لأول مرة منذ نوفمبر 2024، يُجري مؤشر داو جونز الصناعي تغييرات على مكوناته الثلاثين. ومع استعداد شركة ألفابت (ناسداك: GOOG )(ناسداك: GOOGL ) لاستبدال شركة فيريزون (بورصة نيويورك: VZ )، إليكم نظرة على أداء الأسهم التي أُضيفت وحُذفت خلال العامين الماضيين.

تغيرات مؤشر داو جونز الصناعي

تم إنشاء مؤشر داو جونز الصناعي بواسطة تشارلز داو في عام 1896، وبدأ بـ 12 سهمًا ثم توسع لاحقًا إلى 30 سهمًا في عام 1928 بهدف تغطية الاقتصاد الأمريكي الأوسع بالأسماء الممثلة في المؤشر.

بمرور الوقت، تغيرت الشركات الثلاثون، حيث يتم تحديث المؤشر كل عامين ليعكس بشكل أفضل الاقتصاد الأمريكي.

سيتم تطبيق التغيير الأخير يوم الاثنين الموافق 29 يونيو، حيث ستحل شركة ألفابت محل شركة فيريزون. وتُعد هذه الخطوة أول تغيير يشهده مؤشر داو جونز الصناعي منذ 8 نوفمبر 2024.

في ذلك اليوم، انضمت شركة NVIDIA Corporation (NASDAQ: NVDA ) وشركة Sherwin-Williams (NYSE: SHW ) إلى المؤشر، لتحل محل شركة Intel Corporation (NASDAQ: INTC ) وشركة Dow Inc (NYSE: DOW ).

منذ ذلك التاريخ، إليكم عوائد الأسهم للشركات الأربع:

• إنفيديا : +34.3%
• شيروين ويليامز : -13.8%
• إنتل : +412.0%
• داو جونز : -40.1%

للمقارنة، فإن صندوق SPDR S&P 500 ETF (NYSE: SPY )، الذي يتتبع مؤشر S&P 500، قد ارتفع بنسبة 23.2٪ خلال نفس الفترة الزمنية.

كان آخر تغيير قبل نوفمبر 2024 هو خطوة في فبراير 2024 شهدت قيام شركة Amazon.com Inc (NASDAQ: AMZN ) باستبدال سلسلة الصيدليات المتعثرة Walgreens ، والتي أصبحت الآن مملوكة للقطاع الخاص.

منذ 26 فبراير 2024، ارتفع سهم أمازون بنسبة 36.9%.

خسرت أسهم شركة وولغرينز حوالي 42% من قيمتها منذ اليوم الذي تم فيه استبعادها من مؤشر داو جونز الصناعي وحتى اليوم الذي تم فيه تحويلها إلى شركة خاصة.

ارتفع مؤشر SPDR S&P 500 ETF بنسبة 45.3% منذ 26 فبراير 2024.

من بين الأسهم الثلاثة التي أضيفت إلى مؤشر داو جونز الصناعي في عام 2024، تفوقت شركة إنفيديا فقط على مؤشر ستاندرد آند بورز 500 منذ انضمامها.

ما هو التالي بالنسبة لشركة ألفابت ومؤشر داو جونز الصناعي؟

مع أحدث إضافة إلى مؤشر داو جونز الصناعي، قد يتجه مؤشر الأسهم الثلاثين بشكل أكبر نحو شركات التكنولوجيا الكبرى.

وقالت شركة ستاندرد آند بورز داو جونز إنديسز تعليقاً على هذه الخطوة: "إن أكبر قيمة سوقية وسعر سهم لها، إلى جانب اتساع نطاق أعمالها، يجعلها مكوناً أكثر تمثيلاً لخدمات الاتصالات في مؤشر داو جونز الصناعي".

أشارت الشركة التي وضعت المؤشر إلى قطاعات الإعلان، والحوسبة السحابية، والذكاء الاصطناعي، والأجهزة، والتنقل الذاتي، وتكنولوجيا الرعاية الصحية، وتوزيع الوسائط في شركة ألفابت باعتبارها عوامل تجعلها إضافة قوية إلى مؤشر داو جونز الصناعي.

قد يرى بعض المستثمرين هذه الخطوة على أنها مماثلة لتلك التي حدثت في مارس 2015 عندما حلت شركة أبل (NASDAQ: AAPL ) محل شركة AT&T (NYSE: T )، حيث قامت شركة تكنولوجيا عملاقة بإقصاء شركة اتصالات.

مع انضمام شركة ألفابت، ستصبح خمسة من أسهم "السبعة الرائعين" جزءًا من مؤشر داو جونز الصناعي. إليكم تواريخ إضافة هذه الأسهم الخمسة إلى المؤشر:

• ألفابيت : يونيو 2026
• إنفيديا : نوفمبر 2024
• أمازون.كوم : فبراير 2024
• أبل : مارس 2015
• مايكروسوفت : نوفمبر 1999

بفضل هيكلها المرجح حسب السعر، ستحظى شركة ألفابت بوزن أعلى بكثير في المؤشر وصناديق المؤشرات المتداولة مثل صندوق SPDR Dow Jones Industrial Average ETF (المدرج في بورصة نيويورك تحت الرمز: DIA ). من المرجح أن تكون ألفابت، التي يتم تداول أسهمها عند حوالي 349 دولارًا، خامس أعلى الشركات وزنًا في المؤشر من حيث السعر، بينما تُعد شركة فيريزون، بسعر 46.42 دولارًا، من بين الشركات الأقل وزنًا.

صورة: Shutterstock