عادت أسعار الطاقة إلى دائرة الضوء مع تأثير التوترات بين إيران والولايات المتحدة على الإمدادات العالمية، مما يُبقي توقعات التضخم وأسعار الفائدة متقلبة. في هذا النوع من الأسواق، غالبًا ما يتجه المستثمرون نحو أسهم الذكاء الاصطناعي التي تُساعد الشركات على تحقيق المزيد بنفس الموارد أو حتى أقل. تُسلط هذه المقالة الضوء على ثلاثة أسهم من أداة فحص أسهم الذكاء الاصطناعي لدينا، والتي تُمثل جوهر هذا التحول.

الأسهم الثلاثة المذكورة أدناه في مجال الذكاء الاصطناعي هي مجرد عينة، وقد كشفت عملية البحث الكاملة عن 204 شركات أخرى في قطاعات الرقائق الإلكترونية، والحوسبة السحابية، والبرمجيات، والإدارة القانونية، تتمتع بقصص نجاح جذابة لم تُغطَّ هنا. انتقل مباشرةً إلى أداة البحث عن أسهم الذكاء الاصطناعي لتحديد الشركات الرائدة المحتملة، وتحليل المفاضلات، والتركيز على فرص الذكاء الاصطناعي التي تتناسب مع استراتيجيتك.

أدوبي شركة برمجيات عالمية تشتهر بأدواتها الإبداعية وبرامج إدارة المستندات مثل فوتوشوب وبريمير برو وأكروبات، بالإضافة إلى منصات التسويق والتحليلات التي تساعد الشركات على إدارة تجارب العملاء بشكل شامل. تبلغ إيرادات الشركة في منطقة آسيا والمحيط الهادئ حوالي 3.6 مليار دولار أمريكي، وفي منطقة أوروبا والشرق الأوسط وأفريقيا حوالي 6.8 مليار دولار أمريكي، مع تعديل قطاعي يقارب 14.8 مليار دولار أمريكي. تبلغ القيمة السوقية لأدوبي حوالي 105 مليارات دولار أمريكي، مما يضعها ضمن فئة الشركات الكبيرة، ما يجعلها خيارًا جذابًا للمستثمرين الذين يفضلون منصات الذكاء الاصطناعي الراسخة على الاستثمارات في المراحل المبكرة.

قد يولي المستثمرون المهتمون بأدوات الذكاء الاصطناعي الإنتاجية اهتمامًا لشركة أدوبي نظرًا لدورها المحوري في كيفية إنتاج العلامات التجارية للمحتوى والموافقة عليه وتوزيعه، مع تداول أسهمها بنسبة سعر إلى ربحية منخفضة مقارنةً بالعديد من شركات البرمجيات المنافسة، على الرغم من هوامش الربح المرتفعة والعائد القوي على حقوق الملكية. وتسعى الشركة جاهدةً للتوسع في مجال الذكاء الاصطناعي التوليدي من خلال منصة Firefly ومنتجات أخرى تعتمد على الذكاء الاصطناعي بشكل أساسي، والتي تُسهم بالفعل في زيادة المبيعات، إلا أنها تواجه مخاطر تنفيذية نتيجةً لنهجها المجاني المدفوع، والتغييرات القيادية، واعتمادها المتزايد على التمويل الخارجي. والسؤال الأهم هو: هل يُعد هذا المزيج من التدفقات النقدية، والانتشار الواسع في المؤسسات، والتقييم المنخفض، مجرد خطأ مؤقت في التسعير، أم أنه مؤشر على أن تحقيق الربح من التحول نحو الذكاء الاصطناعي سيكون أصعب مما يتوقعه السوق حاليًا؟

يعتمد توجه أدوبي نحو الذكاء الاصطناعي على هوامش ربح قوية وعائد مرتفع على حقوق الملكية؛ إلا أن انخفاض نسبة السعر إلى الأرباح واعتماد نموذج "فري ميوم" يثيران العديد من التساؤلات. اطلع على الصورة الكاملة في تقرير تحليل أدوبي.

أنشئ قائمة مختصرة خاصة بك لإنتاجية الذكاء الاصطناعي

تم الحصول على أسهم أدوبي، بالإضافة إلى سهمي الذكاء الاصطناعي الآخرين المذكورين في هذه المقالة، من خلال نفس أداة الفرز المرنة، ويمكنك تطبيق نفس العملية على قائمة مراقبتك الخاصة. استخدم أداة الفرز القابلة للتخصيص لدينا لدمج عوامل التصفية مثل التقييم والجودة والميزانية العمومية والمخاطر، أو استفد من أفكارنا الاستثمارية المُختارة بعناية للحصول على قوائم مختصرة جاهزة مبنية على مواضيع واضحة.

تُعدّ برودكوم شركةً رائدةً في مجال البنية التحتية الرقمية، حيث تُزوّد الرقائق والبرمجيات اللازمة لنقل البيانات وربطها وتأمينها وإدارتها في مراكز البيانات وشبكات الاتصالات والحوسبة السحابية الخاصة. وتُحقق الشركة إيرادات تُقدّر بنحو 47.8 مليار دولار أمريكي من حلول أشباه الموصلات، ونحو 27.7 مليار دولار أمريكي من برمجيات البنية التحتية، والتي تشمل مجموعة منتجات VMware ومنتجات الحواسيب المركزية والأمن السيبراني. وتبلغ القيمة السوقية للشركة حوالي 1.9 تريليون دولار أمريكي، مما يجعلها من بين أكبر شركات التكنولوجيا المدرجة في العالم.

غالبًا ما يركز المستثمرون الذين ينظرون إلى بنية الذكاء الاصطناعي التحتية على مصممي الرقائق، لكن برودكوم تتميز بموقع مختلف. فهي تجمع بين رقائق الذكاء الاصطناعي المصممة خصيصًا، وشبكات متطورة، وبرمجيات سحابية خاصة قائمة على VMware، مما يفسر هوامش ربحها وتدفقاتها النقدية الحرة وعائدها على حقوق الملكية. في الوقت نفسه، يحتاج المستثمرون إلى مراعاة التوقعات المرتفعة، واستخدام الشركة للتمويل بالدين، والتساؤلات حول تمويل الذكاء الاصطناعي خارج الميزانية العمومية وعمليات البيع من قبل المطلعين. بالنسبة للمستثمرين الذين يرغبون في الاستثمار في مشاريع الذكاء الاصطناعي الرائدة بدلاً من مجرد رقائق التسريع التي تتصدر عناوين الأخبار، فإن برودكوم شركة تستحق المتابعة الدقيقة.

قد يعني مزيج برودكوم من رقائق الذكاء الاصطناعي المصممة خصيصًا، وشبكات الحاسوب، وبرمجيات VMware أن المستثمرين لا يرون سوى جزء من الحقيقة. اطلع على أهم 4 مكافآت وعلامتي تحذير هامتين لمعرفة ما قد تغفله التوقعات الحالية.

تُشغّل ServiceNow برمجيات سحابية تُساعد المؤسسات الكبيرة على إدارة سير العمل اليومي في مجالات تقنية المعلومات، وخدمة العملاء، والموارد البشرية، والأمن، وغيرها، وتعمل بشكل متزايد كطبقة تحكم في كيفية استخدام الذكاء الاصطناعي داخل المؤسسة. تُحقق الشركة إيرادات تُقدّر بنحو 14.7 مليار دولار أمريكي من برمجيات وخدمات الإنترنت، حيث يأتي معظمها من الولايات المتحدة، بينما تتوزع البقية على أوروبا والشرق الأوسط وأفريقيا، وآسيا والمحيط الهادئ، ومناطق أخرى. تُقدّر قيمة الشركة بنحو 128.2 مليار دولار أمريكي، مما يضعها بقوة ضمن فئة الشركات الكبيرة، ما يجعلها خيارًا جذابًا للمستثمرين الذين يرغبون في الاستثمار في البنية التحتية للمؤسسات المدعومة بالذكاء الاصطناعي، بدلاً من تطبيقات المستهلكين.

قد يرغب المستثمرون المهتمون ببنية الذكاء الاصطناعي التحتية في الانتباه إلى كيفية ترسيخ ServiceNow مكانتها كطبقة لإدارة سير العمل والحوكمة في مجال الذكاء الاصطناعي للمؤسسات، وليس مجرد مزود برامج اشتراك آخر. فقد نمت أرباحها بنسبة 35.7% سنويًا على مدى خمس سنوات. وتجاوزت قيمة العقود المتعلقة بالذكاء الاصطناعي مليار دولار أمريكي، ووصلت إيراداتها السنوية المتكررة في مجال الأمن إلى نفس المستوى. في الوقت نفسه، كان أداء سهمها أقل من أداء قطاع البرمجيات بشكل عام مؤخرًا، كما أن معدل دوران الإدارة مرتفع نسبيًا، وانخفضت هوامش الربح، مما يُبقي على مخاطر التقييم والتنفيذ قائمة. إن الجمع بين توقعات النمو، والاندماج العميق في المؤسسات، والجهود الحثيثة في مجال أمن الذكاء الاصطناعي، يُوضح سبب تركيز بعض المستثمرين بشكل أقل على تقلبات السوق قصيرة الأجل، وأكثر على مدى أهمية منصتها لعملائها الكبار.

يشير نمو أرباح ServiceNow وارتفاع قيمة عقود الذكاء الاصطناعي إلى أن القصة الرئيسية قد لا تكون مكتملة. راجع توقعات المحللين لشركة ServiceNow لمعرفة ما قد تغفله التوقعات الحالية حول كيفية تطور الأمور.

البحث عن بدائل جديدة قبل أن يلحق بها الآخرون

تتحرك الأسواق بسرعة، ونادراً ما تبقى أفضل فرص الاختراق بعيدة عن الأنظار لفترة طويلة. ابحث عن أفكار جديدة للاستثمار في الأسهم الآن، قبل أن يتفاعل معها الجمهور وفي الوقت المناسب. فكّر في اتخاذ إجراء مبكر بدلاً من انتظار انتشارها على نطاق أوسع.

• اكتشف الشركات المولدة للنقد والتي لا تزال تبدو مهملة من قبل مقاييس التقييم باستخدام قائمة مختارة من 52 سهماً عالي الجودة مقوم بأقل من قيمته الحقيقية قبل وصول المشترين الذين يستغلون زخم السوق وبدء ارتفاع الأسعار.
• تتبع تدفق رأس المال إلى المواد المستقبلية من خلال مراجعة أفضل 28 سهمًا مختارة بعناية من أسهم المعادن الأرضية النادرة، في حين أن العديد من المستثمرين ما زالوا يركزون على أماكن أخرى وما زالت تطورات العرض المحتملة في طور الظهور.
• استكشف التحولات الهيكلية في الشبكة من خلال فحص مخزونات تكنولوجيا وبنية شبكة الطاقة الأربعين التي تم ترشيحها بعناية، في حين أن مخزونات البنية التحتية هذه لا تزال تحظى بمتابعة أقل نسبياً.

هذا المقال من Simply Wall St ذو طبيعة عامة. نقدم تعليقاتنا بناءً على البيانات التاريخية وتوقعات المحللين فقط، باستخدام منهجية محايدة، ولا يُقصد بمقالاتنا أن تكون نصائح مالية. لا يُشكل هذا المقال توصيةً بشراء أو بيع أي سهم، ولا يأخذ في الاعتبار أهدافك أو وضعك المالي. نهدف إلى تزويدك بتحليلات طويلة الأجل مدفوعة بالبيانات الأساسية. يُرجى ملاحظة أن تحليلنا قد لا يأخذ في الاعتبار آخر إعلانات الشركات الحساسة للسعر أو المعلومات النوعية. لا تمتلك Simply Wall St أي أسهم في أي من الشركات المذكورة.