يرجى استخدام متصفح الكمبيوتر الشخصي للوصول إلى التسجيل - تداول السعودية
حسنًا
انتعاش قطاع المرافق العامة مع تعزيز الذكاء الاصطناعي للطلب على الطاقة: 3 صناديق استثمار متداولة تستحق المتابعة
Constellation Energy Group Inc. -7.03%
GE Vernova Inc. Common Stock -4.61%
نكست إرا إنرجي إنك +0.54%
فيسترا -2.58%
Fidelity MSCI Utilities Inde -0.52%
Constellation Energy Group Inc. CEG | 351.98 | -7.03% |
GE Vernova Inc. Common Stock GEV | 671.71 | -4.61% |
نكست إرا إنرجي إنك NEE | 81.65 | +0.54% |
فيسترا VST | 170.10 | -2.58% |
Fidelity MSCI Utilities Inde FUTY | 55.47 | -0.52% |
شهدت شركات المرافق، التي كانت الأكثر تأخراً في مؤشر ستاندرد آند بورز 500 في عام 2023، انتعاشاً ملحوظاً في عام 2024، مدعومة بالطلب المتزايد على الكهرباء الناجم عن اتجاهات الذكاء الاصطناعي والكهرباء وإزالة الكربون.
ومن بين المستفيدين من هذا الزخم صناديق الاستثمار المتداولة التي تتعرض لأسهم المرافق مثل GE Vernova (NYSE: GEV )، و Vistra Corp. (NYSE: VST )، و NextEra Energy (NYSE: NEE )، والتي قد تجني فوائد احتياجات الطاقة المتزايدة لمراكز البيانات.
وتشمل صناديق الاستثمار المتداولة الثلاثة التي يمكنها الاستفادة من هذا الاتجاه صندوق SPDR لقطاع المرافق المختار (NYSE: XLU )، وصندوق Vanguard Utilities ETF (NYSE: VPU )، وصندوق Fidelity MSCI Utilities Index ETF (NYSE: FUTY )، حيث يقدم كل منها طريقة للاستثمار في مجموعة من الشركات التي تدعم العمليات كثيفة الاستهلاك للطاقة في مراكز البيانات.
انظر أيضًا: محلل يتوقع "ارتفاعًا متزايدًا" في قطاع أشباه الموصلات في عام 2025: 2 من أفضل الأسهم التي يمكن اختيارها، و2 يجب تجنبهما
إن صندوق SPDR لقطاع المرافق المختار، الذي تبلغ نسبة نفقاته 0.09% فقط وأصوله التي تديرها 16.39 مليار دولار، يحمل وعدًا. وتعد NextEra و Constellation Energy (NASDAQ: CEG ) وVistra من بين أكبر الاستثمارات في هذا الصندوق، والذي يعكس مؤشر قطاع المرافق المختار كمعيار مرجعي.
تبلغ نسبة المصروفات في صندوق Vanguard Utilities ETF 0.10% ويبلغ إجمالي الأصول المدارة 8.8 مليار دولار. كما يمنح هذا الصندوق وزنًا كبيرًا لـ NextEta وConstellation وVistra.
يتعرض صندوق Fidelity MSCI Utilities Index ETF أيضًا لشركات Nextra وConstellation وVistra، ويحمل نسبة نفقات تبلغ 0.08%.
لماذا تزدهر المرافق العامة؟
كثيراً ما نسمع هذه الأيام عبارة "البيانات هي النفط الجديد"، وكثيراً ما يتم تجاهل مراكز البيانات، العمود الفقري للعالم الرقمي، باعتبارها مستهلكاً للطاقة. إن دعم الاتصالات في الوقت الفعلي وتخزين البيانات والعمليات القائمة على السحابة لتشغيل تقنيات مثل الهواتف الذكية والأجهزة المتصلة يتطلب كميات هائلة من الكهرباء، وهناك قطاع واحد تعتمد عليه مراكز البيانات في الحصول على الطاقة ــ مقدمو الخدمات العامة.
وفقا لوكالة الطاقة الدولية، تشكل مراكز البيانات وشبكات نقل البيانات ما بين 1% و1.5% من استخدام الكهرباء في العالم.
إن التكامل المتزايد للذكاء الاصطناعي، الذي يعتمد على العمليات الحسابية كثيفة الاستهلاك للطاقة، يعزز هذا الطلب بشكل أكبر. ومن المتوقع الآن أن يرتفع نمو الطلب على الطاقة لشركات المرافق العامة - الذي ظل راكدًا تاريخيًا عند 1%-2% سنويًا - إلى حوالي 6-8% سنويًا على مدى العقد المقبل، مدفوعًا بهذه الاتجاهات التكنولوجية، وفقًا لتقرير شركة فيديليتي للاستثمارات.
إن قطاع المرافق العامة هو تقليديا قطاع دفاعي يتمتع بالاستقرار وحساسية أقل للتقلبات الاقتصادية، كما يتضح من "بيتا أقل نسبيا مقارنة بالقطاعات الأخرى في السوق الواسعة"، وفقا لشركة فيديليتي.
وقد جذبت هذه العوامل اهتمام المستثمرين خلال عام ديناميكي. فوفقًا لتقرير ديلويت، من المتوقع أن يزيد استهلاك الطاقة السنوي لمراكز بيانات الذكاء الاصطناعي بمقدار 10 مرات اعتبارًا من عام 2022 ليصل إلى 90 تيراواط في الساعة بحلول عام 2026. ويبدو أن قطاع المرافق وصناديق الاستثمار المتداولة المعرضة له في مسار تصاعدي.
انظر التالي:
- كيف يمكن لـ "اقتصاديات ترامب الماغنطيسية" أن تدعم صناديق الاستثمار المتداولة التي تركز على الصناعات
الصورة: Sundry Photography/ Shutterstock.com
