برزت شركة جونسون كونترولز إنترناشونال (المدرجة في بورصة نيويورك تحت الرمز: JCI) بعد إعلانها عن نتائج الربع الأول من السنة المالية 2026، حيث أصدرت توجيهات للأرباح لعام 2026 أعلى من توقعات وول ستريت، وسلطت الضوء على الطلب الثابت على معدات التبريد والتدفئة الخاصة بمراكز البيانات.

جاءت أحدث الأرباح، وإطلاق منتجات مراكز البيانات، والتوقعات الجديدة مصحوبةً بعائد على سعر السهم بنسبة 25.17% خلال شهر واحد، وعائد إجمالي للمساهمين بنسبة 57.99% خلال عام واحد. يشير هذا إلى تسارع الزخم مؤخرًا بعد مسيرة قوية امتدت لسنوات عديدة.

إذا لفت انتباهك تركيز شركة جونسون كونترولز على مراكز البيانات، فقد ترغب أيضًا في استكشاف 33 سهمًا في مجال البنية التحتية للذكاء الاصطناعي كطريقة أخرى للعثور على أسماء شركات البنية التحتية المرتبطة بتطوير الذكاء الاصطناعي.

مع ارتفاع أسهم الشركة بشكل حاد خلال العام الماضي وتداولها بنسبة 2% فقط أقل من متوسط السعر المستهدف من قبل المحللين، فإن السؤال الرئيسي الآن هو ما إذا كانت شركة جونسون كونترولز لا تزال تقدم فرصًا للنمو أم أن السوق قد بدأ بالفعل في تسعير النمو المستقبلي.

الرواية الأكثر شيوعًا: مبالغ في تقديرها بنسبة 50%

بالمقارنة مع تقدير القيمة العادلة الأكثر متابعة والبالغ 138.11 دولارًا، فإن إغلاق شركة جونسون كونترولز الأخير عند 138.75 دولارًا يُسعّر الأسهم بشكل أساسي بما يتماشى مع هذا السرد، على الرغم من أن النموذج نفسه يشير إلى أن السهم مبالغ في تقييمه على أساس التدفق النقدي المخصوم.

يُجمع المحللون على سعر مستهدف يبلغ 112.85 دولارًا أمريكيًا لسهم شركة جونسون كونترولز إنترناشونال، استنادًا إلى توقعاتهم لنمو أرباحها المستقبلية وهوامش ربحها وعوامل المخاطرة الأخرى. مع ذلك، يوجد تباين في توقعات المحللين، حيث يُشير أكثرهم تفاؤلًا إلى سعر مستهدف يبلغ 132.0 دولارًا أمريكيًا، بينما يُشير أكثرهم تشاؤمًا إلى سعر مستهدف يبلغ 79.0 دولارًا أمريكيًا فقط.

لكي تتفق مع إجماع المحللين، ستحتاج إلى الاعتقاد بأنه بحلول عام 2028، ستبلغ الإيرادات 27.0 مليار دولار، وستصل الأرباح إلى 3.3 مليار دولار، وسيتم تداولها بنسبة سعر إلى ربحية تبلغ 27.7 مرة، بافتراض استخدام معدل خصم قدره 9.1٪.

قد يكون من المفاجئ أن يتم تصنيف شركة ذات افتراضات نمو إيرادات برقم واحد متوسط وهوامش ربح متزايدة على أنها مبالغ في تقييمها بواسطة نموذج التدفقات النقدية المخصومة، حتى عندما يستخدم هذا النموذج معدل خصم أعلى من 9٪، ومضاعف أرباح مستقبلية أعلى من قطاع البناء الأوسع، وتوقع عدد أقل من الأسهم القائمة لدعم التقييم.

النتيجة: القيمة العادلة 138.11 دولارًا (مبالغ في تقييمها)

ومع ذلك، لا يزال يتعين عليك مراقبة مخاطر التنفيذ المتعلقة بالهيكل الجديد وتطبيق منهجية Lean، بالإضافة إلى المنافسة السريعة في بنى تبريد مراكز البيانات.

قم ببناء سردك الدولي الخاص بشركة جونسون كونترولز

إذا لم تكن مقتنعًا بهذا الرأي أو كنت تفضل اختبار افتراضاتك الخاصة، فيمكنك إنشاء سرد مخصص لشركة جونسون كونترولز بنفسك في غضون دقائق قليلة: افعل ذلك على طريقتك .

تُعد تحليلاتنا التي تسلط الضوء على مكافأتين رئيسيتين و3 علامات تحذيرية مهمة قد تؤثر على قرارك الاستثماري نقطة انطلاق رائعة لأبحاثك حول شركة جونسون كونترولز إنترناشونال.

هل تبحث عن المزيد من أفكار الاستثمار؟

إذا توقفت عند شركة واحدة فقط، فإنك تخاطر بتفويت فرص أخرى تناسب أسلوبك بشكل أفضل، أو احتياجاتك من الدخل، أو مدى تقبلك للمخاطر خلال دورات السوق.

• اكتشف فرص القيمة المحتملة قبل أي شخص آخر من خلال مسح الشركات المدرجة في قائمة أسهمنا الـ 51 عالية الجودة والمقومة بأقل من قيمتها الحقيقية، وتعرف على الشركات التي تتوافق مع توقعاتك للعائد والمخاطر.
• عزز استقرار قائمة مراقبتك من خلال التركيز على الشركات التي تم تصفيتها من خلال أداة فحص الأسهم ذات الميزانية العمومية القوية والأساسيات (45 نتيجة) ، حيث تكون المرونة المالية في المقدمة والمركز.
• قم ببناء سلسلة من أفكار الدخل المحتملة من خلال مراجعة الشركات في حصون توزيعات الأرباح الـ 14 ، خاصة إذا كانت العوائد النقدية المنتظمة تمثل أولوية بالنسبة لك.

هذا المقال من Simply Wall St ذو طبيعة عامة. نقدم تعليقاتنا بناءً على البيانات التاريخية وتوقعات المحللين فقط، باستخدام منهجية محايدة، ولا يُقصد بمقالاتنا أن تكون نصائح مالية. لا يُشكل هذا المقال توصيةً بشراء أو بيع أي سهم، ولا يأخذ في الاعتبار أهدافك أو وضعك المالي. نهدف إلى تزويدك بتحليلات طويلة الأجل مدفوعة بالبيانات الأساسية. يُرجى ملاحظة أن تحليلنا قد لا يأخذ في الاعتبار آخر إعلانات الشركات الحساسة للسعر أو المعلومات النوعية. لا تمتلك Simply Wall St أي أسهم في أي من الشركات المذكورة.