لسوء الحظ بالنسبة لبعض المساهمين، انخفض سعر سهم LogicMark, Inc. ( NASDAQ:LGMK ) بنسبة 31% في الأيام الثلاثين الماضية، مما أدى إلى إطالة الألم الأخير. بالنسبة لأي مساهمين طويلي الأجل، ينهي الشهر الأخير عامًا لن ينساه أحد من خلال تأمين انخفاض سعر السهم بنسبة 93%.

بعد الانخفاض الكبير في الأسعار، قد تبدو LogicMark فرصة شراء قوية في الوقت الحالي مع نسبة السعر إلى المبيعات (أو "P/S") التي تبلغ 0.4x، مع الأخذ في الاعتبار أن ما يقرب من نصف جميع الشركات في صناعة المعدات الطبية في الولايات المتحدة لديها نسب سعر إلى مبيعات أعلى من 3.4x وحتى نسبة سعر إلى مبيعات أعلى من 8x ليست غير عادية. على الرغم من أنه ليس من الحكمة أن نأخذ نسبة السعر إلى المبيعات بالقيمة الاسمية حيث قد يكون هناك تفسير لسبب محدوديتها.

كيف كان أداء LogicMark في الآونة الأخيرة؟

لا شك أن النمو الأخير في الإيرادات الذي حققته شركة LogicMark لابد وأن يُعَد مرضيًا إن لم يكن مذهلاً. وربما يعتقد السوق أن أداء الإيرادات الأخير قد يكون أقل من أرقام الصناعة في المستقبل القريب، مما يؤدي إلى انخفاض نسبة السعر إلى المبيعات. وسوف يأمل أولئك المتفائلون بشأن LogicMark ألا يكون هذا هو الحال، حتى يتمكنوا من شراء السهم بتقييم أقل.

على الرغم من عدم وجود تقديرات محللين متاحة لشركة LogicMark، يمكنك إلقاء نظرة على هذا التصور المجاني الغني بالبيانات لمعرفة أداء الشركة من حيث الأرباح والإيرادات والتدفق النقدي.

هل هناك أي توقعات لنمو الإيرادات لشركة LogicMark؟

إن نسبة السعر إلى المبيعات لشركة LogicMark ستكون نموذجية لشركة من المتوقع أن تحقق نموًا ضعيفًا للغاية أو حتى انخفاضًا في الإيرادات، والأهم من ذلك، أن يكون أداؤها أسوأ بكثير من الصناعة.

وبالنظر إلى الماضي، فقد حقق العام الماضي زيادة جيدة بلغت 4.4% في إيرادات الشركة. ومع ذلك، لم يكن هذا كافياً، حيث شهدت آخر فترة ثلاث سنوات انخفاضاً غير سار بنسبة 1.0% في الإيرادات. وبالتالي، كان المساهمون ليشعروا بالإحباط بشأن معدلات نمو الإيرادات في الأمد المتوسط.

وعلى النقيض من الشركة، من المتوقع أن ينمو بقية القطاع بنسبة 9.1% خلال العام المقبل، وهو ما يضع انخفاض إيرادات الشركة في الأمد المتوسط الأخير في منظور صحيح.

وبناءً على هذه المعلومات، لا نستغرب أن تتداول LogicMark عند سعر بيع أقل من سعر السوق. ومع ذلك، نعتقد أن تقلص الإيرادات من غير المرجح أن يؤدي إلى استقرار سعر البيع على المدى الأبعد، وهو ما قد يؤدي إلى خيبة أمل المساهمين في المستقبل. وحتى مجرد الحفاظ على هذه الأسعار قد يكون من الصعب تحقيقه، حيث أن اتجاهات الإيرادات الأخيرة تثقل كاهل الأسهم بالفعل.

النقطة الرئيسية

لقد هبطت أسهم شركة LogicMark بشكل حاد، وتبعها في ذلك ارتفاع نسبة السعر إلى المبيعات. ورغم أن نسبة السعر إلى المبيعات لا ينبغي أن تكون العامل الحاسم في تحديد ما إذا كنت ستشتري سهمًا أم لا، فإنها تشكل مقياسًا قويًا لتوقعات الإيرادات.

وكما توقعنا، كشف فحصنا لشركة LogicMark أن انكماش إيراداتها على المدى المتوسط يساهم في انخفاض نسبة السعر إلى المبيعات، نظرًا لأن الصناعة على وشك النمو. في الوقت الحالي، يقبل المساهمون نسبة السعر إلى المبيعات المنخفضة لأنهم يعترفون بأن الإيرادات المستقبلية ربما لن تقدم أي مفاجآت سارة أيضًا. وفي ظل الظروف الحالية، يبدو من غير المرجح أن يشهد سعر السهم أي حركة كبيرة في أي اتجاه في المستقبل القريب إذا استمرت اتجاهات الإيرادات المتوسطة الأجل الأخيرة.

من الضروري دائمًا مراعاة شبح المخاطرة الاستثمارية الذي يلوح في الأفق. لقد حددنا 4 علامات تحذيرية باستخدام LogicMark ، ويجب أن يكون فهمها جزءًا من عملية الاستثمار الخاصة بك.

إذا لم تكن متأكدًا من قوة أعمال LogicMark ، فلماذا لا تستكشف قائمتنا التفاعلية للأسهم ذات الأساسيات التجارية القوية لبعض الشركات الأخرى التي ربما فاتتك.

هذه المقالة التي نشرتها سيمبلي وول ستريت هي مقالة عامة بطبيعتها. نحن نقدم تعليقات تستند إلى بيانات تاريخية وتوقعات محللين باستخدام منهجية غير متحيزة فقط ولا تهدف مقالاتنا إلى تقديم نصيحة مالية. لا تشكل توصية بشراء أو بيع أي سهم، ولا تأخذ في الاعتبار أهدافك أو وضعك المالي. نهدف إلى تزويدك بتحليل طويل الأجل مدفوعًا بالبيانات الأساسية. يرجى ملاحظة أن تحليلنا قد لا يأخذ في الاعتبار أحدث إعلانات الشركات الحساسة للسعر أو المواد النوعية. ليس لدى سيمبلي وول ستريت أي موقف في أي من الأسهم المذكورة.