في حين أنه سيكون هناك العديد من الوقائع المنظورة للمستثمرين على مدار العام المقبل، فمن المرجح أن تكون الانتخابات الرئاسية لعام 2024 واحدة من أكبرها.

إليك ما يظهره التاريخ حول الاستثمار في سنوات الانتخابات الرئاسية.

ماذا حدث: سلط الرئيس جو بايدن الضوء مؤخرًا على أعلى مستوياته على الإطلاق لسوق الأوراق المالية في مقطع فيديو انتخابي، الأمر الذي لفت انتباه الناخبين والرئيس السابق دونالد ترامب.

بينما تغلق مؤشرات سوق الأسهم عام 2023 بالقرب من أعلى مستوياتها على الإطلاق، إلا أنه يأتي مع ارتفاع معدلات التضخم وبعد عام 2022 شهد أحد أسوأ أعوامه بالنسبة للأسهم منذ عقود.

ارتفع مؤشر S&P 500 بنسبة 37.4% خلال السنة الأولى لبايدن في منصبه، وهو أفضل عائد سوقي لمدة عام واحد في عهد رئيس منذ هاري ترومان في عام 1945.

وفي عام 2022، شهد مؤشر S&P 500 انخفاضًا بأكثر من 19%، وهو ما يمثل أكبر انخفاض سنوي منذ عام 2009.

ارتفع صندوق SPDR S&P 500 ETF Trust (NYSE: SPY )، الذي يتتبع مؤشر S&P 500، بنسبة 23.7٪ منذ أن تولى بايدن الرئاسة. سيمثل العائد على مدار العامين الماضيين تقريبًا متوسط ربح سنوي يبلغ حوالي 11.9٪.

خلال السنوات الأربع التي قضاها ترامب كرئيس، حقق مؤشر ستاندرد آند بورز 500 متوسط مكاسب سنوية بلغت 14.5%. ارتفع صندوق SPDR S&P 500 ETF Trust بنسبة 67٪ تقريبًا خلال السنوات الأربع التي قضاها ترامب في منصبه، مما يجعلها واحدة من أفضل عوائد أربع سنوات لسوق الأوراق المالية في التاريخ الحديث.

في حين أن الفترة التي قضاها ترامب وبايدن كرئيسين كانت خلال فترات تفوق الأداء في سوق الأسهم، إلا أن التاريخ يظهر أن سنوات الانتخابات الرئاسية غالبًا ما تتفوق على متوسط السوق الإجمالي.

رابط ذو صلة: ترامب يتفوق الآن على بايدن في جميع الولايات السبع المتأرجحة، يقول أحد الاستطلاعات: هذه هي المقدمة، لماذا يجب أن يشعر الرئيس الحالي بالقلق

عوائد مؤشر S&P 500: لا يزال مؤشر S&P 500 أحد أكبر مؤشرات سوق الأسهم للمستثمرين، والذي يتتبع أداء 500 من أكبر الشركات الأمريكية.

على مدار آخر 16 عامًا من الانتخابات الرئاسية، ارتفع مؤشر S&P 500 بمقدار 14 عامًا كاملاً، وفقًا لبارتشارت . إن سنتي الانتخابات الرئاسية الوحيدتين خلال السنوات الستين الماضية التي شهدت انخفاض مؤشر ستاندرد آند بورز 500 كانتا الأزمة المالية العالمية وفقاعة الدوت كوم.

1960 : +0.5%، انتخاب كينيدي (ديمقراطي).

1964 : +16.5%، انتخاب جونسون (ديمقراطي).

1968 : +11.1%، انتخاب نيكسون (جمهوري).

1972 : +19.0%، انتخاب نيكسون (جمهوري).

1976 : +23.8%، انتخاب كارتر (ديمقراطي).

1980 : +32.4%، انتخاب ريغان (جمهوري).

1984 : +6.3%، انتخاب ريغان (جمهوري).

1988: +16.8%، انتخاب بوش الأب (على اليمين).

1992 : +7.7%، انتخاب كلينتون (ديمقراطي).

1996 : +23.1%، انتخاب كلينتون (ديمقراطي).

2000 : -9.1%، انتخاب بوش دبليو (جمهوري).

2004 : +10.9%، انتخاب بوش دبليو (جمهوري).

2008: -37.0%، انتخاب أوباما (ديمقراطي).

2012 : +16.0%، انتخاب أوباما (ديمقراطي).

2016 : +12.0%، انتخاب ترامب (على اليمين).

2020 : +18.4%، انتخاب بايدن (ديمقراطي).

متوسط عائد مؤشر ستاندرد آند بورز 500 في سنوات الانتخابات الرئاسية المبينة أعلاه هو 10.5%. وباستثناء الأزمة المالية العالمية وفقاعة الدوت كوم، ارتفع مؤشر ستاندرد آند بورز 500 بمتوسط 15.3%.

حقق مؤشر ستاندرد آند بورز 500 متوسط مكاسب سنوية بلغت 10.1% من عام 1957 حتى عام 2022، مما يعني أن سنوات الانتخابات الرئاسية تفوق المكاسب السنوية العادية.

عوائد متوسط داو جونز الصناعي: في حين شهد مؤشر ستاندرد آند بورز 500 سنوات من الأداء المتفوق في سنوات الانتخابات الرئاسية، كان متوسط داو جونز الصناعي أكثر من مجرد حقيبة مختلطة.

يمكن للمستثمرين التعرض للمؤشر، الذي يتتبع 30 سهمًا أمريكيًا ممتازًا ويتم ترجيح الأسعار، مع العديد من صناديق الاستثمار المتداولة بما في ذلك SPDR Dow Jones Industrial Average ETF Trust (NYSE: DIA ).

فيما يلي العوائد السنوية لمؤشر داو جونز الصناعي في سنوات الانتخابات الرئاسية:

1960 : -9.3%

1964: +14.6%

1968 : +4.3%

1972 : +14.6%

1976 : +17.9%

1980 : +14.9%

1984 : -3.7%

1988 : +11.9%

1992 : +4.2%

1996 : +26.0%

2000 : -6.2%

2004 : +3.2%

2008 : -33.8%

2012 : +7.3%

2016 : +13.4%

2020: +7.3%

شهد مؤشر داو جونز الصناعي عائدًا سلبيًا في أربع من آخر 16 سنة انتخابية رئاسية. ويبلغ متوسط عائد مؤشر داو جونز الصناعي +5.4% على مدى السنوات الـ 16 الماضية من الانتخابات الرئاسية.

عوائد ناسداك 100 : تم إنشاء مؤشر ناسداك 100 عام 1985 ويضم 100 من أكبر الشركات غير المالية المدرجة في بورصة ناسداك. غالبًا ما يتم تتبع المؤشر من خلال صناديق الاستثمار المتداولة مثل Invesco QQQ Trust Series 1 (NASDAQ: QQQ ) وهو مرجح بشكل كبير نحو قطاع التكنولوجيا.

مع حجم عينة أصغر، فإن عوائد مؤشر ناسداك 100 في سنوات الانتخابات الرئاسية هي:

1988 : +13.5%

1992 : +8.9%

1996 : +42.5%

2000 : -36.8%

2004 : +10.4%

2008 : -41.9%

2012 : +16.8%

2016: +5.9%

2020 : +47.6%

انخفض مؤشر ناسداك 100 في اثنتين من سنوات الانتخابات الرئاسية التسع منذ إنشاء المؤشر. ويبلغ متوسط عائد مؤشر ناسداك 100 في سنوات الانتخابات الرئاسية 7.4%.

سبب أهميته: يظل الاقتصاد قضية رئيسية بالنسبة للناخبين قبل انتخابات عام 2024. وجدت دراسة حديثة أجرتها شركة Morning Consult أن الاقتصاد هو القضية الأعلى تقييمًا من قبل الناخبين بنسبة 73٪ من الناخبين المسجلين على المستوى الوطني.

وكان أداء سوق الأسهم خلال الرئاسات السابقة موضوعا ساخنا بين بايدن وترامب.

وأظهرت البيانات أن سنوات الانتخابات الرئاسية تتفوق بغض النظر عمن تم انتخابه. بناءً على البيانات المذكورة أعلاه، يمكن أن يتصدر مؤشر S&P 500 الطريق في عام 2024، يليه مؤشر ناسداك 100 ومؤشر داو جونز الصناعي.

اقرأ التالي: انتقام ترامب مقابل. لا شيء لبايدن: استطلاع جديد للانتخابات لعام 2024 يجد أن الناخبين يربطون حملة الرئيس السابق بـ "السلطة" و"الدكتاتورية"

الصورة: شترستوك