تُؤدي مخاطر التضخم العالمي المتزايدة، المرتبطة بارتفاع تكاليف الطاقة، إلى ارتفاع عوائد السندات وعلاوات المخاطر. هذا التحول يُبقي الأنظار مُسلطة على القطاعات المرتبطة بالإنفاق الحكومي، حيث يتأثر الطلب فيها غالبًا بالسياسات الحكومية أكثر من تأثره بثقة المستهلك. وتندرج أسهم قطاع الطيران والدفاع ضمن هذه القطاعات. تُسلط هذه المقالة الضوء على ثلاثة أسهم من أداة فحص أسهم قطاع الطيران والدفاع لدينا، والتي يُمكن أن تُساعدك في البحث في هذا المجال بشكل أكثر فعالية.

إن أسهم شركات الطيران والدفاع الثلاثة المذكورة أدناه ليست سوى عينة صغيرة. يُظهر البحث الكامل 307 شركات أخرى بمعلومات تفصيلية مماثلة غير مشمولة في هذه المقالة. لتحديد وتحليل الأفكار التي تناسب استراتيجية محفظتك الاستثمارية، انتقل مباشرةً إلى أداة البحث عن أسهم شركات الطيران والدفاع .

نظرة عامة: تقوم شركة Red Cat Holdings بتصميم وتصنيع طائرات بدون طيار تكتيكية صغيرة وسفن سطحية غير مأهولة لأغراض الدفاع والأمن القومي والمستخدمين التجاريين، حيث تقدم منصات مثل Black Widow وTEAL 2 وFANG وBlue Ops للاستطلاع والمراقبة ودعم المهام في المجالات الجوية والبحرية.

العمليات: تحقق شركة Red Cat Holdings حوالي 72 مليون دولار أمريكي من الإيرادات من المنتجات الترفيهية، وكلها من عملاء في الولايات المتحدة.

القيمة السوقية: 1.7 مليار دولار أمريكي

تتبوأ شركة ريد كات هولدينغز مكانةً محوريةً في مجالات الطائرات المسيّرة والذكاء الاصطناعي والإنفاق الدفاعي، ما جعلها محط أنظار المستثمرين مجدداً بعد فرض الولايات المتحدة تعريفات جمركية جديدة على واردات الطائرات المسيّرة ومكوناتها، والقفزة الكبيرة في إيراداتها السنوية، والتي تعود إلى تسريع عمليات التسليم وتوسيع قاعدة عملائها. وتعمل الشركة على تطوير أنظمة ذاتية التشغيل جوية وبحرية، من خلال منتجات مثل بلاك ويدو وهيلكات وبلو أوبس للمركبات السطحية غير المأهولة، بدعم من شراكات مع جهات مثل بالانتير وإيروفيرونمنت. ومع ذلك، لا تزال الشركة تُسجّل خسائر فادحة ومضاعف سعر/مبيعات مرتفع، إلى جانب عمليات تخفيف حصص المساهمين وبيع الأسهم من قِبل المطلعين مؤخراً. ويرى المحللون مجالاً للنمو، وقد أكدت الإدارة مجدداً توقعاتها الطموحة للإيرادات. في الوقت نفسه، فإن مزيج النمو السريع والخسائر المتزايدة والضجيج الإداري يجعل هذه الشركة جديرة بالدراسة المتأنية من قِبل المستثمرين قبل اتخاذ أي قرار استثماري.

تقع شركة ريد كات هولدينغز في نقطة التقاء الطائرات المسيّرة والذكاء الاصطناعي وميزانيات الدفاع، لكنّ القصة الحقيقية قد تكمن في مدى توافق التوقعات مع مخاطر التنفيذ. اطّلع على توقعات المحللين لشركة ريد كات هولدينغز لترى ما قد يغفله المحللون حاليًا.

قم ببناء نظام الدفاع الخاص بك وجهاز فحص الطائرات بدون طيار

ظهرت أسهم شركة Red Cat Holdings، بالإضافة إلى سهمي شركتي الطيران والدفاع الأخريين المذكورتين في هذه المقالة، من خلال أداة فرز واحدة، لكن القيمة الحقيقية تكمن في تخصيص معايير الفرز بنفسك. استخدم أداة الفرز المرنة لدينا لدمج معايير التقييم والنمو والجودة والمخاطر، أو استفد من أفكارنا الاستثمارية المختارة للحصول على نقاط انطلاق جاهزة.

نبذة عامة: تُوفر شركة ريدواير البنية التحتية الفضائية والتقنيات الفضائية الحيوية، بدءًا من أجهزة الاستشعار والإلكترونيات الجوية والكاميرات وصولًا إلى حمولات بيئة انعدام الجاذبية والتصنيع في الفضاء، وتخدم عملاء حكوميين وتجاريين في الولايات المتحدة وأوروبا وأسواق دولية أخرى. كما تُوفر الشركة أنظمة جوية بدون طيار ومنصات ذاتية التشغيل تدعم مهام الاستخبارات والمراقبة والاستطلاع في مختلف المجالات الدفاعية.

العمليات: تحقق شركة Redwire حوالي 208.9 مليون دولار أمريكي من الإيرادات من قطاع الفضاء و217.4 مليون دولار أمريكي من تكنولوجيا الدفاع، مع حوالي 245.5 مليون دولار أمريكي من الولايات المتحدة، و149.4 مليون دولار أمريكي من أوروبا و31.3 مليون دولار أمريكي من مناطق أخرى.

القيمة السوقية: 3.4 مليار دولار أمريكي

تستقطب شركة ريدواير اهتمامًا متزايدًا نظرًا لموقعها الاستراتيجي في قلب تزايد الإنفاق على البنية التحتية الفضائية والطلب المتنامي على أنظمة الدفاع والطائرات المسيّرة. وتشير إيراداتها الفصلية القياسية، وحجم عقودها المتراكمة، وفوزها بصفقات ضخمة، مثل صفقات الطائرات المسيّرة بملايين الدولارات مع أحد عملاء الناتو، وجائزة بقيمة 981 مليون دولار أمريكي من قيادة أنظمة الفضاء، إلى أن تقنيتها تُدمج في برامج طويلة الأجل. في الوقت نفسه، لا تزال الشركة تُسجّل خسائر، وتعتمد على تمويل خارجي عالي المخاطر، وأصدرت أسهمًا جديدة، لذا يبقى تخفيف قيمة الأسهم والربحية من الاعتبارات الأساسية. بالنسبة للمستثمرين الذين يُقيّمون أسهم قطاعي الفضاء والدفاع، يُعدّ هذا القطاع مثالًا على الشركات التي قد يكون فيها زخم العقود، والمرافق الجديدة، ومنتجات مثل SpaceMD عوامل مهمة للتحليل.

يشير زخم عقود Redwire وحضورها في السوق إلى قصة قد تكون أكبر من مجرد عناوين الأخبار الحالية. استعرض المكافأتين الرئيسيتين وثلاث علامات تحذيرية هامة (اثنتان منها خطيرتان!) لتكتشف ما قد يُشكّل الفصل القادم بهدوء.

نظرة عامة: تقوم شركة Rocket Lab بتصميم وتصنيع الصواريخ الصغيرة والمتوسطة الحجم والأقمار الصناعية ومكونات المركبات الفضائية، كما تقدم خدمات الإطلاق بالإضافة إلى خدمات إدارة المدار وخدمات الكوكبات للعملاء الرئيسيين في القطاعات التجارية والحكومية والفضاء في جميع أنحاء العالم.

العمليات: تحقق شركة روكيت لاب حوالي 544 مليون دولار أمريكي من الإيرادات من أنظمة الفضاء و 225 مليون دولار أمريكي من خدمات الإطلاق.

القيمة السوقية: 48 مليار دولار أمريكي

تُتيح شركة روكيت لاب للمستثمرين فرصة الاستثمار في كلا جانبي البنية التحتية الفضائية، حيث يأتي ثلثا إيراداتها تقريبًا من أنظمة الفضاء، والباقي من عمليات الإطلاق. وتسعى الشركة إلى توسيع نطاق أعمالها من خلال صاروخ نيوترون، والاستحواذ على شركة إيريديوم، وعقود مثل برنامج فلاتلايتس التابع لقوة الفضاء بقيمة 397 مليون دولار أمريكي، وصفقة إطلاق شبه مداري بقيمة 266 مليون دولار أمريكي. يُتداول سهم الشركة حاليًا بأقل من بعض تقديرات التدفقات النقدية المخصومة، على الرغم من توقعات نمو الإيرادات والأرباح بمعدلات تتجاوز 10%. ومع ذلك، لا تزال الشركة تُسجّل خسائر، وتعتمد كليًا على تمويل خارجي عالي المخاطر، وتشهد عمليات تخفيف قيمة الأسهم وبيعًا من قِبل المُطلعين. إذا كنت مهتمًا بشركة تسعى لبناء منصة فضائية متكاملة رأسيًا، فإن روكيت لاب تُقدّم فرصة استثمارية تستحق التدقيق في تفاصيلها.

غالباً ما يُخفي سعي شركة روكيت لاب لبناء بنية تحتية فضائية متكاملة، بدءاً من الإطلاق وصولاً إلى المركبة الفضائية، ما هو الأهم في المرحلة المقبلة. راجع توقعات المحللين لشركة روكيت لاب لتحديد مواطن الاختلاف بين التوقعات والمخاطر.

البحث عن بدائل قبل أن يتحرك الحشد

الأفكار الجديدة تنتشر بسرعة. تكتسب الأسهم الرائجة زخماً، بينما تبقى الأسهم المتأخرة بعيدة عن الأنظار في الوقت الحالي. استعرض هذه المجموعات المختارة من الأسهم قبل فوات الأوان.

• حدد الشركات المرتبطة باتجاهات الذكاء الاصطناعي من خلال مسح الشركات الصغيرة الثلاثين العاملة في مجال الذكاء الاصطناعي، وتعرف على اللاعبين الأصغر حجماً الذين تم تسليط الضوء عليهم كمساهمين محتملين في الموجة التالية من النمو.
• استكشف فرص الدخل مع أفضل 10 أسهم توزيعات أرباح ، وقم بتقييم أي من الأسهم ذات العائد المرتفع يبدو أنها تمتلك خصائص تدعم ملفاتها الحالية.
• راقب أين يمكن أن يتحول رأس المال لاحقًا من خلال مراجعة أفضل 28 سهمًا من أسهم المعادن الأرضية النادرة، وانظر إلى المنتجين الذين تم تحديدهم كمستفيدين محتملين في حالة تغير ظروف الطلب.

هذا المقال من Simply Wall St ذو طبيعة عامة. نقدم تعليقاتنا بناءً على البيانات التاريخية وتوقعات المحللين فقط، باستخدام منهجية محايدة، ولا يُقصد بمقالاتنا أن تكون نصائح مالية. لا يُشكل هذا المقال توصيةً بشراء أو بيع أي سهم، ولا يأخذ في الاعتبار أهدافك أو وضعك المالي. نهدف إلى تزويدك بتحليلات طويلة الأجل مدفوعة بالبيانات الأساسية. يُرجى ملاحظة أن تحليلنا قد لا يأخذ في الاعتبار آخر إعلانات الشركات الحساسة للسعر أو المعلومات النوعية. لا تمتلك Simply Wall St أي أسهم في أي من الشركات المذكورة.