تذبذبت العقود الآجلة للأسهم الأمريكية بين المكاسب والخسائر يوم الخميس، بعد أن أغلقت على ارتفاع يوم الأربعاء. وتباينت أداء العقود الآجلة للمؤشرات المرجعية الرئيسية.

أثارت التقارير التي تفيد باحتمال استعداد الرئيس دونالد ترامب لإقالة رئيس الاحتياطي الفيدرالي جيروم باول من منصبه مخاوف بشأن استقلالية البنك. وأدت هذه المخاوف إلى إقبال واسع النطاق على الذهب وبيع الدولار الأمريكي.

وينتظر المستثمرون نتائج أعمال شركة Netflix Inc. (NASDAQ: NFLX ) وبيانات مبيعات التجزئة لشهر يونيو، المقرر إصدارها في وقت لاحق اليوم.

في غضون ذلك، بلغ عائد سندات الخزانة الأمريكية لأجل عشر سنوات 4.47%، بينما بلغ عائد سندات السنتين 3.91%. وتشير توقعات أداة FedWatch التابعة لمجموعة CME إلى أن الأسواق تتوقع احتمالًا بنسبة 97.4% لإبقاء مجلس الاحتياطي الفيدرالي على أسعار الفائدة الحالية دون تغيير في اجتماعه في يوليو.

سجل كلٌ من صندوق SPDR S&P 500 ETF Trust (المدرج في بورصة نيويورك تحت الرمز SPY ) وصندوق Invesco QQQ Trust ETF (المدرج في بورصة ناسداك تحت الرمز QQQ )، واللذين يتتبعان مؤشري S&P 500 وNasdaq 100 على التوالي، ارتفاعًا طفيفًا في بداية التداول يوم الخميس. وارتفع مؤشر SPY بنسبة 0.075% ليصل إلى 624.69 دولارًا أمريكيًا، بينما ارتفع مؤشر QQQ بنسبة 0.17% ليصل إلى 558.23 دولارًا أمريكيًا، وفقًا لبيانات Benzinga Pro .

إشارات من الجلسة الماضية:

قادت القطاعات المالية والعقارية والرعاية الصحية مكاسب يوم الأربعاء، مما ساهم في إغلاق الأسهم الأمريكية على ارتفاع. إلا أن قطاعي خدمات الطاقة والاتصالات خالفا هذا الاتجاه، وأنهيا تعاملاتهما على انخفاض.

أعلنت مجموعة جولدمان ساكس (المدرجة في بورصة نيويورك بالرمز: GS ) عن نتائج أفضل من المتوقع للربع الثاني، مدفوعةً بمكاسب قوية في قسمي الخدمات المصرفية العالمية والتداول. كما حقق بنك أوف أمريكا (المدرجة في بورصة نيويورك بالرمز: BAC ) أرباحًا مالية قوية في الربع الثاني.

على صعيد البيانات الاقتصادية، استقر مؤشر أسعار المنتجين في يونيو، منخفضًا عن ارتفاع بنسبة 0.3% في مايو، وأقل من توقعات المحللين البالغة 0.2%. وعلى أساس سنوي، ارتفعت أسعار المنتجين بنسبة 2.3%، وهي أبطأ وتيرة منذ سبتمبر 2024، وأقل من نسبة 2.5% التي توقعها الاقتصاديون.

أنهى مؤشر داو جونز تعاملات اليوم على ارتفاع قدره 231 نقطة، أي بنسبة 0.53%، ليصل إلى 44,254.78 نقطة، بينما ارتفع مؤشر ستاندرد آند بورز 500 بنسبة 0.32% ليصل إلى 6,263.70 نقطة. وتقدم مؤشر ناسداك المركب بنسبة 0.25% ليصل إلى 20,730.49 نقطة، كما ارتفع مؤشر راسل 2000 للأسهم الصغيرة بنسبة 0.99% ليغلق عند 2,226.98 نقطة.

رؤى من المحللين:

في حين ذكر الكتاب البيج الذي أصدره بنك الاحتياطي الفيدرالي يوم الأربعاء، أن الشركات التي لم ترفع الأسعار أو تنقل تأثير التعريفات الجمركية إلى عملائها من المرجح أن تتأثر هوامش ربحها.

وقال جيفري روتش ، كبير الاقتصاديين في شركة إل بي إل فاينانشال، لبنزينجا : "ينبغي للمستثمرين أن يتوقعوا ضغطًا على الهامش مع امتناع الشركات عن رفع الأسعار بسبب حساسية العملاء المتزايدة تجاه الأسعار".

كان الرأي السريع الذي قدمه روتش هو أن كتاب بيج بوك يكشف عن "ضغط أكبر على الهامش" في الأشهر المقبلة، محذراً المستثمرين والمستهلكين.

وقال أليكس كوفي ، كبير استراتيجيي التداول والمشتقات في شواب: "نسمع من الكثير من الشركات أن الكثير من الشركات سوف تمتص التعريفات الجمركية في هوامشها بمرور الوقت، ربما لمدة تتراوح بين ثلاث إلى خمس سنوات في بعض الحالات، وستمرر التكاليف ببطء".

في هذه الأثناء، أيد لويس نافيلييه من شركة نافيلييه وشركاه انتقاد ترامب لباول وقال: "من الواضح أن الرئيس ترامب سيواصل مهاجمة رئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي جيروم باول والضغط من أجل تخفيضات متعددة في أسعار الفائدة الرئيسية، لأن أسعار الفائدة المرتفعة تعيق العقارات وغيرها من القطاعات الرئيسية في الاقتصاد الأمريكي".

قال أنجيلو كوركافاس ، من إدوارد جونز، إن نمو الأرباح لمؤشر ستاندرد آند بورز 500 من المتوقع أن يتباطأ في الربع الثاني إلى حوالي 5% مقارنة بأكثر من 10% في الربعين السابقين.

ومع ذلك، قال إن التقديرات تشير إلى نمو بنسبة 8.5% للعام بأكمله، وهو ما إذا تحقق سيكون أعلى من متوسط المؤشر على المدى الطويل البالغ 6.5%.

وأضاف أن "حالة عدم اليقين المستمرة تشير إلى أنه قد يكون هناك المزيد من التقلبات حول هذه التوقعات، ولكن يبدو أن خلفية العام المقبل ستكون أكثر ملاءمة، حيث قد تتسارع أرباح الشركات وسط انخفاض أسعار الفائدة والتحفيز المالي المتواضع من مشروع قانون الضرائب".

انظر أيضًا: كيفية تداول العقود الآجلة

البيانات الاقتصادية القادمة

فيما يلي ما سيراقبه المستثمرون يوم الخميس:

• ستصدر بيانات طلبات البطالة الأولية للأسبوع المنتهي في 5 يوليو، ومبيعات التجزئة في يونيو، ومؤشر أسعار الواردات، واستطلاع التصنيع الصادر عن بنك الاحتياطي الفيدرالي في فيلادلفيا، بحلول الساعة 8:30 صباحًا بالتوقيت الشرقي.
• من المقرر صدور بيانات مخزونات الأعمال لشهر مايو وبيانات مؤشر ثقة بناة المنازل لشهر يوليو بحلول الساعة 10:00 صباحًا بالتوقيت الشرقي.
• ستتحدث محافظ بنك الاحتياطي الفيدرالي أدريانا كوجلر في الساعة 10:00 صباحًا، وستتحدث رئيسة بنك الاحتياطي الفيدرالي في سان فرانسيسكو ماري دالي في الساعة 12:45 ظهرًا، وستتحدث محافظ بنك الاحتياطي الفيدرالي ليزا كوك في الساعة 1:30 ظهرًا، وسيتحدث محافظ بنك الاحتياطي الفيدرالي كريستوفر والر في الساعة 6:30 مساءً بتوقيت شرق الولايات المتحدة.

الأسهم في دائرة الضوء:

• ارتفعت أسهم شركة Netflix Inc. (NASDAQ: NFLX ) بنسبة 0.36% في سوق ما قبل التداول يوم الخميس حيث يتوقع المحللون أن تعلن عن أرباح قدرها 7.06 دولار للسهم على إيرادات قدرها 11.04 مليار دولار بعد جرس الإغلاق.
• ارتفع سهم شركة بيبسيكو (ناسداك: PEP ) بنسبة 0.33% عن المستوى الثابت، حيث من المتوقع أن تُعلن الشركة عن أرباحها قبل جرس الافتتاح. ويتوقع المحللون أرباحًا قدرها 2.03 دولار للسهم الواحد، وإيرادات قدرها 22.29 مليار دولار.
• قفزت أسهم شركة Kopin Corp. (NASDAQ: KOPN ) بنسبة 7.73% بعد إنشاء إطارها البيئي والاجتماعي والحوكمة (ESG) الشامل.
• انخفضت أسهم شركة Crown LNG Holdings Ltd. (NASDAQ: CGBS ) بنسبة 55.26% بعد أن تلقت خطابًا من ناسداك يوم الثلاثاء، يخطر الشركة بعدم امتثالها لقواعد الإدراج في ناسداك 5250 (c) (1) و 5550 (a) (2)، وفقًا لإيداع لجنة الأوراق المالية والبورصات.
• ارتفعت أسهم شركة 22nd Century Group Inc. (NASDAQ: XXII ) بنسبة 172.27% عقب إعلان الشركة عن توسيع الشراكات لمنتجاتها منخفضة النيكوتين القائمة على VLN، وفقًا لبيان الشركة.
• سجلت شركة تايوان لتصنيع أشباه الموصلات المحدودة (YSE: TSM) نموًا في صافي الإيرادات بنسبة 4.50% في الربع المنتهي في يونيو، بزيادة 38.65% عن العام الماضي إلى 933.80 مليار دولار تايواني جديد أو 31.7 مليار دولار أمريكي، متجاوزة التقديرات.
• ارتفعت أسهم شركة AAR Corp. (المدرجة في بورصة نيويورك تحت الرمز: AIR ) بنسبة 4.17% بعد إعلانها عن أرباح فاقت التوقعات للربع الرابع. وتجاوزت الأرباح الفصلية البالغة 1.16 دولار أمريكي للسهم توقعات المحللين البالغة 1.01 دولار أمريكي للسهم.
• انخفضت أسهم شركة يونايتد إيرلاينز القابضة (ناسداك: UAL ) بنسبة 2.94% على الرغم من تحقيقها أرباحًا فاقت التوقعات في الربع الثاني، إلا أنها خفّضت توقعاتها لأرباح العام 2025. كما جاءت مبيعات الشركة دون توقعات السوق.
• وارتفعت أسهم شركة جنرال إلكتريك (NYSE: GE ) بنسبة 1.06% حيث يتوقع المحللون أن تسجل أرباحًا قدرها 1.41 دولارًا للسهم على إيرادات بلغت 9.52 مليار دولار قبل جرس الافتتاح.

السلع والذهب وأسواق الأسهم العالمية:

وارتفعت العقود الآجلة للنفط الخام في جلسة نيويورك المبكرة بنسبة 0.41% لتحوم حول 66.65 دولار للبرميل.

انخفض سعر الذهب الفوري مقابل الدولار الأمريكي بنسبة 0.48% ليحوم حول 3,331.59 دولارًا للأونصة. وكان آخر أعلى مستوى قياسي له عند 3,500.33 دولارًا للأونصة. وارتفع مؤشر الدولار الأمريكي الفوري بنسبة 0.24% ليصل إلى مستوى 98.6320.

أغلقت الأسواق الآسيوية على ارتفاع في معظمها يوم الخميس، باستثناء مؤشري ستاندرد آند بورز بي إس إي سينسكس الهندي وهانغ سنغ في هونغ كونغ. وارتفعت مؤشرات نيكاي 225 الياباني، وASX 200 الأسترالي، وCSI 300 الصيني، وكوسبي الكوري الجنوبي. وشهدت الأسواق الأوروبية ارتفاعًا في معظمها في بداية التداول.

اقرأ التالي:

• يقول خبير في باركليز إن الرسوم الجمركية التي فرضها ترامب على الأدوية قد تؤثر على شركة نوفو نورديسك، ولكن من الصعب التنبؤ بذلك نظرًا لـ"سلاسل التوريد المعقدة" لشركات الأدوية.

الصورة مجاملة: godongphoto / Shutterstock.com