شهد سوق الأسهم الأمريكية أداءً قويًا مؤخرًا، حيث ارتفع بنسبة 1.2% خلال الأسبوع الماضي، وبنسبة مذهلة بلغت 27% على مدار العام الماضي، مع توقعات بنمو الأرباح بنسبة 17% سنويًا. في ظل هذه الظروف، يُمكن أن يُتيح تحديد الأسهم التي قد تكون أسعارها أقل من قيمتها المُقدّرة فرصًا استثمارية واعدة للمستثمرين الباحثين عن القيمة وسط نمو السوق بشكل عام.

أفضل 10 أسهم مقومة بأقل من قيمتها الحقيقية بناءً على التدفقات النقدية في الولايات المتحدة

إليكم لمحة عن بعض الخيارات من قائمة الفرز.

AppLovin (تطبيق)

نظرة عامة: تقدم شركة AppLovin حلولاً إعلانية شاملة مدعومة بالذكاء الاصطناعي على مستوى العالم، بقيمة سوقية تبلغ 206.17 مليار دولار.

العمليات: تستمد الشركة إيراداتها بشكل أساسي من قطاع الإعلانات، الذي حقق 6.16 مليار دولار.

الخصم المقدر من القيمة العادلة: 30.8%

يبدو أن سهم شركة AppLovin مقوم بأقل من قيمته الحقيقية استنادًا إلى التدفقات النقدية، حيث يتم تداوله بأقل من قيمته العادلة المقدرة بأكثر من 30%. وقد أظهرت الشركة أداءً ماليًا قويًا، إذ بلغت مبيعاتها في الربع الأول من عام 2026 نحو 1.84 مليار دولار أمريكي، وتضاعف صافي دخلها مقارنةً بالعام السابق ليصل إلى 1.21 مليار دولار أمريكي. وعلى الرغم من عمليات البيع الكبيرة التي قام بها المطلعون مؤخرًا، فمن المتوقع أن تنمو إيرادات وأرباح AppLovin بشكل ملحوظ يفوق متوسطات السوق، مدعومةً بتوقعات قوية للتدفقات النقدية تتجاوز التقييمات المستقبلية بأكثر من 20%.

شركة لومينتوم القابضة (LITE)

نظرة عامة: تقوم شركة Lumentum Holdings Inc. بتصنيع وبيع المنتجات البصرية والفوتونية في مختلف المناطق، بما في ذلك الأمريكتين وآسيا والمحيط الهادئ وأوروبا والشرق الأوسط وأفريقيا، بقيمة سوقية تبلغ 70.41 مليار دولار.

العمليات: تشمل قطاعات إيرادات شركة Lumentum Holdings Inc. المنتجات البصرية والفوتونية التي يتم توزيعها في جميع أنحاء الأمريكتين وآسيا والمحيط الهادئ وأوروبا والشرق الأوسط وأفريقيا.

الخصم المُقدّر من القيمة العادلة: 31.5%

تتداول أسهم شركة لومينتوم هولدينغز حاليًا بأقل بكثير من قيمتها المتوقعة من حيث التدفقات النقدية المستقبلية، مما يتيح فرصة استثمارية للمستثمرين الذين يركزون على تقييم التدفقات النقدية. وقد أعلنت الشركة مؤخرًا عن زيادة كبيرة في مبيعاتها الفصلية لتصل إلى 808.4 مليون دولار أمريكي، وحققت أرباحًا صافية بلغت 144.2 مليون دولار أمريكي، بعد تكبدها خسائر في العام السابق. وعلى الرغم من التقلبات الحادة في سعر السهم وعمليات البيع الأخيرة من قبل المطلعين، فإن توقعات نمو إيرادات وأرباح لومينتوم تتجاوز متوسطات السوق، مدعومة بتوسعات استراتيجية في قدراتها التصنيعية.

أوراكل (ORCL)

نظرة عامة: تقدم شركة أوراكل منتجات وخدمات مصممة لبيئات تكنولوجيا المعلومات المؤسسية على مستوى العالم، بقيمة سوقية تبلغ حوالي 713.69 مليار دولار.

العمليات: تتكون قطاعات إيرادات أوراكل من الحوسبة السحابية والبرمجيات بقيمة 55.50 مليار دولار، والخدمات بقيمة 5.57 مليار دولار، والأجهزة بقيمة 3.01 مليار دولار.

نسبة الخصم المقدرة من القيمة العادلة: 49.3%

يتم تداول أسهم أوراكل بسعر 244.58 دولارًا أمريكيًا، وهو أقل بكثير من قيمتها المتوقعة من التدفقات النقدية المستقبلية البالغة 482.18 دولارًا أمريكيًا، مما يشير إلى احتمال انخفاض قيمتها بناءً على التدفقات النقدية. تتوقع الشركة نموًا قويًا في الإيرادات والأرباح يتجاوز متوسطات السوق، مدعومًا بشراكات استراتيجية حديثة وفوزها بعقود مع عملاء جدد، مما يعزز قدراتها التشغيلية. مع ذلك، لا تزال تغطية ديون أوراكل من خلال التدفقات النقدية التشغيلية مصدر قلق. وتُبرز التعاونات الأخيرة مع شركتي إيشان تكنولوجيز وسامسونج تركيز أوراكل على توسيع مبادرات التحول الرقمي في مختلف القطاعات.

اغتنم الفرصة

• اكتشف المزيد من الفرص الاستثمارية المميزة! لقد كشفت أداة البحث الخاصة بنا عن 131 شركة أمريكية أخرى تستحق الاستكشاف، بناءً على تدفقاتها النقدية. انقر هنا للاطلاع على قائمتنا المختارة بعناية والتي تضم 134 سهمًا أمريكيًا مقومًا بأقل من قيمته الحقيقية بناءً على تدفقاتها النقدية .
• هل استثمرت في أي من هذه الأسهم؟ بسّط إدارة محفظتك الاستثمارية مع Simply Wall St وابقَ على اطلاع دائم من خلال تنبيهاتنا لأي تحديثات هامة بشأن أسهمك.
• ارتقِ بمحفظتك الاستثمارية مع تطبيق Simply Wall St، التطبيق الأمثل للمستثمرين الذين يسعون لتغطية الأسواق العالمية.

هل أنت مستعد للخوض في أنماط استثمارية أخرى؟

• استكشف الشركات الصغيرة ذات الأداء العالي التي لم تحظَ بعد باهتمام كبير من المحللين.
• نوّع محفظتك الاستثمارية من خلال شركات توزيع أرباح قوية توفر تدفقات دخل موثوقة لمواجهة اضطرابات السوق المحتملة.
• قم بتعزيز محفظتك الاستثمارية بالشركات التي تُظهر إمكانات نمو قوية، مدعومة بتوقعات متفائلة من المحللين والإدارة على حد سواء .

هذا المقال من Simply Wall St ذو طبيعة عامة. نقدم تعليقاتنا بناءً على البيانات التاريخية وتوقعات المحللين فقط، باستخدام منهجية محايدة، ولا يُقصد بمقالاتنا أن تكون نصائح مالية. لا يُشكل هذا المقال توصيةً بشراء أو بيع أي سهم، ولا يأخذ في الاعتبار أهدافك أو وضعك المالي. نهدف إلى تزويدك بتحليلات طويلة الأجل مدفوعة بالبيانات الأساسية. يُرجى ملاحظة أن تحليلنا قد لا يأخذ في الاعتبار آخر إعلانات الشركات الحساسة للسعر أو المعلومات النوعية. لا تمتلك Simply Wall St أي أسهم في أي من الشركات المذكورة.