرة واحدة. لا تفوّت هذه الفرص الفريدة المُصمّمة خصيصًا للمستثمرين الأذكياء الباحثين عن النمو والابتكار والصحة المالية.

• ابحث عن الشركات التي تستغل الذكاء الاصطناعي لإعادة تشكيل الصناعات الأساسية وإطلاق قيمة جديدة من خلال التحقق من أسهم الذكاء الاصطناعي لدينا.
• اكتشف الجواهر المخفية التي يتم تداولها بأقل من قيمتها الجوهرية وشاهد أي الأسماء يمكن أن تكون جاهزة للانطلاق مع أسهمنا المقومة بأقل من قيمتها الحقيقية بناءً على التدفقات النقدية .
• عزز إمكانات دخلك من خلال تحديد الأسهم ذات الأرباح القوية والعوائد التي تزيد عن 3% باستخدام أسهمنا ذات العائدات > 3% .

هذه المقالة من سيمبلي وول ستريت عامة بطبيعتها. نقدم تحليلات مبنية على بيانات تاريخية وتوقعات محللين فقط، باستخدام منهجية موضوعية، وليست مقالاتنا بمثابة نصائح مالية. لا تُشكل هذه المقالات توصية بشراء أو بيع أي سهم، ولا تأخذ في الاعتبار أهدافك أو وضعك المالي. نهدف إلى تقديم تحليلات طويلة الأجل مُركزة على البيانات الأساسية. يُرجى العلم أن تحليلنا قد لا يأخذ في الاعتبار أحدث إعلانات الشركات المؤثرة على الأسعار أو البيانات النوعية. لا تملك سيمبلي وول ستريت أي حصص في أي من الأسهم المذكورة.