حافظ جاستن بوست، محلل BofA Securities ، على صفقة شراء لشركة Uber Technologies Inc (NYSE: UBER ) ورفع السعر المستهدف من 68 دولارًا إلى 73 دولارًا .

تعكس إعادة التصنيف ارتفاعًا طفيفًا بمقدار 3.5 أضعاف مضاعف الربح/الخسارة الخاص بالتنقل (مقابل 3.0 مرات سابقًا)، نظرًا لتحسن توقعات الهامش ونمو الإعلانات ومكاسب الأسهم العالمية.

وأشار المحلل إلى أن أوبر تفوقت على مؤشر ناسداك في عام 2023 بما يقرب من 80 نقطة (بزيادة 120٪ مقابل 43٪) وتفوقت على أقرانها.

أدى التوسع المتعدد إلى زيادة الاتجاه الصعودي، مع ارتفاع قيمة السيارة/المبيعات الآجلة من 1.3x إلى 2.8x اليوم.

إقرأ أيضاً:   أوبر تودع خدمة توصيل المشروبات الكحولية Drizly في تحول كبير في استراتيجية الأعمال

وبالنظر إلى المستقبل، أشار بوست إلى أن أوبر تقدم واحدة من أفضل ملفات النمو على مدى 3 إلى 5 سنوات في قطاع الإنترنت، مع إمكانية نمو الحجوزات المتوسطة إلى العالية للمراهقين ونمو الأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك بنسبة 30% مع زيادة الهوامش من 3.5% من الحجوزات إلى 7%. .

لقد كان تقدم الهامش هو الموضوع الرئيسي للسهم، ومع العرض القوي للمحرك والجذب الإعلاني، لاحظت Post فرصة لمدة عام آخر من الهوامش الإضافية فوق الهدف طويل المدى البالغ 7٪ (الشارع عند هامش الأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك الإضافي على الحجوزات) .

في حين أن الشريط يصبح أكثر صرامة مع قيام أوبر بإدخال الإعلانات ذات الهامش المرتفع، أشار المحلل إلى وجود إمداد قوي للسائقين، وبيئة تنافسية مستقرة، وخدمات إعلانية جديدة (وشركاء) كمساهمة في توسيع الهامش في عام 2024.

تضمنت أهم العناصر التي نشرتها Post لمكالمة الربع الرابع ويوم المستثمر أي حجوزات سنوية، وإرشادات الأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك، والتوقعات لمستوى أدنى من

الهوامش المتزايدة، وعوائد رأس المال، بالنظر إلى التدفقات النقدية المحسنة، وعروض المنتجات الجديدة، والخدمات الإعلانية، وميزات الاشتراك، وتوقعات تجديد التأمين.

ويتوقع المحلل أن تبلغ إيرادات الربع الرابع 9.81 مليار دولار (مقابل الإجماع البالغ 9.84 مليار دولار) وإيرادات الربع الأول البالغة 10.04 مليار دولار (مقابل الإجماع 9.99 مليار دولار).

تتوقع Post أن تبلغ الحجوزات والأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك للربع الرابع 37.2 مليار دولار و1.24 مليار دولار مقابل 37.1 مليار دولار و1.22 مليار دولار، مع ارتفاع طفيف مدفوع بالتنقل.

المحلل أعلى من Street في الربع الأول ويتوقع أن تبلغ الحجوزات وتوقعات الأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك 37.5 مليار دولار – 38.5 مليار دولار و1.26 مليار دولار – 1.31 مليار دولار مقابل Street عند 37.2 مليار دولار و1.25 مليار دولار.

حركة السعر: انخفض تداول أسهم أوبر بنسبة 0.64% إلى 66.55 دولارًا أمريكيًا في الفحص الأخير يوم الثلاثاء.

الصورة عبر شترستوك