بعض الأسهم يُفضّل تجنّبها. يؤلمنا بشدة رؤية زملاءنا المستثمرين يتكبدون خسائر. فكّروا في أولئك الذين احتفظوا بأسهم شركة Standard BioTools Inc. ( NASDAQ:LAB ) لخمس سنوات كاملة، حيث انخفض سعر السهم بنسبة 79%. ولا يقتصر الضرر على المساهمين طويلي الأجل، إذ انخفض السهم بنسبة 64% خلال العام الماضي. علاوة على ذلك، انخفض بنسبة 29% خلال ربع سنة تقريبًا. هذا ليس بالأمر المفرح للمساهمين. تجدر الإشارة إلى أن الشركة أعلنت عن نتائجها مؤخرًا نسبيًا، والسوق غير راضٍ عنها. يمكنكم الاطلاع على أحدث الأرقام في تقرير الشركة .

وبما أن الأسبوع الماضي كان صعبًا على المساهمين، فلنبحث في الأساسيات ونرى ما يمكننا تعلمه.

بما أن شركة Standard BioTools لم تحقق أرباحًا خلال الاثني عشر شهرًا الماضية، فسنركز على نمو الإيرادات لتكوين نظرة سريعة على تطور أعمالها. بشكل عام، يُتوقع من الشركات التي لا تحقق أرباحًا أن تحقق نموًا في الإيرادات سنويًا، وبمعدلات جيدة. بعض الشركات مستعدة لتأجيل تحقيق الربحية لزيادة إيراداتها بشكل أسرع، ولكن في هذه الحالة، يُتوقع تحقيق نمو جيد في الإيرادات لتعويض نقص الأرباح.

على مدار خمس سنوات، نمت إيرادات شركة Standard BioTools بنسبة 3.1% سنويًا. وهذا ليس معدل نمو مرتفعًا جدًا بالنظر إلى أنها لا تحقق أرباحًا. ليس من المؤكد أن انخفاض سعر السهم بنسبة 12% سنويًا كان مُستحقًا تمامًا، ولكن السوق مُحبط بلا شك. سنكون حذرين للغاية بشأن هذا الأمر، على الرغم من أن عمليات البيع قد تكون شديدة للغاية. عادةً ما تحتاج شركة كهذه إلى تحقيق أرباح قبل أن تحظى بقبول مستثمرين جدد.

يمكنك أن ترى أدناه كيف تغيرت الأرباح والإيرادات بمرور الوقت (اكتشف القيم الدقيقة بالنقر فوق الصورة).

منظور مختلف

انخفضت أسهم مساهمي Standard BioTools بنسبة 64% هذا العام، لكن السوق نفسه ارتفع بنسبة 11%. حتى أسعار أسهم الشركات الجيدة تنخفض أحيانًا، لكننا نرغب في رؤية تحسن في المؤشرات الأساسية للشركة قبل أن نبالغ في الاهتمام بها. للأسف، قد يشير أداء العام الماضي إلى تحديات لم تُحل، نظرًا لأنه كان أسوأ من الخسارة السنوية البالغة 12% خلال نصف العقد الماضي. ندرك أن بارون روتشيلد قد نصح المستثمرين بالشراء عند حدوث فوضى عارمة، لكننا نحذر من أنه يجب على المستثمرين التأكد أولًا من شراء شركة عالية الجودة. مع أنه من المهم مراعاة التأثيرات المختلفة التي يمكن أن تُحدثها ظروف السوق على سعر السهم، إلا أن هناك عوامل أخرى أكثر أهمية. ولهذا الغرض، يجب أن تكون على دراية بعلامة التحذير الوحيدة التي رصدناها في Standard BioTools .

إذا كنت مثلي، فلن ترغب في تفويت هذه القائمة المجانية للشركات الصغيرة ذات القيمة المنخفضة التي يشتريها المطلعون.

يرجى ملاحظة أن عوائد السوق المذكورة في هذه المقالة تعكس متوسط عوائد السوق المرجحة للأسهم التي يتم تداولها حاليًا في البورصات الأمريكية.

هذه المقالة من سيمبلي وول ستريت ذات طابع عام. نقدم تعليقاتنا بناءً على بيانات تاريخية وتوقعات محللين فقط، مستخدمين منهجية موضوعية، وليست مقالاتنا بمثابة نصائح مالية. لا تُشكل هذه المقالات توصية بشراء أو بيع أي سهم، ولا تأخذ في الاعتبار أهدافك أو وضعك المالي. نهدف إلى تقديم تحليلات طويلة الأجل مُركزة على البيانات الأساسية. يُرجى العلم أن تحليلنا قد لا يأخذ في الاعتبار أحدث إعلانات الشركات المؤثرة على الأسعار أو البيانات النوعية. لا تملك سيمبلي وول ستريت أي حصص في أي من الأسهم المذكورة.