عادت شركة Avery Dennison (AVY) إلى دائرة الضوء بعد أن تجاوزت نتائج الربع الثالث من السنة المالية 2025 توقعات المحللين فيما يتعلق بربحية السهم المعدلة والإيرادات، وأصدرت الإدارة توقعات متفائلة لربحية السهم المعدلة للربع الرابع من عام 2025.

تزامن إصدار الربع الثالث المتفائل وشراكة وول مارت في مجال تقنية تحديد الهوية بموجات الراديو مع عائد سعر السهم بنسبة 17.24% خلال 90 يومًا وسعر سهم قدره 186.02 دولارًا أمريكيًا، في حين أن إجمالي عائد المساهمين على مدى 5 سنوات بنسبة 24.99% يشير إلى تراكم أكثر استقرارًا على المدى الطويل بدلاً من الزخم المتصاعد.

إذا لفت انتباهك توجه شركة Avery Dennison نحو تقنية RFID، فقد تكون هذه لحظة جيدة لتوسيع قائمة مراقبتك لتشمل الأسهم سريعة النمو ذات الملكية الداخلية العالية .

مع تحقيق شركة Avery Dennison أداءً يفوق توقعات الربع الثالث، وعائدًا لمدة 90 يومًا بنسبة 17.24%، وسعر السهم عند 186.02 دولارًا أمريكيًا، فهل لا تزال قصة تقنية RFID مقومة بشكل خاطئ، أم أن الأسواق قد استوعبت بالفعل جزءًا كبيرًا من النمو المستقبلي؟

الرواية الأكثر شيوعًا: 10% أقل من قيمتها الحقيقية

بالمقارنة مع سعر إغلاق سهم Avery Dennison الأخير البالغ 186.02 دولارًا أمريكيًا، فإن الرواية الأكثر متابعة تعتمد على تقدير القيمة العادلة البالغ 206.80 دولارًا أمريكيًا ومسار أرباح طويل الأجل مفصل.

يفترض المحللون أن إيرادات شركة Avery Dennison ستنمو بنسبة 4.0% سنوياً على مدى السنوات الثلاث المقبلة.

يتوقع المحللون أن تصل الأرباح إلى 909.0 مليون دولار (وأرباح السهم الواحد 12.14 دولارًا) بحلول سبتمبر 2028 تقريبًا، ارتفاعًا من 711.0 مليون دولار اليوم.

أتساءل عن ملف الأرباح وتوقعات هامش الربح التي تدعم هذه القيمة العادلة الأعلى، وما هو مستوى نسبة السعر إلى الأرباح المستقبلية الذي تعتمد عليه الرواية لجعل الحسابات صحيحة؟

النتيجة: القيمة العادلة 206.80 دولارًا (أقل من القيمة الحقيقية)

ومع ذلك، يمكن اختبار هذه الرواية إذا ظل الطلب على الملابس والتجزئة ضعيفًا، أو إذا أدت عروض العلامات التجارية الذكية التنافسية في نهاية المطاف إلى الضغط على هوامش الربح وقوة التسعير.

وجهة نظر أخرى: ماذا تقول نسب السوق؟

يشير نموذج التدفقات النقدية المخصومة لدينا إلى قيمة عادلة تبلغ 350.02 دولارًا أمريكيًا لسهم شركة Avery Dennison، مما يعني وجود فجوة كبيرة مقارنةً بسعر السهم الحالي البالغ 186.02 دولارًا أمريكيًا، ويصنف السهم على أنه مقوم بأقل من قيمته الحقيقية. ومع ذلك، فإن نسبة السعر إلى الأرباح البالغة 20.7 ضعفًا تكاد تكون مطابقة للنسبة العادلة البالغة 20.6 ضعفًا، مما يجعل مضاعف السوق يبدو أقرب إلى السعر الكامل. وهذا يطرح سؤالًا بسيطًا: هل نموذج التدفقات النقدية المخصومة متفائل جدًا، أم أن مضاعفات الأرباح الحالية متحفظة للغاية؟

ابتكر قصتك الخاصة على غرار قصص أفيري دينيسون

إذا كنت تعتقد أن السوق يخطئ في تقييم شركة Avery Dennison، أو كنت ترغب ببساطة في إجراء حساباتك الخاصة ورواية قصتك، فيمكنك بناء سرد كامل في غضون دقائق قليلة باستخدام Do it your way .

تُعد تحليلاتنا التي تسلط الضوء على 4 مكافآت رئيسية وعلامة تحذيرية مهمة واحدة قد تؤثر على قرارك الاستثماري نقطة انطلاق رائعة لأبحاثك حول شركة Avery Dennison.

هل تبحث عن المزيد من أفكار الاستثمار؟

إذا أثارت شركة Avery Dennison اهتمامك، فلا تتوقف هنا. وسّع نطاق فرصك الاستثمارية من خلال بعض أفكار الأسهم المركزة التي تتناسب مع أسلوبك.

• ابحث عن فرص استثمارية عالية الإمكانات من خلال فحص هذه الأسهم الـ 3545 ذات الأسعار المنخفضة والبيانات المالية القوية التي قد تحول الأسعار المنخفضة إلى مراكز مهمة في محفظتك الاستثمارية.
• ركز على إمكانات النمو المركب على المدى الطويل مع هذه الأسهم الـ 11 التي توزع أرباحاً بنسبة تزيد عن 3% والتي تعطي الأولوية للدخل الموثوق به إلى جانب نمو رأس المال.
• استعد مبكراً للاستفادة من التحولات التكنولوجية الكبرى من خلال الاطلاع على هذه الأسهم الـ 28 الرخيصة في مجال الذكاء الاصطناعي، والتي تقع عند تقاطع الذكاء الاصطناعي والأسواق العامة.

هذا المقال من Simply Wall St ذو طبيعة عامة. نقدم تعليقاتنا بناءً على البيانات التاريخية وتوقعات المحللين فقط، باستخدام منهجية محايدة، ولا يُقصد بمقالاتنا أن تكون نصائح مالية. لا يُشكل هذا المقال توصيةً بشراء أو بيع أي سهم، ولا يأخذ في الاعتبار أهدافك أو وضعك المالي. نهدف إلى تزويدك بتحليلات طويلة الأجل مدفوعة بالبيانات الأساسية. يُرجى ملاحظة أن تحليلنا قد لا يأخذ في الاعتبار آخر إعلانات الشركات الحساسة للسعر أو المعلومات النوعية. لا تمتلك Simply Wall St أي أسهم في أي من الشركات المذكورة.